Клинбиз | Клининговая компания в Нижнем Новгороде | Цены на клининговые услуги и уборку

Ликвидность | Как оплатить

Что это – ликвидность простыми словами, стоит знать каждому обывателю. Этот термин нашел свое место не только в сложных финансовых сферах, но и в обычной жизни. Именно поэтому мы подготовили подробный обзор с доступными объяснениями, которые будут понятны даже новичку.

Что это такое простыми словами?

Начнем наш обзор с определения, что же такое ликвидность простыми словами. Это возможность быстрой реализации активов по рыночной цене. К активам относятся любые материальные ценности, которыми владеет компания или физическое лицо – деньги, права на владение, имущество и другое.

Главный показатель того, в чем измеряется ликвидность – скорость реализации материальных ценностей. Выделяются три основных типа:

• Низколиквидный. Получить рыночную цену можно только через длительное время. В эту группу входит бизнес, недвижимое имущество;
• Среднеликвидный. Активы конвертируются по стоимости, близкой к рыночной, в срок от месяца до полугода. В эту группу входят транспортные средства, техника, товары и сырье;
• Высоколиквидный. Активы продаются мгновенно по высокой цене. Яркие примеры – акции, ценные бумаги, валюта и вклады.

Мы рассказали, что это – низкая ликвидность, средняя и высокая простыми словами, теперь вы сможете самостоятельно определить уровень ценности. Пора отметить классификацию, присущую финансовому рынку. Читайте так же: Эквайринг — что это такое и зачем он нужен предпринимателям?

• Ликвидность товара – это набор факторов, позволяющих быстро продать изделие;
• Относительно баланса – это способность предприятия быстро гасить обязательства за счет других активов;
• Ликвидность организации – это правильное соотношение активов и пассивов внутри одной группы;
• Относительно рынка – способность отказа от сильных колебаний при изменении уровня спроса и предложения;
• Что значит это для банка? Возможность выполнения любых взятых на себя обязательств;
• Относительно ценных бумаг – это скорость трансформации акций и облигаций в денежные средства.

Мы рассказали о том, что это – ликвидность компании простыми словами. Обсудим возможные разновидности?

Виды ликвидности

Вы уже знаете, что ликвидность – это способность предприятия отвечать по обязательствам, взятым с помощью привлечения денежных средств со стороны, а также за счет реализации собственных активов. Простыми словами: чем выше ликвидность, тем выше платежеспособность и финансовая стабильность организации.

Чтобы выявить степень стабильности фирмы перед сотрудничеством и понять, что обладает большей ликвидностью, нужно рассмотреть и анализировать определенные показатели – всего их три. Эти данные дают возможность быстро проанализировать деятельность и экономическую составляющую, чтобы принять взвешенное решение о сотрудничестве.

1. Коэффициент текущей ликвидности (покрытия)

• Определяет возможность погасить краткосрочные обязательства исключительно за счет оборотных активов;
• Представляет наибольший интерес для инвесторов при оценке привлекательности вложений, позволяет избежать риска потери средств;
• Формула для расчета такова: значение оборотных средств нужно разделить на количество краткосрочных обязательств;
• Нормальный коэффициент составляет 1,5-2.

2. Коэффициент быстрой ликвидности

• Позволяет оценить, насколько велика возможность выплаты долгов даже при возникновении трудностей с реализацией готовых изделий;
• Используется кредиторами для выдачи займов и кредитных средств;
• Формула для расчета такова: сложите значения денежных средств, дебиторской задолженности и краткосрочных финансовых вложений и разделите на количество краткосрочных обязательств;
• Нормальным считается значение от единицы и выше, но выделить строгую норму не получится. Окончательное решение зависит от сферы деятельности компании.

3. Коэффициент абсолютной ликвидности

• Позволяет оценить, насколько быстро фирма может погасить кредитные обязательства с помощью высоколиквидных активов;
• Этот показатель нужен поставщикам, так как помогает понять, существует ли задержка оплаты при отсрочках платежей;
• Формула расчета такова: сложите денежные средства и краткосрочные финансовые вложения, разделите на количество краткосрочных обязательств;
• Оптимального значения не существует, принято считать лишь минимальное значение – 0,3. О способах, как получить карту Яндекс Деньги вы сможете прочитать по ссылке.

Стоит кратко отметить два других коэффициента:

• Мгновенный. Демонстрирует возможности фирмы моментально оплатить возникшие краткосрочные долги
• Средний. Позволяет понять, как быстро компания может найти недостающие денежные средства при небольшой отсрочке.

Мы рассмотрели понятие и сущность возможных видов простыми словами. Эти показатели вкупе позволяют провести качественный анализ для принятия решения о сотрудничестве с организацией. Что означает понятие ликвидность, вы уже знаете – пора поговорить простыми словами о других терминах. Расскажем, как создать виртуальную карту Яндекс Деньги здесь.

Отличия от рентабельности и платежеспособности

Выше мы обсуждали, что это – ликвидность простыми словами в экономике. Далеко не все знают, что понятие не является синонимом рентабельности и платежеспособности. Давайте рассмотрим, какая разница между словами существует.

• Что называется платежеспособностью? Это возможность организации или конкретного лица погасить обязательства за счет любых источников формирования средств;
• В это же время ликвидность подразумевает возможность покрытия долга на определенное время за счет разнообразных ресурсов;
• А что показывает рентабельность? Определение гласит, что это возможность определить прибыльность вложений в качестве соотношения маржи к действующим активам. Рентабельность демонстрирует эффективность управления денежными средствами и не связывает материальные ценности с источниками получения.

Из этого обзора вы смогли узнать, что это такое – ликвидность предприятия простыми словами. Запоминайте несложные инструкции и погружайтесь в мир занимательной экономики – вы убедитесь, что терминология и расчеты доступны даже новичку. Далее, как оплатить налоги по ИНН физическому лицу за 5 минут.

Что такое ликвидность предприятия — формулы расчета коэффициентов

Автор статьи: Судаков А.П.

Под ликвидностью подразумевают оборачиваемость активов организации, которая дает возможность владельцу погасить долги, не нарушая установленные сроки. Уровень ликвидности рассчитывается отношением реальной суммы денежных средств и быстрореализуемых активов ко всем существующим обязательствам (пассивам). Любому предпринимателю очень важно понимать значение этого понятия, поэтому сегодня мы поговорим о том, что такое ликвидность простыми словами.

Ликвидность — степень финансовой стабильности предприятия

Группировка активов и пассивов

У каждой ценности, находящейся на балансе организации свой уровень оборачиваемости. Все активы объединены в 4 группы, согласно их способности быть реализованными:

Различают активы:

• неликвидные, которые нельзя продать (А4). Также это активы, конвертируемые в деньги спустя длительный период эксплуатации. Например, сооружения, техническое оборудование, нематериальные активы, вложения, незавершенные строительные объекты, неоплаченная задолженность дебитора, продукция на складе, которая пока не реализована;
• низколиквидные (реализация протекает медленно) (А3). Их продают по цене практически равнозначной рыночной в течение длительного времени. Включают основные средства, запасы, задолженность дебиторов с периодом погашения более года;
• ликвидные активы продаются довольно быстро (А2). Представляют собой задолженность дебиторов со сроком возврата до года, запасы, ценные бумаги;
• высоколиквидные активы реализуются в любое время быстро (А1). Это ценные бумаги компаний с большим годовым оборотом, ценные бумаги, обеспеченные государством, векселя, неоспоримая задолженность дебитора, ценные металлы, наличные средства в кассе и на счете.

Высокий процент высоколиквидных активов в общем объеме активов предприятия гарантирует его стабильное финансовое положение.

В свою очередь, пассив предприятия (его обязательства) бывает:

• очень срочным (П1). Сюда относится имеющаяся задолженность перед работниками, поставщиками, подрядчиками, бюджетом и т. п.;
• краткосрочным (П2). Включает краткосрочные займы, кредиты, иные обязательства, резервы будущих расходов;
• долгосрочным (П3). Включает долгосрочные займы и иные пассивы согласно 4 разделу баланса организации;
• неизменные (П4). К ним относится капитал предприятия.

Деньги являются мерилом ликвидности

Виды ликвидности

Ликвидность предприятия это наличие активов, которые можно продать по цене практически равной рыночной. Ликвидное предприятие самостоятельно гасит имеющуюся задолженность перед кредиторами путем продажи оборотных средств. Для определения платежеспособности предприятия прибегают к финансовому анализу и коэффициентам ликвидности. Показатели говорят о реальной возможности организации рассчитаться со своими обязательствами в срок с помощью своих активов.

Любое ликвидное предприятие быстро найдет себе нового владельца, при этом прежний хозяин не останется в убытке. Косвенным, но не менее важным качеством ликвидного предприятия является его репутация, квалифицированные кадры, грамотно организованная система управления.

Ликвидность баланса. Анализ деятельности предприятия предполагает анализ ликвидности его баланса. Оценка заключается в сопоставлении групп активов, расположенных по степени убывания ликвидности и групп пассивов, расположенных по степени увеличения периода расчета с кредиторами. Ликвидный баланс обязательно отвечает требованиям: А1 ≥ П1, А2 ≥ П2, А3 ≥ П3, А4 ≤ П4.

Банковская ликвидность. Своевременный расчет банка по финансовым обязательствам гарантирует его успешное функционирование. В зависимости от сроков платежей банковская ликвидность бывает мгновенной, краткосрочной, среднесрочной и долгосрочной. Источником ликвидности служат накопления (наличные деньги, активы) или кредиты банков (в том числе и Центрального Банка).

Ликвидность банка подвержена влиянию внешних факторов (политика, экономическое состояние страны) и внутренних факторов (обязанности перед банками и предприятиями, размер собственного, заемного капиталов, количество и ценность активов банка). Большая доля собственных средств обеспечивает банку стабильность и высокую ликвидность. Но надежность любого банка находится в зависимости от ситуации в стране и мире.

Рыночная ликвидность. Показатель изменения спроса (предложения) под действиями участников рынка (покупателей и продавцов). Чтобы рынок был ликвидным, на нем должно заключаться необходимое количество операций покупки (продажи). Различие в цене покупательной и цене продажной в таком случае небольшое. Разовая операция на высоколиквидном рынке существенно не меняет стоимость продукта. Ликвидный рынок сглаживает изменение спроса или предложения, сохраняет цену товара прежней.

Денежная ликвидность. Для денег характерна высокая оборачиваемость. Их можно использовать, чтобы рассчитаться за товары и услуги. Ценность денежных средств не меняется, их номинальная стоимость не теряется. Обычно деньги обладают совершенной ликвидностью, но не всегда за них можно сразу получить товар. Высокая конвертируемость денежных средств гарантирована в условиях стабильного валютного курса.

Ликвидность ценной бумаги. На фондовом рынке имеет значение покупки (продажи) акции, фьючерса или другого предмета биржевой сделки быстро и с сохранением стоимости. Ликвидность ценных бумаг – обмен бумаг на деньги за короткий период без значительного изменения рыночной цены. Чем ниже оборачиваемость ценной бумаги, тем больше финансовые потери во время ее приобретения (реализации).

Высокий показатель оборачиваемости говорит о быстрой покупке (продаже) бумаги и отсутствии влияния сделки на текущую рыночную цену.

Ликвидность оценивают путем подсчета совершенных сделок (торгов). К учету принимают размер спреда (отличие самой высокой цены спроса от наименьшей цены предложения). Большое количество сделок и небольшая разница в стоимости делают ценные бумаги высоколиквидными активами.

Ликвидность подразделяется на несколько видов

Определение показателей ликвидности

На основе информации бухгалтерского баланса рассчитываются следующие показатели оборачиваемости:

1. Коэффициент текущей ликвидности определяет фактическую возможность погашения долгов оборотными средствами. Он показывает платежеспособность с учетом предстоящей оплаты задолженности дебиторов. Если реальные (текущие) средства больше реальных пассивов, то деятельность не находится под угрозой. Формула выглядит следующим образом: КТЛ= (А1+А2+А3)/(П1+П2). В норме показатель колеблется от 1,5 до 2,5. Высокая текущая оборачиваемость говорит об очень хорошей платежности организации.
2. Коэффициент быстрой ликвидности определяет возможность расплатиться по краткосрочным долгам даже в случае трудностей со сбытом товара. Для расчета этого показателя берут определенные активы. Формула расчета: КБЛ= (А1+А2)/(П1+П2). Его идеальное значение 1,0. Когда коэффициент увеличивается, растет задолженность дебиторов. Хозяйственную деятельность такого предприятия нельзя назвать успешной.
3. Коэффициент абсолютной ликвидности показывает возможность быстрого погашения конкретной задолженности. К расчету принимают денежные и равные им средства. Формула расчета: КАЛ=А1/(П1+П2). Показатель не должен опускаться меньше 0,2, что означает ежедневное погашение требований в размере 20% от всех обязательств.

Facebook

Twitter

Вконтакте

Одноклассники

Google+

Ликвидность банка это простыми словами

Ликвидность — что это?

Если у вас возникнут вопросы, можете бесплатно проконсультироваться в чате с юристом внизу экрана или позвонить по телефону 8 800 350-81-94 (консультация бесплатно), работаем круглосуточно.

Под ликвидностью понимается возможность быстро и без потерь перевести активы в денежное выражение. Или по простому, как можно быстрее продать, имеющийся у вас в распоряжение финансовый инструмент и получить за него «живые» деньги. Под активами и финансовыми инструментами подразумевается все что угодно, имеющее рыночную стоимость. Это могут быть вклады в банке, акции, облигации, недвижимость, бизнес, товары и т.д. В зависимости от того, насколько быстро вы сможете совершить «обмен» на деньги по приемлемой цене ликвидность можно разделить на 3 типа:

• высокая ликвидность
• средняя ликвидность
• низкая ликвидность

К высоколиквидным активам относятся: акции, облигации, вклады в банках. Допустим, акции Сбербанка, Газпрома мы можете продать в течении пары секунд и причем по рыночной цене. По вкладам в банке практически та же ситуация. Вы можете расторгнуть свой договор с банком и забрать деньги.
К низколиквидным активам относится недвижимость. Как правило, продажа может занимать от нескольких недель, до нескольких месяцев, если вы хотите получить за нее адекватную цену, равную текущей рыночной. Сюда же отнесем различные товары. Как готовые, так и находящиеся в процессе изготовления. Продажа бизнеса тоже относится к низколиквидным инструментам. Понятие ликвидности может быть разным и в пределах одного финансового инструмента. Опять же на примере акций. Есть «голубые» фишки, спрос на которые на рынке постоянный и разница в цене между покупкой и продажей (спред) составляют сотые доли процента. Это высоколиквидные акции. А есть так называемые акции «второго эшелона». Здесь и спрос на них поменьше, и спред на покупку и продажу повыше. Т.е. их можно будет продать, но или чуть по меньшей цене, или же придется подождать некоторое время, пока не найдется покупатель, который купить их по рыночной стоимости. К низколиквидным можно отнести так называемые «мусорные» акции. Здесь вообще может быть все печально. Как правило, чтобы их продать, нужно сделать существенный дисконт, в виде 20-30% или же ждать покупателя несколько недель, а то и месяцев, который выкупит их по справедливой цене.

8 800 350-81-94 (консультация бесплатно), работаем круглосуточно.

Если оценивать все финансовые инструменты — недвижимость низколиквидный инструмент. Но если рассматривать ее только одну, то опять же идет разделения на низко- и высоколиквидную. Допустим, элитные квартиры, загородные дома с высокой стоимостью — это низколиквидная недвижимость. Для ее продажи по справедливой рыночной цене нужно потратить значительное время (несколько месяцев). Да и то в конце еще придется скинуть покупателю цену. А если взять жилье эконом-класса, да еще в удачном месте в городе (где-нибудь в центре, или в нормальном районе), то можно рассматривать его как высоколиквидную недвижимость по причине того, что на нее всегда есть спрос и ее легко можно продать буквально за пару-тройку недель, в крайнем случае 1-2 месяца.

Почему ликвидность так важна?

Понятие ликвидности имеет важное значения для инвесторов, цель которых получить прибыль от вложенных средств. И случае каких-либо негативных обстоятельств на финансовом рынке они должны иметь возможность быстро избавиться от ненужных активов по приемлемым ценам. И перенести полученные деньги в другой наиболее перспективный (и более доходный) финансовый инструмент.

(adsbygoogle = window.adsbygoogle || []).push({}); Поэтому, вкладывая деньги, инвестор всегда старается выбирать высоколиквидные инструменты.

Допустим, если рассматривать рынок недвижимости, то при тенденции к их понижению наиболее быстро можно избавиться от недорогих объектов недвижимости. Т.е. если выбирать между обычными хрущевками и жильем премиум-класса, инвестор выберет первое, в виду их высокой ликвидности. Тоже справедливо и про рынок акций. В случае возможного обвала фондового рынка (который периодически случается), инвестор должен быстро и с минимальными потерями избавляться от падающего в цене актива. А если у него в портфеле только низколиквидные акции, на которых не находится покупателя, то остается только смотреть как уменьшается стоимость купленных им акций. И в уме подсчитывать убытки. За обновлениями в этой и других статьях теперь можно следить на Telegram-канале: @vsedengy. Ликви́дность (от лат. liquidus «жидкий, перетекающий») в экономике — свойство активов быть быстро проданными по цене, близкой к рыночной [1] . Ликвидный — обращаемый в деньги. Обычно различают высоколиквидные, низколиквидные и неликвидные ценности (активы). Чем легче и быстрее можно обменять актив с учётом его полной стоимости, тем более ликвидным он является. Для товара ликвидность будет соответствовать скорости его реализации по номинальной цене, без дополнительных скидок.

Если у вас возникнут вопросы, можете бесплатно проконсультироваться в чате с юристом внизу экрана или позвонить по телефону 8 800 350-81-94 (консультация бесплатно), работаем круглосуточно.

Например, активы предприятия, отражаемые в бухгалтерском балансе, имеют разную ликвидность (по убыванию):

• денежные средства на счетах и в кассах предприятия
• банковские векселя, государственные ценные бумаги
• текущая дебиторская задолженность, займы выданные, корпоративные ценные бумаги (акции предприятий, котирующихся на бирже, векселя)
• запасы товаров и сырья на складах
• машины и оборудование
• здания и сооружения
• незавершённое строительство

Термин «ликвидность» используется также по отношению к банкам , деньгам

, предприятиям (фирмам)

, рынку

, ценным бумагам

и др.

Содержание

Ликвидность предприятия [ править | править код ]

Инструментами оценки ликвидности могут быть коэффициенты ликвидности — финансовые показатели, рассчитываемые на основании отчётности предприятия для определения номинальной способности компании погашать текущую задолженность за счёт имеющихся текущих активов. На практике расчёт коэффициентов ликвидности сочетается с модификацией бухгалтерского баланса компании, цель которой — в адекватной оценке ликвидности тех или иных активов. Например, часть товарных остатков может иметь нулевую ликвидность; часть дебиторской задолженности может иметь срок погашения более одного года; выданные займы и векселя формально относятся к оборотным активам, но фактически могут быть средствами, переданными на длительный срок для финансирования связанных структур. Такие составляющие баланса выносятся за пределы оборотных активов и не учитываются при расчёте показателей ликвидности. На практике принято выделять 4 группы ликвидности активов:

• А1 — наиболее ликвидные активы,
• А2 — быстро реализуемые активы,
• А3 — медленно реализуемые активы,
• А4 — трудно реализуемые активы.

Деление производится с целью определения ликвидности предприятия или ликвидности бухгалтерского баланса. Для этого источники финансирования разделяют на 4 группы:

• П1 — наиболее срочные обязательства,
• П2 — краткосрочные пассивы,
• П3 — долгосрочные пассивы,
• П4 — постоянные пассивы.

Предприятие ликвидно, если А1>=П1, А2>=П2, А3>=П3, А4 Текущая ликвидность [ править | править код ] Коэффициент текущей ликвидности или коэффициент покрытия (англ. Current ratio, CR ) — финансовый коэффициент, равный отношению текущих (оборотных) активов к краткосрочным обязательствам (текущим пассивам). Источником данных служит бухгалтерский баланс компании (форма № 1): (Строка 1200) / (строка 1500-1530-1540). Ктл = (ОА — ЗУ) / КО К = (А1 + А2 + А3) / (П1 + П2)

Если у вас возникнут вопросы, можете бесплатно проконсультироваться в чате с юристом внизу экрана или позвонить по телефону 8 800 350-81-94 (консультация бесплатно), работаем круглосуточно.

где: Ктл — коэффициент текущей ликвидности; ОА — оборотные активы; ЗУ — задолженность учредителей по взносам в уставный капитал; КО — краткосрочные обязательства. Коэффициент отражает способность компании погашать текущие (краткосрочные) обязательства за счёт только оборотных активов. Чем показатель больше, тем лучше платёжеспособность предприятия. Принимая во внимание степень ликвидности активов, можно предположить, что не все активы можно реализовать в срочном порядке. Нормальным считается значение коэффициента от 1.5 до 2.5, в зависимости от отрасли. Значение ниже 1 говорит о высоком финансовом риске, связанном с тем, что предприятие не в состоянии стабильно оплачивать текущие счета. Значение более 3 может свидетельствовать о нерациональной структуре капитала.

Быстрая ликвидность [ править | править код ]

Коэффициент быстрой (срочной) ликвидности (англ. Quick ratio, Acid test, QR ) — финансовый коэффициент, равный отношению высоколиквидных текущих активов к краткосрочным обязательствам (текущим пассивам). Источником данных служит бухгалтерский баланс компании аналогично, как для текущей ликвидности, но в составе активов не учитываются материально-производственные запасы, так как при их вынужденной реализации, убытки будут максимальными среди всех оборотных средств. Кбл = (Текущие активы — Запасы) / Текущие обязательства Кбл = (Краткосрочная дебиторская задолженность + Краткосрочные финансовые вложения + Денежные средства)/(Краткосрочные пассивы — Доходы будущих периодов — Резервы предстоящих расходов) К = (А1 + А2) / (П1 + П2) Коэффициент отражает способность компании погашать свои текущие обязательства в случае возникновения сложностей с реализацией продукции. Строки баланса (1230+1240+1250) / (1500-1530-1540). [2]

Абсолютная ликвидность [ править | править код ]

Коэффициент абсолютной ликвидности (англ. Cash ratio ) — финансовый коэффициент, равный отношению денежных средств и краткосрочных финансовых вложений к краткосрочным обязательствам (текущим пассивам). Источником данных служит бухгалтерский баланс компании аналогично, как для текущей ликвидности, но в составе активов учитываются только денежные и приравненные к ним средства: (1250+1240) / (1500-1530-1540). Кал = А1/(П1+П2) Кал = (Денежные средства + краткосрочные финансовые вложения) / Текущие обязательства

Если у вас возникнут вопросы, можете бесплатно проконсультироваться в чате с юристом внизу экрана или позвонить по телефону 8 800 350-81-94 (консультация бесплатно), работаем круглосуточно.

Кал = (Денежные средства + краткосрочные финансовые вложения) / (Краткосрочные пассивы — Доходы будущих периодов — Резервы предстоящих расходов) Считается, что нормальным значение коэффициента должно быть не менее 0,2, то есть каждый день потенциально могут быть оплачены 20 % срочных обязательств. Он показывает, какую часть краткосрочной задолженности предприятие может погасить в ближайшее время.

Ликвидность рынка [ править | править код ]

Рынок считается высоколиквидным, если на нём регулярно в достаточном количестве заключаются сделки купли-продажи обращающихся на этом рынке товаров и разница в ценах заявок на покупку (цена спроса) и продажу (цена предложения) невелика. Каждая отдельная сделка на таком рынке обычно не способна оказать существенного влияния на цену товара. Показателем ликвидности рынка является параметр «чёрн» (англ. churn ) — соотношение между объемом заключенных контрактов (открытых позиций) и стоимостью физических объемов поставленных по ним товаров с конкретной торговой площадки (отношение всего реализованного товара к объему его физической поставки). Общепринято, что ликвидные рынки начинаются со средневзвешенного уровня «чёрна» от 15 и выше. [3]

Ликвидность ценных бумаг [ править | править код ]

Ликвидность фондового рынка обычно оценивают по количеству совершаемых сделок (объём торгов) и величине спреда — разницы между максимальными ценами заявок на покупку и минимальными ценами заявок на продажу (их можно увидеть в стакане торгового терминала). Чем больше сделок и меньше разница, тем больше ликвидность. Существует два основных принципа совершения сделок:

• котировочный — выставление собственных заявок на покупку или продажу с указанием желательной цены.
• рыночный — выставлением заявок для моментального исполнения по текущим ценам спроса или предложения (удовлетворение котировочных заявок с лучшей текущей ценой).

Котировочные заявки формируют моментальную ликвидность рынка — автор указывает объём, желаемую цену и ждёт удовлетворения заявки, позволяя другим участникам торгов в любой момент времени купить (или продать) определённое количество актива по оговоренной автором заявки цене. Чем больше котировочных заявок выставлено по торгуемому активу, тем выше его моментальная ликвидность. Рыночные заявки формируют торговую ликвидность рынка — автор указывает объём, цена формируется автоматически на основе лучших цен из текущих котировочных заявок, что позволяет авторам котировочных заявок купить (или продать) определённое количество актива. Чем больше рыночных заявок приходится на инструмент, тем выше его торговая ликвидность.

Ликвидность денег [ править | править код ]

В отношении денег, ликвидность — возможность использования в качестве средства платежа и способность сохранять свою номинальную стоимость неизменной [4] . Обычно деньги обладают самой большой ликвидностью в рамках конкретной экономической системы. Но не всегда деньги могут быстро обмениваться на товары. Например, резервные требования центральных банков не позволяют направить в оборот все банковские средства. Увеличение или уменьшение резервных требований сковывают или высвобождают соответствующее количество денег.

Ликвидность банка [ править | править код ]

Если у вас возникнут вопросы, можете бесплатно проконсультироваться в чате с юристом внизу экрана или позвонить по телефону 8 800 350-81-94 (консультация бесплатно), работаем круглосуточно.

Когда банк выдаёт кредит, уменьшается количество хранимых в банке денег. Чем больше средств выдано, тем больше риск того, что для возврата депозита денег может не хватить. В этом случае говорят о снижении ликвидности в банке. Для её повышения служат обязательные резервы. Банк также может обратиться в Центральный банк с просьбой о временном займе, который будет рассматриваться как «дополнительная ликвидность». Наличие излишней ликвидности в банках стимулирует их к размещению средств, в том числе в ценные бумаги. Снижение банковской ликвидности может приводить к распродаже части активов, например, ценных бумаг. [5] Что это – ликвидность простыми словами, стоит знать каждому обывателю. Этот термин нашел свое место не только в сложных финансовых сферах, но и в обычной жизни. Именно поэтому мы подготовили подробный обзор с доступными объяснениями, которые будут понятны даже новичку.

Что это такое простыми словами?

Начнем наш обзор с определения, что же такое ликвидность простыми словами. Это возможность быстрой реализации активов по рыночной цене. К активам относятся любые материальные ценности, которыми владеет компания или физическое лицо – деньги, права на владение, имущество и другое. Главный показатель того, в чем измеряется ликвидность – скорость реализации материальных ценностей. Выделяются три основных типа:

• Низколиквидный. Получить рыночную цену можно только через длительное время. В эту группу входит бизнес, недвижимое имущество;
• Среднеликвидный. Активы конвертируются по стоимости, близкой к рыночной, в срок от месяца до полугода. В эту группу входят транспортные средства, техника, товары и сырье;
• Высоколиквидный. Активы продаются мгновенно по высокой цене. Яркие примеры – акции, ценные бумаги, валюта и вклады.

Мы рассказали, что это – низкая ликвидность, средняя и высокая простыми словами, теперь вы сможете самостоятельно определить уровень ценности. Пора отметить классификацию, присущую финансовому рынку. Читайте так же: Эквайринг – что это такое и зачем он нужен предпринимателям?

• Ликвидность товара – это набор факторов, позволяющих быстро продать изделие;
• Относительно баланса – это способность предприятия быстро гасить обязательства за счет других активов;
• Ликвидность организации – это правильное соотношение активов и пассивов внутри одной группы;
• Относительно рынка – способность отказа от сильных колебаний при изменении уровня спроса и предложения;
• Что значит это для банка? Возможность выполнения любых взятых на себя обязательств;
• Относительно ценных бумаг – это скорость трансформации акций и облигаций в денежные средства.

Мы рассказали о том, что это – ликвидность компании простыми словами. Обсудим возможные разновидности?

Виды ликвидности

Вы уже знаете, что ликвидность – это способность предприятия отвечать по обязательствам, взятым с помощью привлечения денежных средств со стороны, а также за счет реализации собственных активов. Простыми словами: чем выше ликвидность, тем выше платежеспособность и финансовая стабильность организации. Чтобы выявить степень стабильности фирмы перед сотрудничеством и понять, что обладает большей ликвидностью, нужно рассмотреть и анализировать определенные показатели – всего их три. Эти данные дают возможность быстро проанализировать деятельность и экономическую составляющую, чтобы принять взвешенное решение о сотрудничестве. 1. Коэффициент текущей ликвидности (покрытия)

• Определяет возможность погасить краткосрочные обязательства исключительно за счет оборотных активов;
• Представляет наибольший интерес для инвесторов при оценке привлекательности вложений, позволяет избежать риска потери средств;
• Формула для расчета такова: значение оборотных средств нужно разделить на количество краткосрочных обязательств;
• Нормальный коэффициент составляет 1,5-2.

2. Коэффициент быстрой ликвидности

• Позволяет оценить, насколько велика возможность выплаты долгов даже при возникновении трудностей с реализацией готовых изделий;
• Используется кредиторами для выдачи займов и кредитных средств;
• Формула для расчета такова: сложите значения денежных средств, дебиторской задолженности и краткосрочных финансовых вложений и разделите на количество краткосрочных обязательств;
• Нормальным считается значение от единицы и выше, но выделить строгую норму не получится. Окончательное решение зависит от сферы деятельности компании.

3. Коэффициент абсолютной ликвидности

• Позволяет оценить, насколько быстро фирма может погасить кредитные обязательства с помощью высоколиквидных активов;
• Этот показатель нужен поставщикам, так как помогает понять, существует ли задержка оплаты при отсрочках платежей;
• Формула расчета такова: сложите денежные средства и краткосрочные финансовые вложения, разделите на количество краткосрочных обязательств;
• Оптимального значения не существует, принято считать лишь минимальное значение – 0,3. О способах, как получить карту Яндекс Деньги вы сможете прочитать по ссылке.

Стоит кратко отметить два других коэффициента:

• Мгновенный. Демонстрирует возможности фирмы моментально оплатить возникшие краткосрочные долги
• Средний. Позволяет понять, как быстро компания может найти недостающие денежные средства при небольшой отсрочке.

Мы рассмотрели понятие и сущность возможных видов простыми словами. Эти показатели вкупе позволяют провести качественный анализ для принятия решения о сотрудничестве с организацией. Что означает понятие ликвидность, вы уже знаете – пора поговорить простыми словами о других терминах. Расскажем, как создать виртуальную карту Яндекс Деньги здесь.

Отличия от рентабельности и платежеспособности

Выше мы обсуждали, что это – ликвидность простыми словами в экономике. Далеко не все знают, что понятие не является синонимом рентабельности и платежеспособности. Давайте рассмотрим, какая разница между словами существует.

• Что называется платежеспособностью? Это возможность организации или конкретного лица погасить обязательства за счет любых источников формирования средств;
• В это же время ликвидность подразумевает возможность покрытия долга на определенное время за счет разнообразных ресурсов;
• А что показывает рентабельность? Определение гласит, что это возможность определить прибыльность вложений в качестве соотношения маржи к действующим активам. Рентабельность демонстрирует эффективность управления денежными средствами и не связывает материальные ценности с источниками получения.

Из этого обзора вы смогли узнать, что это такое – ликвидность предприятия простыми словами. Запоминайте несложные инструкции и погружайтесь в мир занимательной экономики – вы убедитесь, что терминология и расчеты доступны даже новичку. Далее, как оплатить налоги по ИНН физическому лицу за 5 минут.

Если у вас возникнут вопросы, можете бесплатно проконсультироваться в чате с юристом внизу экрана или позвонить по телефону 8 800 350-81-94 (консультация бесплатно), работаем круглосуточно.

Остались вопросы? Бесплатная консультация по телефону:

8 800 350-81-94
Круглосуточно

что это простыми словами, понятия волатильность и спред

Работая на фондовом рынке вы будете часто встречаться с понятиями ликвидность, волатильность и спред. Они применяются для оценки активов, которые торгуются на рынке.

Что означают данные понятия простыми словами и в каких случаях их употребляют?

Оглавление статьи

Ликвидность

Понятие ликвидность отражает свойство актива, которое показывает, насколько легко его продать.

Под активом понимают любое имущество, любую вещь:

Что означает, что бумага ликвидна? Это означает, что можно купить или продать существенное количество этих ценных бумаг, не вызывая сильного движения рынка, сильного увеличения или уменьшения цены.

Ликвидность ценной бумаги – это свойство, которое показывает, насколько легко ликвидировать позицию в этой бумаге – продать ее.

Говорят, что бумага ликвидна, когда легко найти продавцов и покупателей и, более того, когда спред достаточно мал.

Чем выше ликвидность ценной бумаги, тем больше сделок заключается по ней в единицу времени и тем больший объем покупок или продаж рынок может «переварить» без сильного движения цен.

В бухгалтерском учете применяют понятие ликвидность баланса. Что оно означает простыми словами? Напомним, что баланс представляет собой с одной стороны перечень имущества (активов), а с другой стороны перечень долгов (пассивов).

Ликвидность баланса – это способность оперативно, в срок или раньше возвращать долги (погашать обязательства) за счет имеющихся активов (деньги, материалы, оборудование, дебиторская задолженность).

Спред

Наглядно посмотрим как выглядит биржевой «стакан», в котором видны текущие предложения на покупку и продажу ценных бумаг.

На зеленом фоне на картинке выше вы видите текущие предложения на покупку (их называют бидами), на красном – предложения на продажу (их называют асками). Все предложения упорядочены по цене. Что такое спред в трейдинге?

Спредом называют разницу в цене между максимальной ценой спроса и минимальной ценой предложения.

В нашем случае текущий спред по акциям составляет 0,01 рубль.

Волатильность

Волатильность показывает степень изменчивости стоимости ценной бумаги.

Если ликвидность является характеристикой конкретной ценной бумаги (если бумага ликвидна, то, скорее всего, она будет оставаться ликвидной в ближайшем будущем), то волатильность отражает степень неуверенности участников рынка относительно будущего направления движения цены.

Чем резче колеблются цены вверх-вниз за единицу времени, тем больше волатильность.

Когда движения цены резкие и сильные, говорят, что в текущее время бумага или рынок в целом волатильны. Если же эти движения небольшие по размаху, то волатильность невысока.

Волатильность является любимой мерой риска инвестиций для многих риск-менеджеров. Чем она выше, тем больше вероятность получения существенных убытков за счет движения цен в невыгодном направлении.

Иногда можно услышать такие слова: «Рынок очень волатилен, его дальнейшее движение непонятно, рекомендуем клиентам воздержаться от открытия позиций».

Волатильность, что это иными словами? Это еще и мера неопределенности в движении цен при их высокой амплитуде (размахе).

Дополнительно ознакомьтесь с кратким видео о понятии ликвидность, что это такое простыми словами:

Простейшие правила анализа баланса предприятия

Автор: Лазарь Файвелевич Цифeрблaт, директор по развитию бизнеса-концерна «Саров», профессиональный бизнес-консультант.

 

Финансовая отчетность предприятия формируется бухгалтерской или/и финансовой службой, но представляет собой итоги работы не только бухгалтерии, а всего предприятия в целом. Основным публикуемым документом такой отчетности является баланс.

Грамотный аналитик по балансу узнает очень многое и фактически сможет дать оценку уровня работы менеджеров компании. Ниже изложены некоторые достаточно простые приемы, которые позволят вам самостоятельно оценить «в первом приближении» балансы. Такая подготовка значительно повышает шансы на успех в получении инвестиций или кредитов.

Прежде всего баланс — это мгновенная фотография того, чем обладает предприятие и откуда это что-то появилось. Как всякая мгновенная фотография, баланс привязывается к определенному времени. Есть баланс за три месяца, за полгода и год. Чтобы понять, как работало предприятие за какой-то период, служит другая форма отчетности, которая называется в чем-то более понятно — «Отчет о прибыли и убытках».

Бухгалтерский баланс представляет собой весьма естественное равновесие между тем, чем бизнес обладает (его активами), и тем, из каких источников финансирования эти активы появились (это пассивы или обязательства предприятия).

Активы — это ресурсы, находящиеся в собственности или под контролем компании, которые, как ожидается, будут приносить экономическую выгоду (они именно для этого и приобретаются компанией, исходя из имеющихся ресурсов).

Разделы и статьи актива баланса строятся по тому, как быстро соответствующий актив может быть переведен в деньги (принцип ликвидности). Вверху баланса располагаются наименее ликвидные активы (основные средства — их нужно очень долго продавать), затем более ликвидные (запасы — часто это то, что на складе, т.е. достаточно быстро продаваемый товар) и заканчивая статьей «денежные средства». Эта статья ликвидна даже исходя из названия.

Статьи пассива баланса группируются по степени срочности возврата и располагаются по возрастающей срочности.

Ниже представлена стандартная форма баланса.

 

Таблица 1. Бухгалтерский баланс.

Номер раздела	Наименование раздела	Группа статей	Сумма
	Актив
I	Внеоборотные активы	Нематериальные активы	Показывает активы, не имеющие материальной формы (права пользования землей и др. природными ресурсами; патенты, лицензии, товарные знаки и проч.)
		Основные средства	Стоимость основных средств (зданий сооружений, основного оборудования), как действующих, так и находящихся в запасе
		Незавершенные капитальные вложения	Затраты предприятия на капитальное строительство и монтаж оборудования
		Финансовые вложения	Финансовые вложения с расшифровкой по видам вложений: инвестиции в дочерние общества, в зависимые общества, займы на срок более 12 месяцев
		Итого по разделу I
II	Оборотные активы	Запасы	Показывает запасы сырья, материалов, топлива, покупных полуфабрикатов и комплектующих изделий, тара; наличие на складе законченных производством изделий, отгруженные товары до момента поступления платежей за них на расчетный счет предприятия; МБП; расходы будущих периодов, произведенных в отчетном периоде, но не включенные в себестоимость продукции и др.
		Дебиторская задолженность	Образуется из расчетных отношений предприятия с другими организациями. Может быть продана
		Финансовые вложения	Показывает краткосрочные (на срок не более одного года) вложения предприятия в ценные бумаги других предприятий, собственные акции, выкупленные у акционеров
		Денежные средства	Указывает сумму денежных средств, которыми в данный момент располагает предприятие. Они могут быть в кассе предприятия или на расчетном счете. Увеличение в динамике по этой статье, как правило, свидетельствует об улучшении финансового состояния предприятия
		Итого по разделу II
III	Убытки	Непокрытые убытки прошлых лет
		Убытки отчетного года
		Итого по разделу III
	Баланс
	Пассив
IV	Капитал и резервы	Уставной капитал	Сумма средств, первоначально инвестированная собственниками для обеспечения уставной деятельности предприятия
		Добавочный капитал	Сумма прироста имущества при его переоценке, безвозмездно полученные ценности, а также эмиссионный доход акционерного общества (разница между рыночной и номинальной стоимостью акций за вычетом издержек по их продаже)
		Резервный капитал	Сумма остатков резервного и других фондов, создаваемых в соответствии с законодательством РФ, а также остатки других аналогичных фондов, если их создание за счет прибыли предусмотрено учредительными документами или учетной политикой предприятия
		Нераспределенная прибыль отчетного года	Сумма нераспределенной прибыли
		Итого по разделу IV
V	Долгосрочные пассивы	Заемные средства	Обязательства со сроком погашения более одного года, в том числе кредиты банков
		Прочие пассивы
		Итого по разделу V
VI	Краткосрочные пассивы	Заемные средства	Обязательства со сроком погашения менее одного года, в том числе краткосрочные кредиты банков
		Краткосрочная задолженность	Включает в себя задолженность перед поставщиками и подрядчиками, задолженность по оплате труда и др.
		Итого по разделу VI
	Баланс

 

Обратите внимание: наша таблица уже очень похожа на реальные балансы. Единственное и очень важное отличие состоит в том, что в реальном балансе в каждой строчке есть две колонки, указывающие соответствующие суммы на начало и конец отчетного периода. Именно наличие данных на начало и конец периода дает возможность анализа баланса. Этот анализ проводят, как правило, в два этапа.

На первом этапе проводится анализ основных тенденций, а на втором этапе — подробный анализ с использованием финансовых коэффициентов.

С целью выявления основных тенденций проводят вертикальный и горизонтальный анализ баланса.

Горизонтальный анализ — это анализ изменений во времени статей баланса. Они, как правило, фиксируются в процентах к предыдущему периоду.

Вертикальный анализ — это анализ изменения во времени доли каждой из статей баланса в общем объеме активов (пассивов). По результатам вертикального и горизонтального анализа структуры баланса уже можно делать предварительные выводы.

 

Сразу обратите внимание на правильность оформления самого документа. Есть ли полное наименование организации, дата составления, правильно ли указаны реквизиты, имеется ли отметка налоговой инспекции. Баланс должен иметь стандартную форму и передаваться в печать именно в таком, стандартном виде. Если напечатанный баланс имеет другую форму (некоторые статьи в нем «скрыты» или, как говорится, «укрупнены») то это уже повод задуматься.

Далее отметьте — изменение величины валюты баланса. Если она уменьшилась или не изменилась — это нехороший сигнал, с которым нужно дополнительно разбираться. Увеличение может оцениваться по-разному в зависимости от причин, вызвавших рост.

«Тяжесть» структуры активов определяется путем сопоставления темпа роста внеоборотных и оборотных активов. Опережение роста оборотных активов свидетельствует о формировании достаточно мобильной структуры активов. «Тяжелая» структура активов может быть оправдана лишь особенностями вида деятельности.

 

Посмотрите, чем представлены внеоборотные активы. Высокая доля основных средств свидетельствует о значительных накладных расходах и чувствительности к изменениям выручки. Для сохранения финансовой устойчивости предприятию необходимо иметь высокую долю собственного капитала в источниках финансирования.

Увеличение статьи «Долгосрочные финансовые вложения и прочие внеоборотные активы» указывает на то, что предприятие уделяет внимание внешней инвестиционной деятельности, тем самым отвлекая средства от основной деятельности. Для корректной оценки данного факта необходимо дополнительно сравнить рентабельности основной и инвестиционной деятельности.

Структура оборотных активов характеризует масштаб деятельности предприятия и состояние расчетов с потребителями. Увеличение дебиторской задолженности (тем более долгосрочной) является негативным изменением и может быть вызвано проблемами, связанными с оплатой продукции (работ, услуг) предприятия либо активным предоставлением потребительского кредита покупателям.

Превышение дебиторской задолженности суммы текущих обязательств является свидетельством того, что предприятие предоставляет бесплатный коммерческий кредит своим покупателям в размере, превышающем средства, полученные в виде отсрочек платежей коммерческим кредиторам. В противном случае предприятие финансирует свои запасы и коммерческий кредит за счет отсрочки платежей кредиторам.

 

При анализе структуры пассивов в первую очередь обращают внимание на то, какую долю в источниках финансирования занимает фактический собственный капитал (т.е. собственный капитал за вычетом убытков и задолженности учредителей в уставный капитал). Опережающий темп прироста собственных средств по сравнению с темпом прироста заемных средств способствует укреплению финансовой устойчивости предприятия.

Увеличение доли резервов, фондов и нераспределенной прибыли в источниках финансирования свидетельствует об эффективной работе предприятия, т.к. эта часть собственного капитала создается в процессе хозяйственной деятельности.

В структуре заемного капитала положительным моментом является преобладание доли долгосрочных обязательств, что повышает финансовую устойчивость и снижает риск потери платежеспособности.

Стремительный рост краткосрочной кредиторской задолженности почти всегда влечет за собой снижение ее оборачиваемости. При этом следует помнить, что просрочка платежей в бюджет и внебюджетные фонды вызывает применение разного рода штрафов, пеней, ставки по которым достаточно высоки.

 

Анализ структуры баланса ведется в разбивке по степени ликвидности и срочности его статей. С этой целью все статьи актива и пассива баланса разбиваются на 4 группы:

• активы разбиваются по степени ликвидности на быстро реализуемые, средней реализуемости, медленно реализуемые и трудно реализуемые;
• пассивы разбиваются по степени срочности на краткосрочные, средней срочности, долгосрочные и постоянные.

 

При этом подразумевается, что предприятие должно вести свою финансовую деятельность таким образом, чтобы суммарные значения активов и пассивов одной группы примерно совпадали. Однако в реальности предприятия с такой «правильной» структурой баланса встречаются крайне редко. Поэтому нормальной может быть признана такая структура баланса, когда активы 1-й и 2-й группы в сумме покрываются пассивами 1-й и 2-й группы, а активы 3-й и 4-й группы в сумме покрываются пассивами 3-й и 4-й группы.

То есть краткосрочные финансовые вложения, денежные средства и краткосрочная дебиторская задолженность финансируются за счет краткосрочных заемных средств и кредиторской задолженности, а запасы, долгосрочная дебиторская задолженность и внеоборотные активы финансируются за счет долгосрочных пассивов и собственных средств (капитала и резервов, фондов, нераспределенной прибыли).

Следует также учитывать, что структура баланса предприятий с различными видами деятельности может существенно различаться. Так, для предприятия оптовой или розничной торговли вполне нормальной может быть ситуация, когда часть запасов (особенно по статье готовая продукция и товары для перепродажи) финансируется за счет кредиторской задолженности либо краткосрочных кредитов.

Однако, если подобная ситуация наблюдается на производственном предприятии с достаточно длительным производственным циклом (например, энергомашиностроения), то это свидетельствует о проблемах со сбытом продукции предприятия, его затоваривании и о реальной угрозе потери им платежеспособности.

 

Все практические современные знания из области финансов.

 

что это такое простыми словами (на примерах)

Автор Анна Крылова На чтение 4 мин. Просмотров 874 Опубликовано 05.06.2019 Обновлено 05.06.2019

Здравствуйте, друзья!

При товарно-рыночных отношениях нередко можно услышать слово «неликвид», то есть продукция, которую сложно реализовать. Если существует неликвидный товар, значит должен быть и противоположный ему – ликвидный. Так что же такое ликвидность и для чего она нужна инвестору?

Определение

Слово ликвидность пришло в русский язык из латинского liquidus, что в переводе означает «перетекающий» или «жидкий». То есть это свойство любого актива быть обмененным на деньги, без потери рыночной стоимости.

Если рассматривать в качестве товара сами деньги, то это наиболее высоколиквидный актив, при условии, что в стране нет гиперинфляции.

По сроку перевода актива в деньги выделяют три степени ликвидности:

1. Высокая;
2. Средняя;
3. Низкая.

К финансовым инструментам высокой ликвидности относятся ценные бумаги, депозитные счета, валюта. Низколиквидным считается недвижимое имущество.

При этом у одного и того же актива может быть разная ликвидность. Рассмотрим на примере акций. Если инвестор приобретает ценные бумаги лидеров фондовой биржи, то это высоколиквидный актив:

• Котировки менее подвержены изменениям;
• Большой ежедневный объем торгов;
• Продаются и покупаются в течение нескольких минут.

То есть, вложив в акции «Сбербанка» собственные финансы, инвестор может через несколько минут провести обратную операцию – обменять бумаги на деньги.

Одновременно с этим на бирже торгуются бумаги так называемого третьего эшелона. Это низколиквидный актив.

Например, по акциям ПАО «Челябинский кузнечно-прессовый завод» на Московской бирже за 4 июня было совершено всего две сделки. А на следующий день вообще ни одной.

Если инвестор вложится в эту компанию, то продажа бумаг в будущем может вызвать серьезные затруднения. Чтобы сбыть такие неликвидные акции, владельцу придется сделать скидку от первоначальной стоимости.

Другой пример – жильё. Чтобы продать элитный загородный коттедж, не потеряв при этом реальной рыночной стоимости, продавцу придется потратить много времени. Но, если он продает небольшую квартиру в благоприятном районе, то спрос на такой объект будет значительно выше.

Чем больший спрос на какой-либо товар, тем выше его ликвидность.

Ликвидность и инвестиции

Так как основной целью инвестирования является получение прибыли, то для владельца бумаг важно иметь в своем инвестиционном портфеле высоколиквидные бумаги. В случае обвала фондового рынка он сможет реализовать акции без существенных финансовых потерь и вложить средства в другой финансовый инструмент.

Но, если у инвестора имеются только низколиквидные ценные бумаги, то он не сможет найти на них покупателя, и ему останется только наблюдать, как дешевеют его активы.

Поэтому перед покупкой необходимо проанализировать:

• Ликвидность вложений;
• Ликвидность активов компании.

Анализируя ликвидность вложений нужно оценить:

• Объем торгов – чем больше сделок по купле-продаже совершается в день, тем легче «избавиться» от бумаг;
• Спред – разница между покупкой и продажей. Чем меньше ценовой разрыв, тем более ликвидны акции;
• Free-float – доля ценных бумаг, доступных для частных инвесторов. Чем выше этот показатель, тем более высоколиквидными считаются акции.

Посмотреть показатель free-float можно на сайте Московской биржи по этой ссылке.

Рекомендую прочитать также про виды ликвидности и о том, как самостоятельно рассчитать ликвидность предприятия на основе бухгалтерского баланса в этой статье.

В глазах банка-кредитора компания с высоким уровнем наличности на счетах выглядит очень привлекательно, т.к. банкам важна платёжеспособность. Инвестору же важно, чтобы менеджмент эффективно распоряжался деньгами, а не складировал их.

Оценка ликвидности предприятия проводится на основе бухгалтерской отчетности. В балансе предприятия существует раздел «активы», в котором отражается информация о финансах и ценностях компании. По степени ликвидности они делятся на 4 группы:

• Высоколиквидные – деньги в кассе или банке;
• Быстро реализуемые – дебиторская задолженность и товары в обращении;
• Среднеликвидные – материальные запасы, долгосрочная дебиторская задолженность;
• Низколиквидные – основные фонды и нематериальные активы.

Чем больше у предприятия активов первых двух групп, тем оно более ликвидно, или платежеспособно.

Ликвидность – один из ключевых показателей для владельца акций. Анализ ликвидности ценных бумаг и компаний-эмитентов позволит инвестору сделать надежные, долгосрочные вложения.

Успешных Вам инвестиций!

0 0 vote

Рейтинг статьи

Платёжеспособность что это такое и что она показывает

Платёжеспособность что это такое и что она показывает

Пользуются услугой займа практически все люди, а вот как они их потом выплачивают – вопрос другой. Есть порядочные и пунктуальные люди, которые возвращают сумму в установленный срок, или если берут кредит, то регулярно платят ежемесячный платёж. Исходя из платёжных данных человека можно определить его платёжеспособность, что это такое и что она показывает – тема, о которой мы сегодня будем говорить.

Что такое платежеспособность

Итак, что же такое платёжеспособность. Платёжеспособность – это финансовая возможность заёмщика расплачиваться по своим обязательствам перед банков или МФО. Если финансовое состояние позволяет это делать без задержек, клиент считается устойчиво платежеспособным. Но, если он не может вернуть, взятые им деньги в долг до зарплаты – такой заёмщик является периодически или постоянно неплатежеспособным.

Теперь выясним, от чего зависит платежеспособность. Если говорить простыми словами, зависимость платёжеспособности состоит в том, какая ликвидность у тех или иных его активов. Ликвидность – это способность перевести активны в «живые» деньги, не потеряв при это крупных сумм.

Да, эта тема не имеет прямого отношения к займам. Так же не относится к понятию займа наличными. Но так как платёжеспособность связана с кредитами, точнее с людьми, которые их берут, поэтому она имеет место быть в нашем блоге.

Чем отличается ликвидность от платежеспособности

Раз уж заговорили о ликвидности, наверняка многих интересует, чем отличается ликвидность от платёжеспособности. Главное их различие в том, что платежеспособность – понятие, связанное не только с активами, но и с пассивами того или иного лица, поскольку её показатель – это отношение между этими двумя разделами в балансе.

Тем временем, как ликвидность подразумевает собой только активы предприятия. Это связано с тем, что только активы возможно перевести в денежную единицу. Тем самым начать денежный оборот. Согласитесь, когда человек отказывается погасить микрозайм. То есть имеет задолженность, или, в нашем случае, пассив, у него нет никаких полномочий, чтобы вывести эти деньги в наличку.

В ликвидности существует определенный диапазон значений, согласно которым. Активы будут относится к конкретному уровню его показателя. Думаю, вопрос с отличиями этих двух понятий можно на этом закрыть.

Коэффициент платежеспособности: что показывает

И последнее, что нам предстоит разобрать – что показывает коэффициент платёжеспособности. Для начала объясним, что такое коэффициент платёжеспособности.

Это соотношение общей суммы акционерного капитала к количеству активов самого акционерного общества. Вообще, это считается финансовым коэффициентом, который используется в бухгалтерских расчётах предприятия.

Он выражает долю средств, которые вложили собственники предприятия в его основные производственные фонды. А так же определяет,насколько предприятие зависит от кредиторов.

Теперь Вы знаете, что такое платёжеспособность и на что она влияет. Так же немного узнали о ликвидности и таком понятии, как коэффициент платёжеспособности. Вообще, добросовестный заёмщик, кредитная история которого не имеет никаких отрицательных помарок, говорит о человеке много.

Что такое бухгалтерский баланс? Определение баланса, значение баланса

Определение: Балансовый отчет — это финансовый отчет компании, который включает активы, обязательства, собственный капитал, общую сумму долга и т. Д. На определенный момент времени. Баланс включает активы с одной стороны и обязательства с другой. Чтобы баланс отражал истинную картину, обе главы (обязательства и активы) должны соответствовать (Активы = Пассивы + Собственный капитал).

Описание: Баланс больше похож на снимок финансового положения компании в определенное время, обычно рассчитываемый после каждого квартала, шести месяцев или одного года.Бухгалтерский баланс состоит из двух основных частей — активов и пассивов.

Давайте разберемся с каждым из них. Что такое активы? Активы — это те ресурсы или вещи, которыми владеет компания. Их можно разделить на оборотные, внеоборотные и долгосрочные.

Обязательства — это долги или обязательства компании. Это сумма, которую компания должна своим кредиторам. Обязательства можно разделить на краткосрочные и долгосрочные.

Еще одна важная статья в балансе — это акционерный или собственный капитал.Активы равны совокупным обязательствам и собственному капиталу. Собственный капитал используется, когда компания является индивидуальным предпринимателем, а акционерный капитал используется, когда компания является корпорацией. Он также известен как балансовая стоимость компании.

Давайте разберемся с отчетностью операции на балансе. Если компания XYZ берет пятилетнюю ссуду в банках государственного сектора на сумму 5000000 рупий, это означает, что банк выплатит деньги XYZ Ltd.

Бухгалтерия увеличит кассовую составляющую на 5,00,000 по активам, и в то же время увеличит счет долгосрочной задолженности на ту же сумму, таким образом уравновешивая обе стороны.

Если компания привлекает от инвесторов 10 000 000 рупий, ее активы увеличиваются на эту сумму, как и собственный капитал.

Что означает финансовый термин «баланс»? | Малый бизнес

Балансовый отчет — это финансовый отчет, который часто называют «моментальным снимком» активов, обязательств и собственного капитала компании в определенный момент времени. Большинство балансовых отчетов составляется через определенные промежутки времени для владельцев, членов совета директоров, инвесторов и других лиц в конце отчетного периода.Термин «баланс» используется потому, что есть две стороны уравнения, представленные активами с одной стороны и суммой обязательств и собственного капитала с другой. Лист должен уравновеситься. Другими словами, активы должны равняться сумме обязательств и собственного капитала.

Компоненты баланса

Баланс компании состоит из информации об активах, обязательствах и собственном капитале. Это выражается в долларах и передает информацию о материальных ценностях.Например, активы представляют собой ценные вещи, которыми компания владеет, владеет или будет владеть. Обязательства — это долги компании. Эти долги могут быть причитающимися кредиторам, заработной платой служащим, платежами, необходимыми для поставок, или любыми обязательствами. Собственный капитал компании включает в себя вложение средств акционерами или собственниками и любую нераспределенную прибыль, которую она может иметь.

Уравнение баланса

Как указывалось ранее, отношения между компонентами баланса должны оставаться в балансе.Проще говоря, активы должны равняться сумме обязательств плюс собственный капитал. Уравнение выглядит следующим образом:

Активы = Пассивы + Капитал

Активы

В балансах обычно перечисляются два типа активов. Оборотные активы — это наличные деньги или те активы, которые могут быть конвертированы в течение одного года. Конвертируемые активы, которые, как ожидается, будут конвертированы в денежные средства в течение года, включают дебиторскую задолженность и товарно-материальные запасы или краткосрочные кредиты, предоставленные клиентам. Другой тип активов — внеоборотный.Внеоборотные активы не так легко превратить в наличные. Здания или земля компании, а также офисное оборудование являются материальными внеоборотными активами. Нематериальные активы включают такие вещи, как патенты или авторские права. Престижные торговые марки или репутация компании могут иметь большое значение. Ценность, связанная с репутацией, обычно называется «доброй волей».

Обязательства

Обязательства также классифицируются как краткосрочные и долгосрочные. Краткосрочные обязательства обычно включают обязательства со сроком погашения в течение одного года.Краткосрочные ссуды и кредиторская задолженность являются примерами краткосрочных обязательств. Долгосрочные обязательства — это долгосрочные векселя или займы, срок погашения которых превышает один год с даты составления баланса.

Собственный капитал

Собственный или акционерный капитал — это деньги, вложенные в компанию. Если прибыль реинвестируется в компанию, она проявляется в увеличении собственного капитала владельца. Изменения в этом счете обычно отмечаются при сравнении балансов, подготовленных в течение нескольких отчетных периодов.Глядя на цифры, помните уравнение баланса — общие активы должны быть равны сумме обязательств плюс собственный капитал.

Числа

Понимание структуры баланса может дать некоторое представление о природе компании. Например, кто-то может посмотреть на активы компании и сравнить их с капиталом и обязательствами, чтобы сделать предположения относительно ликвидности. Может случиться так, что активы, слишком сильно вложенные в запасы, вызовут вопросы о продажах.Или может быть очевидно, что наличные денежные средства и дебиторская задолженность указывают на оживленные продажи и быструю оборачиваемость запасов. Обязательства и размер собственного капитала и нераспределенной прибыли могут помочь наблюдателю сделать некоторые выводы о том, насколько прибыльным был бизнес или насколько высокой может быть компания с долей заемных средств.

Балансы как индикаторы

Одно из применений балансовых отчетов — это вычисление «соотношений» между представленными значениями. Одним из примеров использования баланса является соотношение заемных и собственных средств.Разделив общие обязательства на собственный капитал, вы получите отношение или пропорцию собственного капитала к долгу, которую компания использует для финансирования операций.

Отношение долга к собственному капиталу = Общая сумма обязательств / акционерный капитал

Еще одним быстрым соотношением является соотношение оборотного капитала. Вычтите текущие обязательства из оборотных активов, чтобы получить чистую сумму оборотного капитала.

Коэффициент оборотного капитала = оборотные активы — текущие обязательства

Достижение положительного числа указывает на то, что компания способна погасить свои краткосрочные обязательства.Результат с отрицательным числом будет означать, что компания не способна погасить свои текущие обязательства оборотными активами. Отрицательное число может указывать на медленные продажи или возможные проблемы с выплатой краткосрочной задолженности. Также обратите внимание на то, сколько денег связано с непогашенной дебиторской задолженностью. Возможно, сборы идут медленно. Если большой процент активов — это запасы, возможно, скорость оборачиваемости слишком низкая.

Ссылки

Биография писателя

Исследователь на пенсии Крис Брэдфорд пишет с 1988 года.Его работы публиковались в «Журнале безопасности», а также в различных интернет-изданиях. Брэдфорд — сертифицированный специалист в области информационных технологий и эксперт по расследованию мошенничества.

Бухгалтерский баланс | Безграничные финансы

Активы

Активы на балансе классифицируются на оборотные активы и внеоборотные активы. Активы находятся в левой части баланса.

Цели обучения

Набросок раздела активов баланса

Основные выводы

Ключевые моменты

• Основные категории активов обычно указываются первыми и, как правило, в порядке ликвидности.В балансе активы обычно классифицируются на оборотные активы и внеоборотные (долгосрочные) активы.
• Оборотные активы — это активы, которые могут быть конвертированы в денежные средства или использованы для погашения текущих обязательств в течение 12 месяцев. Текущие активы включают денежные средства и их эквиваленты, краткосрочные инвестиции, дебиторскую задолженность, запасы и часть предоплаченных обязательств, выплаченных в течение года.
• Внеоборотный актив не может быть легко конвертирован в денежные средства. К внеоборотным активам относятся основные средства, инвестиционная недвижимость, нематериальные активы, долгосрочные финансовые активы, инвестиции, учитываемые по методу долевого участия, и биологические активы.

Ключевые термины

• ликвидность : Доступность денежных средств в краткосрочной перспективе: способность обслуживать краткосрочную задолженность.

Балансовый отчет : Образец внутреннего баланса (DBS), на который будет ссылаться система учета внутреннего благосостояния (DWBA)

Бухгалтерский баланс

Стандартный баланс компании состоит из трех частей: активов, пассивов и собственного капитала. Основные категории активов обычно указываются первыми и обычно в порядке ликвидности.В левой части баланса активы обычно классифицируются на оборотные активы и внеоборотные (долгосрочные) активы.

Оборотные активы

Оборотный актив в балансе — это актив, который можно либо конвертировать в денежные средства, либо использовать для оплаты текущих обязательств в течение 12 месяцев. Типичные оборотные активы включают денежные средства и их эквиваленты, краткосрочные инвестиции, дебиторскую задолженность, запасы и часть предоплаченных обязательств, которые будут выплачены в течение года.

Денежные средства и их эквиваленты являются наиболее ликвидными активами в составе активов баланса компании.Эквиваленты денежных средств — это активы, которые легко конвертируются в денежные средства, такие как авуары денежного рынка, краткосрочные государственные облигации или казначейские векселя, обращающиеся на рынке ценные бумаги и коммерческие бумаги. Эквиваленты денежных средств отличаются от других инвестиций своим краткосрочным существованием; срок их погашения составляет 3 месяца, тогда как краткосрочные инвестиции составляют 12 месяцев или меньше, а долгосрочные инвестиции — это любые инвестиции, срок погашения которых превышает 12 месяцев.

Дебиторская задолженность представляет собой денежную задолженность организаций перед фирмой за продажу товаров или услуг в кредит.В большинстве коммерческих организаций дебиторская задолженность обычно оформляется путем выставления счета-фактуры и его отправки по почте или в электронном виде клиенту, который, в свою очередь, должен оплатить его в установленные сроки, называемые условиями кредита или условиями платежа.

Большинство производственных организаций обычно делят свои запасы на:

• сырье — материалы и компоненты, предназначенные для использования в производстве продукции,
• незавершенное производство (WIP) — материалы и компоненты, которые начали преобразовываться в готовую продукцию,
• готовой продукции — товары, готовые к продаже покупателям, и
• товаров для перепродажи — возвращенные товары, подлежащие продаже.

Расходы будущих периодов или предоплата, предоплата (во множественном числе, часто предоплата) — это актив, представляющий собой денежные средства, выплаченные контрагенту за товары или услуги, которые должны быть получены в более позднем отчетном периоде. Например, если контракт на обслуживание оплачивается ежеквартально вперед, в конце первого месяца периода два месяца остаются в качестве отложенных расходов. В отсроченных расходах досрочный платеж сопровождается соответствующими признанными расходами в последующем отчетном периоде, и такая же сумма вычитается из предоплаты.

Внеоборотные активы

Внеоборотный актив — это термин, используемый для учета активов и имущества, которые не могут быть легко конвертированы в денежные средства. Это можно сравнить с оборотными активами, такими как денежные средства или банковские счета, которые описываются как ликвидные активы. К внеоборотным активам относятся основные средства, инвестиционная недвижимость (например, недвижимость, предназначенная для инвестиционных целей), нематериальные активы, долгосрочные финансовые активы, инвестиции, учитываемые по методу долевого участия, и биологические активы, которые живые растения или животные.

Основные средства обычно включают такие объекты, как земля и здания, автотранспортные средства, мебель, офисное оборудование, компьютеры, приспособления и оборудование, а также установки и оборудование. Они часто получают благоприятный налоговый режим (амортизационные отчисления) в отношении краткосрочных активов.

Нематериальные активы определяются как идентифицируемые немонетарные активы, которые нельзя увидеть, потрогать или измерить физически. Они создаются с течением времени и усилий и идентифицируются как отдельный актив.Существуют две основные формы нематериальных активов — юридических нематериальных активов (например, коммерческая тайна (например, списки клиентов), авторские права, патенты и товарные знаки) и конкурентоспособных нематериальных активов (например, интеллектуальная деятельность (ноу-хау, знания), сотрудничество деятельности, деятельности по усилению и структурной деятельности). Нематериальный актив «гудвил» отражает разницу между чистыми активами фирмы и ее рыночной стоимостью; сумма сначала записывается во время приобретения. Дополнительная стоимость фирмы, превышающая ее чистые активы, обычно отражает репутацию компании, кадровый резерв и другие атрибуты, которые отделяют ее от конкурентов.Деловая репутация должна ежегодно проверяться на обесценение и корректироваться, если рыночная стоимость фирмы изменилась.

Инвестиции, учитываемые по методу долевого участия, представляют собой вложения 20-50% долей участия в других компаниях. Инвестор сохраняет такие акции в качестве актива на балансе. Пропорциональная доля инвестора в чистой прибыли ассоциированной компании увеличивает инвестиции (а чистый убыток уменьшает инвестиции), а пропорциональная выплата дивидендов уменьшает их. В отчете о прибылях и убытках инвестора пропорциональная доля чистой прибыли или чистого убытка объекта инвестиций отражается отдельной строкой.

Обязательства и капитал

Бухгалтерский баланс содержит подробную информацию об обязательствах компании и собственном капитале.

Цели обучения

Примените бухгалтерское уравнение для создания баланса

Основные выводы

Ключевые моменты

• В финансовом учете обязательство определяется как обязательство предприятия, возникающее в результате прошлых операций или событий, урегулирование которых может привести к передаче или использованию активов, предоставлению услуг или получению других экономических выгод в будущем.
• Собственный капитал — это остаточное требование или интерес младшего класса инвесторов в активах после выплаты всех обязательств.
• Типы счетов и их описание, составляющие собственный капитал, зависят от характера предприятия и могут включать: обыкновенные акции, привилегированные акции, излишек капитала, нераспределенную прибыль, собственные акции, опционы на акции и резервы.

Ключевые термины

• Привилегированные акции : Акции с дивидендами, обычно фиксированными, которые выплачиваются из прибыли до того, как могут быть выплачены какие-либо дивиденды по обыкновенным акциям.Он также имеет приоритет перед ликвидируемыми обыкновенными акциями.

В финансовом учете обязательство определяется как обязательство организации, возникающее в результате прошлых операций или событий, урегулирование которых может привести к передаче или использованию активов, предоставлению услуг или получению других экономических выгод в будущем. Обязательство определяется следующими характеристиками:

• Любые займы от физических лиц или банков для улучшения бизнеса или личного дохода, подлежащие выплате в течение короткого или длительного времени;
• Обязанность или ответственность перед другими лицами, которая влечет за собой расчет путем будущей передачи или использования активов, предоставления услуг или другой операции, приносящей экономическую выгоду, в указанную или определяемую дату, при наступлении определенного события или по требованию;
• Обязанность или ответственность, которые обязывают предприятие перед другим, оставляя ему мало или совсем не оставляя возможности по своему усмотрению избегать урегулирования; и,
• Операция или событие, обязывающее предприятие, которое уже произошло.

Уравнение бухгалтерского учета связывает активы, обязательства и собственный капитал: «» Уравнение бухгалтерского учета — это математическая структура баланса.

Уравнение бухгалтерского учета : Активы = Обязательства + Собственный капитал

В бухгалтерском учете и финансах собственный капитал — это остаточное право требования или доля младшего класса инвесторов в активах после выплаты всех обязательств. Если обязательства превышают активы, существует отрицательный собственный капитал. В контексте бухгалтерского учета акционерный капитал (или акционерный капитал, акционерные средства, акционерный капитал или аналогичные термины) представляет собой оставшуюся долю в активах компании, распределенную между отдельными акционерами обыкновенных или привилегированных акций.

В начале бизнеса владельцы вкладывают в бизнес некоторое финансирование для финансирования операций. Это создает ответственность для бизнеса в форме капитала, поскольку бизнес является отдельным от своих владельцев юридическим лицом. Для целей бухгалтерского учета предприятия можно рассматривать как суммы обязательств и активов: это уравнение бухгалтерского учета. После учета обязательств положительный остаток считается долей собственника в бизнесе.

В финансовой отчетности собственный капитал состоит из чистых активов предприятия.Чистые активы — это разница между совокупными активами предприятия и всеми его обязательствами. Собственный капитал отображается в балансе, одном из четырех основных финансовых отчетов.

Активы предприятия включают как материальные, так и нематериальные объекты, такие как торговые марки, репутация или гудвил. Типы счетов и их описание, составляющие собственный капитал, зависят от характера предприятия и могут включать: обыкновенные акции, привилегированные акции, излишек капитала, нераспределенную прибыль, казначейские акции, опционы на акции и резервы.

Общие изменения капитала рассчитываются следующим образом:

Собственный капитал (остаток на конец года) = Собственный капитал (остаток на начало года) +/- изменения обыкновенных или привилегированных акций и прирост капитала +/- чистая прибыль / убыток (чистая прибыль / убыток, полученные в течение периода) — дивиденды. Дивиденды обычно представляют собой денежное распределение прибыли между наличными акционерами, и они отражаются как уменьшение на счете нераспределенной прибыли, отраженное в разделе капитала.

Оборотный капитал

Оборотный капитал — это финансовый показатель, который представляет собой операционную ликвидность, доступную для бизнеса, организации и другого лица.

Цели обучения

Обсудите, почему оборотный капитал является важным показателем для бизнеса.

Основные выводы

Ключевые моменты

• Чистый оборотный капитал рассчитывается как оборотные активы за вычетом текущих обязательств.
• Текущие активы и текущие обязательства включают три счета, которые имеют особое значение: дебиторская задолженность, кредиторская задолженность и запасы.
• Целью управления оборотным капиталом является обеспечение того, чтобы фирма могла продолжать свою деятельность и чтобы у нее был достаточный денежный поток.Управление оборотным капиталом включает управление запасами, дебиторской и кредиторской задолженностью и денежными средствами.

Ключевые термины

• Операционная ликвидность : Способность компании или физического лица быстро конвертировать активы в наличные деньги с целью оплаты операционных расходов.
• дефицит : сумма, на которую расходы превышают доходы

Оборотный капитал (сокращенно WC) — это финансовый показатель, который представляет собой операционную ликвидность, доступную для бизнеса, организации или другого юридического лица, включая правительственное учреждение.Наряду с основными фондами, такими как машины и оборудование, оборотный капитал считается частью оборотного капитала.

Чистый оборотный капитал рассчитывается как оборотные активы за вычетом текущих обязательств. Это вывод оборотного капитала, который обычно используется в таких методах оценки, как дисконтированные денежные потоки (DCF). Если оборотные активы меньше текущих обязательств, у предприятия имеется дефицит оборотного капитала, также называемый дефицитом оборотного капитала. Увеличение оборотного капитала указывает на то, что предприятие либо увеличило оборотные активы (увеличило свою дебиторскую задолженность или другие оборотные активы), либо уменьшило текущие обязательства — например, рассчиталось с некоторыми краткосрочными кредиторами.

Текущие активы и текущие обязательства включают три счета, которые имеют особое значение. Эти счета представляют собой области бизнеса, на которые менеджеры оказывают наиболее непосредственное влияние: дебиторская задолженность (оборотные активы), запасы (оборотные активы) и кредиторская задолженность (текущие обязательства). Текущая часть долга (подлежащая выплате в течение 12 месяцев) имеет решающее значение, поскольку представляет собой краткосрочное требование к оборотным активам и часто обеспечивается долгосрочными активами. Распространенными видами краткосрочной задолженности являются банковские ссуды и кредитные линии.

Компания может быть наделена активами и прибыльностью, но испытывать недостаток ликвидности, если ее активы не могут быть легко конвертированы в денежные средства. Решения, касающиеся оборотного капитала и краткосрочного финансирования, называются управлением оборотным капиталом. Сюда входит управление отношениями между краткосрочными активами фирмы и ее краткосрочными обязательствами. Целью управления оборотным капиталом является обеспечение того, чтобы фирма могла продолжать свою деятельность и чтобы у нее был достаточный денежный поток для покрытия как краткосрочной задолженности с наступающим сроком погашения, так и предстоящих операционных расходов.Управление оборотным капиталом включает управление запасами, дебиторской и кредиторской задолженностью и денежными средствами.

Управление запасами предназначено для определения уровня запасов, который обеспечивает бесперебойное производство, но снижает вложения в сырье — и минимизирует затраты на повторный заказ — и, следовательно, увеличивает денежный поток.

Управление дебиторами включает определение соответствующей кредитной политики, то есть условий кредитования, которые будут привлекать клиентов, таким образом, чтобы любое влияние на денежные потоки и цикл конвертации денежных средств было бы компенсировано увеличением выручки и, следовательно, рентабельности капитала.

Краткосрочное финансирование требует определения соответствующего источника финансирования с учетом цикла конвертации денежных средств: в идеале инвентаризация финансируется за счет кредита, предоставленного поставщиком; однако может потребоваться банковский кредит (или овердрафт).

Управление денежными средствами включает определение остатка денежных средств, что позволяет предприятию покрывать повседневные расходы, но снижает затраты на хранение денежных средств.

Отчет о движении денежных средств : Управление оборотным капиталом включает управление запасами, дебиторской и кредиторской задолженностью и денежными средствами.

Ликвидность

Ликвидность, способность бизнеса платить по обязательствам, может быть оценена с использованием различных коэффициентов: коэффициента текущей ликвидности, коэффициента быстрой ликвидности и т. Д.

Цели обучения

Рассчитайте ликвидность компании с помощью различных методов.

Основные выводы

Ключевые моменты

• Ликвидность означает способность компании выполнять свои платежные обязательства с точки зрения наличия достаточных ликвидных активов и самих таких активов.Для активов ликвидность — это способность актива быть проданным без значительного изменения цены и с минимальной потерей стоимости.
• Стандартный баланс компании состоит из трех частей: активы, обязательства и собственный капитал. Основные категории активов обычно указываются первыми, как правило, в порядке ликвидности.
• Для корпорации с опубликованным балансом существуют различные коэффициенты, используемые для расчета показателя ликвидности, а именно коэффициент текущей ликвидности, коэффициент быстрой ликвидности, коэффициент операционного денежного потока и коэффициент ликвидности (кислотный тест).

Ключевые термины

• эквиваленты денежных средств : Отсроченный расход или предоплата, предоплата, во множественном числе, часто предоплата, представляет собой актив, представляющий собой денежные средства, выплаченные контрагенту за товары или услуги, которые должны быть получены в более позднем отчетном периоде.
• Коэффициент ликвидности : оценка доступности денежных средств для выплаты долга

В бухгалтерском учете ликвидность (или бухгалтерская ликвидность) — это мера способности должника выплатить свои долги при наступлении срока их погашения.Стандартный баланс компании состоит из трех частей: активов, пассивов и собственного капитала. Основные категории активов обычно указываются первыми и обычно в порядке ликвидности. Деньги или наличные деньги являются наиболее ликвидным активом, и их можно немедленно использовать для выполнения экономических действий, таких как покупка, продажа или выплата долга, для удовлетворения насущных потребностей и потребностей. Далее следуют эквиваленты денежных средств, краткосрочные инвестиции, товарно-материальные запасы и предоплаченные расходы.

Ликвидность также относится как к способности бизнеса выполнять свои платежные обязательства с точки зрения наличия достаточных ликвидных активов, так и к самим таким активам.Для самих активов ликвидность — это способность актива быть проданным без значительного изменения цены и с минимальной потерей стоимости.

Ликвидность : Месячная ликвидность бизнеса по производству органических овощей

Для корпорации с опубликованным балансом существуют различные коэффициенты, используемые для расчета показателя ликвидности. К ним относятся следующие:

• Коэффициент текущей ликвидности, который является самым простым показателем и рассчитывается путем деления общей суммы оборотных активов на общую сумму текущих обязательств.Значение более 100% является нормальным для небанковской корпорации. Однако некоторые оборотные активы труднее продать по полной стоимости в спешке.
• Коэффициент быстрой ликвидности, который рассчитывается путем вычета запасов и предоплаты из оборотных активов и последующего деления на текущие обязательства — это дает оценку способности погашать текущие обязательства из активов, которые можно легко продать.
• Коэффициент операционного денежного потока можно рассчитать путем деления операционного денежного потока на текущие обязательства.Это указывает на способность обслуживать текущий долг за счет текущего дохода, а не за счет продажи активов.
• Коэффициент ликвидности (кислотный тест) — это коэффициент, используемый для определения ликвидности хозяйствующего субъекта. Коэффициент ликвидности выражает способность компании погашать краткосрочных кредиторов из общей суммы денежных средств. Коэффициент ликвидности является результатом деления общей суммы денежных средств на краткосрочные займы. Он показывает, сколько раз краткосрочные обязательства покрывались денежными средствами. Если значение больше 1.00 означает полностью покрыт. Формула следующая: LR = ликвидные активы / краткосрочные обязательства.

Долг к собственному капиталу

Отношение заемного капитала к собственному капиталу (D / E) показывает относительную долю акционерного капитала и долга, используемую для финансирования активов компании.

Цели обучения

Определите различные методы расчета отношения заемного капитала к собственному капиталу.

Основные выводы

Ключевые моменты

• Отношение заемного капитала к собственному капиталу (D / E) — это финансовое соотношение, показывающее относительную долю собственного капитала и долга акционеров, используемую для финансирования активов компании.Это соотношение, тесно связанное с использованием заемных средств, также известно как риск, заемное обеспечение или кредитное плечо.
• Привилегированные акции могут рассматриваться как часть долга или капитала. Отнесение привилегированных акций к той или другой — частично субъективное решение.
• Формула отношения долга к собственному капиталу: D / E = Долг (обязательства) / собственный капитал = Долг / (Активы — Долг) = (Активы — Собственный капитал) / Собственный капитал.

Ключевые термины

• Кредитное плечо : Использование заемных средств с установленной в контракте доходностью для увеличения способности бизнеса инвестировать и получать ожидаемую более высокую доходность (обычно с высоким риском).

Долг к собственному капиталу

Отношение долга к собственному капиталу (D / E) — это финансовое соотношение, показывающее относительную долю акционерного капитала и долга, используемую для финансирования активов компании. Это соотношение, тесно связанное с использованием заемных средств, также известно как риск, заемное обеспечение или кредитное плечо. Эти два компонента часто берутся из баланса или отчета о финансовом положении фирмы. Тем не менее, коэффициент также может быть рассчитан с использованием рыночной стоимости как для случаев, когда заемные и собственные средства компании торгуются на открытом рынке, так и с использованием комбинации балансовой стоимости для долга и рыночной стоимости для капитала в финансовом отношении.«»

Коэффициенты левериджа инвестиционных банков : Каждый из пяти крупнейших инвестиционных банков взял на себя больший риск, ведущий к кризису субстандартного кредитования. Это резюмируется их коэффициентом левериджа, который представляет собой отношение общей суммы долга к общей сумме капитала. Более высокий коэффициент указывает на больший риск.

Привилегированные акции могут рассматриваться как часть долга или капитала. Отнесение привилегированных акций к тем или иным акциям является частично субъективным решением, но при этом также будут приниматься во внимание особенности привилегированных акций.При использовании для расчета финансового рычага компании долг обычно включает только долгосрочный долг (LTD). Котировочные коэффициенты могут даже исключить текущую долю LTD.

Финансовые аналитики и котировки фондовых рынков, как правило, не включают другие виды обязательств, такие как кредиторская задолженность, хотя некоторые из них будут вносить корректировки, чтобы включить или исключить определенные статьи из официальной финансовой отчетности. Иногда также вносятся корректировки, например, для исключения нематериальных активов, и это влияет на формальный капитал; следовательно, это также повлияет на соотношение долга к собственному капиталу (капитала).

Формула соотношения заемных / собственных средств: D / E = Долг (обязательства) / собственный капитал. Иногда в расчетах вместо общей суммы обязательств используется только долгосрочный долг под проценты.

Аналогичное соотношение — отношение долга к капиталу (D / C), где капитал — это сумма долга и собственного капитала: D / C = общие обязательства / общий капитал = долг / (долг + собственный капитал)

Связь между D / E и D / C: D / C = D / (D + E) = D / E / (1 + D / E)

Отношение долга к совокупным активам (D / A) определяется как D / A = общие обязательства / общие активы = долг / (долг + собственный капитал + нефинансовые обязательства)

В бухгалтерском балансе формальное определение состоит в том, что долг (обязательства) плюс собственный капитал равны активам, или любая эквивалентная переформулировка.Обе формулы ниже идентичны: A = D + EE = A — D или D = A — E

.

Соотношение долга к собственному капиталу также можно переформулировать с точки зрения активов или долга: D / E = D / (A — D) = (A — E) / E

Рыночная стоимость и балансовая стоимость

Балансовая стоимость — это цена, уплаченная за конкретный актив, а рыночная стоимость — это цена, по которой вы могли бы в настоящее время продать тот же актив.

Цели обучения

Различайте рыночную стоимость и балансовую стоимость.

Основные выводы

Ключевые моменты

• Рыночная стоимость — это цена, по которой актив будет торговаться в условиях конкурентного аукциона.
• Балансовая стоимость или балансовая стоимость — это стоимость актива согласно его балансовому сальдо. Для активов стоимость основана на первоначальной стоимости актива за вычетом любых затрат на износ, амортизацию или обесценение актива.
• Во многих случаях балансовая стоимость актива и его рыночная стоимость будут сильно отличаться. Однако они взаимосвязаны.

Ключевые термины

• амортизация : Распределение стоимости нематериального актива, такого как право интеллектуальной собственности, в течение прогнозируемого срока полезного использования актива.

Методы амортизации, которые необходимы при расчете балансовой стоимости : 4 метода амортизации (1. Прямой метод, (2. Метод двойного убывания остатка, (3. Метод суммы годовых цифр, (4. Способ выпуска продукции)

Рыночная стоимость — это цена, по которой актив будет продаваться на конкурентном аукционе. Рыночная стоимость часто используется как синонимы открытой рыночной стоимости, справедливой стоимости или справедливой рыночной стоимости. Международные стандарты оценки определяют рыночную стоимость как «оценочную сумму, на которую имущество должно быть обменено на дату оценки между желающим покупателем и желающим продавцом в рамках коммерческой сделки после надлежащего маркетинга, при котором каждая из сторон действовала осознанно, осмотрительно и без принуждения.”

В бухгалтерском учете балансовая стоимость или балансовая стоимость — это стоимость актива согласно его балансовому сальдо. Для активов стоимость основана на первоначальной стоимости актива за вычетом любых затрат на износ, амортизацию или обесценение актива. Первоначальная балансовая стоимость актива — это стоимость его приобретения или сумма допустимых затрат, затраченных на его ввод в эксплуатацию. Активы, такие как здания, земля и оборудование, оцениваются на основе их стоимости приобретения, которая включает фактическую цену актива в денежном выражении плюс определенные затраты, связанные с покупкой актива, например комиссионные брокеру.Балансовая стоимость отличается от рыночной стоимости, так как она может быть выше или ниже в зависимости от рассматриваемого актива и методов бухгалтерского учета, влияющих на балансовую стоимость, таких как износ, амортизация и обесценение. Во многих случаях балансовая стоимость актива и его рыночная стоимость будут сильно отличаться. Если актив оценивается на балансе по рыночной стоимости, то его балансовая стоимость равна рыночной стоимости.

Способы измерения стоимости активов в балансе включают: историческую стоимость, рыночную стоимость или меньшую из стоимости или рыночной стоимости.Историческая стоимость обычно представляет собой покупную цену актива или сумму определенных затрат, затраченных на ввод актива в использование. Рыночная стоимость — это стоимость актива, если бы он был обменен на открытом рынке в рамках коммерческой сделки; он также может быть получен на основе приведенной стоимости актива и ожидаемых денежных потоков, которые он будет генерировать. Информация о некоторых активах раскрывается по более низкой стоимости или по рыночной стоимости, чтобы соответствовать принципу консерватизма бухгалтерского учета, который подчеркивает, что активы никогда не должны быть завышены.

Ограничения баланса

Три ограничения для балансов — это активы, учитываемые по исторической стоимости, использование оценок и отсутствие ценных немонетарных активов.

Цели обучения

Критика баланса

Основные выводы

Ключевые моменты

• Балансы не отражают истинную стоимость активов. Историческая стоимость подвергается критике за ее неточность, поскольку она может не отражать текущую рыночную стоимость.
• Некоторые из оборотных активов оцениваются на оценочной основе, поэтому баланс не может отразить истинное финансовое положение бизнеса.
• Баланс не может отражать те активы, которые не могут быть выражены в денежном выражении, такие как навыки, интеллект, честность и лояльность работников.

Ключевые термины

• балансовая стоимость : В бухгалтерском учете балансовая стоимость или балансовая стоимость — это стоимость актива согласно его балансовому сальдо.Для активов стоимость основана на первоначальной стоимости актива за вычетом любых затрат на износ, амортизацию или обесценение актива.
• Основные средства : Основные средства, также известные как внеоборотные активы или основные средства (ОС), — это термин, используемый в бухгалтерском учете активов и имущества, которые не могут быть легко преобразованы в денежные средства. Это можно сравнить с оборотными активами, такими как денежные средства или банковские счета, которые описываются как ликвидные активы. В большинстве случаев фиксированными считаются только материальные активы.

Ограничения баланса

В финансовой отчетности баланс или отчет о финансовом положении — это сводка финансовых балансов индивидуального предприятия, делового партнерства, корпорации или другой коммерческой организации, такой как LLC или LLP. Активы, обязательства и собственный капитал перечислены на определенную дату, например, на конец финансового года. Балансовый отчет часто называют «моментальным снимком финансового состояния компании».«Из четырех основных финансовых отчетов балансовый отчет является единственным отчетом, который относится к одному моменту времени в календарном году бизнеса. Балансы имеют три основных ограничения, включая тот факт, что они учитываются по первоначальной стоимости, использование оценок и упущение ценных вещей, таких как разведывательные данные.

Основные средства показаны в балансе по первоначальной стоимости за вычетом текущих амортизационных отчислений. Амортизация влияет на балансовую стоимость актива в балансе.Историческая стоимость будет равна балансовой стоимости только в том случае, если не было зарегистрировано никаких изменений стоимости актива с момента приобретения. Таким образом, баланс не показывает истинную стоимость активов. Историческая стоимость подвергается критике за ее неточность, поскольку она может не отражать текущую рыночную стоимость.

Четыре метода амортизации : Различные методы амортизации влияют на балансовую стоимость актива на балансах.

Некоторые из оборотных активов оцениваются на основе расчетной оценки, поэтому баланс не может отразить истинное финансовое положение бизнеса.Нематериальные активы, такие как гудвил, показаны в балансе в виде вымышленных цифр, которые могут не иметь никакого отношения к рыночной стоимости. Совет по международным стандартам финансовой отчетности (IASB) предлагает некоторые рекомендации (IAS 38) относительно того, как нематериальные активы должны учитываться в финансовой отчетности. Как правило, нематериальные юридические активы, разработанные внутри компании, не признаются, а нематериальные активы, приобретенные у третьих сторон, признаются. Следовательно, существует разрыв — гудвил от приобретений может регистрироваться, поскольку он получен на основе рыночной оценки или оценки покупки.Однако аналогичные внутренние расходы не могут быть зарегистрированы, хотя они будут признаны инвесторами, которые сравнивают рыночную стоимость компании с ее балансовой стоимостью.

Наконец, баланс не может отражать те активы, которые не могут быть выражены в денежном выражении, такие как навыки, интеллект, честность и лояльность работников.

Что такое актив? Что такое ответственность?

В простейшей форме ваш баланс можно разделить на две категории: активов и пассивов .Активы — это предметы, которыми владеет ваша компания, которые могут принести экономическую выгоду в будущем. Обязательства — это то, что вы должны перед другими сторонами. Короче говоря, активы кладут деньги в ваш карман, а пассивы забирают деньги!

---

Активы против обязательств

Активы увеличивают стоимость вашей компании и увеличивают капитал вашей компании, в то время как обязательства уменьшают стоимость и капитал вашей компании. Чем больше ваши активы превышают ваши обязательства, тем сильнее финансовое благополучие вашего бизнеса. Но если вы обнаружите, что у вас больше обязательств, чем активов, вы можете оказаться на пороге банкротства.

Примеры активов —

• Наличные деньги
• Инвестиции
• Опись
• Оргтехника
• Машины
• Недвижимость
• Собственные автомобили

Примеры обязательств —

• Банковский долг
• Ипотечная задолженность
• Задолженность поставщикам (кредиторская задолженность)
• Задолженность по заработной плате
• Задолженность по налогам

Что такое ликвидность?

Активы часто группируются на основе их ликвидности или того, насколько быстро актив может быть превращен в наличные.Самый ликвидный актив на вашем балансе — это наличные деньги, поскольку они могут быть немедленно использованы для погашения обязательства. Напротив, это неликвидный актив , такой как фабрика, потому что процесс продажи (конвертация собственности в наличные), вероятно, будет длительным.

Самыми ликвидными активами являются оборотные активы . Эти активы могут быть конвертированы в наличные менее чем за год и включают денежные средства, рыночные ценные бумаги, запасы и дебиторскую задолженность. Эти активы приносят доход вашей компании.

Неликвидные активы сгруппированы в категорию основных средств . К ним относятся недвижимость, автомобили и техника. Основные средства принадлежат вашей компании и вносят свой вклад в доход, но не используются в процессе получения дохода и не используются для целей конвертации денежных средств. Основные средства — это материальные объекты, которые обычно требуют значительных денежных затрат и используются в течение длительного периода времени.

Текущие и долгосрочные обязательства

Обязательства также сгруппированы в две категории: краткосрочные обязательства и долгосрочные обязательства .Краткосрочные обязательства — это те, которые подлежат погашению в следующем году, в то время как долгосрочные обязательства будут погашены не ранее чем через год.

Краткосрочные обязательства обычно представляют собой деньги, причитающиеся по операционным расходам, таким как кредиторская задолженность, заработная плата и налоги. Кроме того, выплаты по долгосрочным долгам в следующем году будут включены в текущие обязательства. Например, если у вас есть 30-летняя ипотека на ваше здание, задолженность по платежам за следующий год будет указана в разделе текущих обязательств, а оставшаяся сумма будет показана как долгосрочное обязательство.

Как владелец малого бизнеса, одна из самых важных целей — сбалансировать свои бухгалтерские книги. Это означает, что вам необходимо твердое понимание активов и пассивов, чтобы принимать правильные решения и оценивать состояние вашего бизнеса. Как только термины будут определены, понять активы и обязательства будет довольно просто, а финансовые отчеты, которые вы составляете, начнут иметь большее значение!

Остались вопросы по активам и пассивам? Свяжитесь с командой Digit! Мы рады помочь!

Balance Sheet Definition — Entrepreneur Small Business Encyclopedia

Определение: Финансовый отчет, в котором перечислены активы, обязательства и капитал компании на определенный момент времени и используется для расчета чистой стоимости бизнеса.Основной принцип бухгалтерского учета с двойной записью заключается в том, что общие активы (то, что принадлежит бизнесу) должны равняться обязательствам плюс собственный капитал (способ финансирования активов). Другими словами, баланс должен быть сбалансированным. Вычитание обязательств из активов показывает чистую стоимость бизнеса. Основной принцип бухгалтерского учета с двойной записью заключается в том, что общие активы (то, чем владеет бизнес) должны равняться обязательствам плюс собственный капитал (как финансируются активы). Другими словами, баланс должен быть сбалансированным.

В верхней части баланса должна быть указана ваша компания. активы в порядке ликвидности от наиболее ликвидных до наименее ликвидных.Текущие активы — это денежные средства или их эквивалент, или те активы, которые будут будет использоваться бизнесом в течение года или меньше. Они включают следующее:

• Денежные средства — это наличные деньги в кассе на момент закрытия книг конец финансового года. Это относится ко всем наличным чекам, сберегательные и краткосрочные инвестиционные счета.
• 
  
• Дебиторская задолженность — это доход, полученный по кредитным счетам. Для баланса это общая сумма дохода, которая должна быть получено, зарегистрировано в бухгалтерских книгах по окончании финансового год.
• 
  
• Запасы выводятся из таблицы себестоимости товаров. Это инвентаризация материала, используемого для производства продукта, еще не продал.

«Итого оборотные средства» — сумма денежных средств, дебиторской задолженности, инвентарь и расходные материалы.

Прочие активы, фигурирующие в балансе, называются долгосрочные или основные средства, потому что они долговечны и прослужат более одного года. Примеры долгосрочных активов включают следующий.

• Капитал и завод — это балансовая стоимость всего капитального оборудования. и имущество (если вы владеете землей и зданием), меньше амортизация.
• 
  
• Инвестиции включают все инвестиции, принадлежащие компании, которая не могут быть конвертированы в наличные менее чем за один год. Для большинства часть, компании только начинающие не накопили долгосрочных инвестиции.
• 
  
• Прочие активы — это все прочие долгосрочные активы, которые не «капитал и завод» или «инвестиции».«

« Итого долгосрочные активы »- это сумма капитала и завода, инвестиции и прочие активы.
«Общие активы» — это сумма общих оборотных активов и общей суммы долгосрочные активы

После внесения в список активов вы должны учесть обязательства вашего бизнеса. Как и активы, пассивы классифицируются как текущие или долгосрочные. Долги со сроком погашения в течение одного года или меньше классифицируются как краткосрочные обязательства. Если они должны в более одного года — это долгосрочные обязательства.Вот Примеры краткосрочных обязательств:

• Кредиторская задолженность включает все расходы, понесенные предприятием которые приобретаются у обычных кредиторов на открытом счете и подлежат оплате.
• 
  
• Начисленные обязательства — это все расходы, понесенные предприятием. которые необходимы для работы, но еще не оплачены раз книги закрываются. Эти расходы обычно несет компания. накладные расходы и заработная плата.
• 
  
• Налоги — это платежи, подлежащие уплате на момент книги закрыты.

«Итого текущие обязательства» — сумма кредиторской задолженности, начисленные обязательства и налоги.

Долгосрочные обязательства включают следующее:

• Облигации к оплате — это общая сумма всех облигаций на конец года. которые подлежат оплате в течение периода, превышающего один год.
• 
  
• Кредиторская задолженность по ипотеке — это ссуды, взятые для покупки недвижимости. недвижимость с погашением в течение длительного периода. Ипотека к оплате — это сумма, подлежащая уплате на конец финансового год.
• 
  
• Векселя к оплате — это суммы, остающиеся причитающимися по любым долгосрочным долгам. которые не будут возвращены в текущем финансовом году.
• 
  

«Итого долгосрочные обязательства» — сумма облигаций к оплате, ипотечные кредиты и векселя к оплате.
«Общие обязательства» — это сумма общих текущих и долгосрочных обязательств. пассивы.

После того, как обязательства внесены в список, собственный капитал может затем рассчитывайтесь. Сумма, относящаяся к собственному капиталу, является разница между совокупными активами и совокупными обязательствами.Количество капитала, которым владеет в бизнесе, является важным критерием используется инвесторами для оценки компании. Часто это определяет размер капитала, который, по их мнению, можно безопасно инвестировать в бизнесе.

Что такое ликвидность? (+ Как рассчитать коэффициент ликвидности)

Мусор для одного человека — сокровище для другого. Это старинная пословица, которая актуальна и сегодня. То, что вы можете выбросить как мусор, может чего-то стоить для кого-то другого. Однако у этого правила есть некоторые оговорки.

Если вы хотите получать деньги за выброшенные предметы, а не просто выбрасывать их, вы можете столкнуться с некоторыми проблемами. Что, если этот человек, которому нужен ваш мусор, живет на другом конце света? Что делать, если стоимость доставки товара к ним выше, чем стоимость самого товара? Что, если не существует системы, в которой вы могли бы перечислить это, а они могли бы это найти? А что, если вам придется ждать годы, прежде чем кто-нибудь подумает о покупке вашего мусора?

На эту дилемму накопителя можно ответить, используя концепции корпоративных финансов.Проще говоря, мусор не является ликвидным активом. Ваш мусор может быть чужим сокровищем, но, поскольку он крайне неликвиден, на самом деле это просто мусор (и вам лучше передать его в местный комиссионный магазин). Это состояние не имеет ничего общего с состоянием вашего мусора; узнайте больше о ликвидности в этой статье.

Ликвидность — это показатель того, насколько быстро активы могут быть куплены или проданы без изменения их цены.

Ликвидные активы против неликвидных активов

Некоторые активы более ликвидны, чем другие.Например, денежные средства являются стандартом ликвидности — они считаются наиболее ликвидным активом. Акции и облигации также считаются высоколиквидными, поскольку их обычно можно относительно легко купить и продать. С другой стороны, дома и другое имущество считаются неликвидными, поскольку их труднее быстро продать или ликвидировать по соответствующей цене.

Рыночная ликвидность и бухгалтерская ликвидность

Мы можем рассматривать ликвидность двумя способами: ликвидность рынка и ликвидность бухгалтерского учета.Аналитики используют рыночную ликвидность, чтобы определить, насколько легко активы можно покупать и продавать на определенном рынке. На высоколиквидном рынке активы можно продать быстро, без падения цены. На рынке с низкой ликвидностью быстрая продажа активов сопровождается снижением цены.

Независимо от ликвидности своего рынка компания может использовать учетную ликвидность для расчета собственного коэффициента ликвидности. Мы определим это соотношение и объясним, как его найти ниже.

Что такое коэффициент ликвидности?

Коэффициент ликвидности — это активы, разделенные на обязательства.Компании используют коэффициент ликвидности для расчета собственной бухгалтерской ликвидности с использованием данных баланса. Сравнивая свои активы и обязательства, компании могут получить представление о своем финансовом состоянии и своем положении по сравнению с другими компаниями. Существует три распространенных способа расчета этого коэффициента: коэффициент текущей ликвидности, коэффициент быстрой ликвидности (или коэффициент быстрой ликвидности) и коэффициент денежной наличности.

Коэффициент текущей ликвидности

Формула коэффициента текущей ликвидности

Коэффициент текущей ликвидности = оборотные активы / текущие обязательства

Коэффициент текущей ликвидности — это все текущие активы компании (активы, которые могут быть превращены в денежные средства в течение одного года), разделенные на ее текущие обязательства (все деньги, которые компания будет должна в течение одного года).Этот коэффициент легко рассчитать и позволяет получить простой снимок финансового состояния компании.

ЗНАЕТЕ ЛИ ВЫ? Текущие обязательства включают деньги, потраченные на подписку на программное обеспечение. И каждый год более 40 миллиардов долларов тратится на неправильное использование программного обеспечения. Используйте G2 Track, чтобы узнать, сколько денег ваша компания тратит (и как сэкономить!) На ваше программное обеспечение.

Коэффициент кислотного теста (быстрый коэффициент)

Формула кислотного соотношения

Коэффициент кислотного теста = Денежные средства и их эквиваленты + Краткосрочные инвестиции + Дебиторская задолженность / Текущие обязательства

Коэффициент кислотного теста, или коэффициент быстрой ликвидности, рассчитывается аналогично коэффициенту текущей ликвидности, но не включает неликвидные активы.Вы можете найти это соотношение, сложив денежные средства компании и их эквиваленты, ее рыночные ценные бумаги или краткосрочные инвестиции (например, акции и облигации) и дебиторскую задолженность, а затем разделив сумму на текущие обязательства компании. Коэффициент кислотного теста может дать вам больше информации о текущем финансовом положении компании и рассказать, насколько она подготовлена ​​для своевременного погашения своих долгов.

Коэффициент денежной наличности

Формула коэффициента наличности

Денежные средства и их эквиваленты + краткосрочные инвестиции / краткосрочные обязательства

Коэффициент денежной наличности компании — это сумма денежных средств и их эквивалентов, разделенная на текущие обязательства.Это дает вам представление о том, как компания будет справляться с выплатой долгов в случае чрезвычайной ситуации или ситуации, в которой ей нужно будет использовать все свои денежные средства и ликвидные активы как можно скорее.

Что такое хороший коэффициент ликвидности?

В целом, если ваш коэффициент ликвидности больше 1, у вас все хорошо. Золотого стандарта для здорового коэффициента ликвидности не существует, поскольку он варьируется от рынка к рынку. Было бы неразумно ожидать, что коэффициент ликвидности строительной компании будет таким же, как у биржевого брокера.

Если коэффициент компании начинает расти до числа, намного превышающего единицу, это называется избытком ликвидности. Слишком много активов и недостаточные расходы негативно сказываются на рынке. Однако, если коэффициент меньше единицы, это может означать банкротство для компании, поскольку это указывает на борьбу с выплатой долгов. Давайте посмотрим на несколько примеров из индустрии высоких технологий.

Facebook

Изображение предоставлено Nasdaq

Мы можем найти коэффициенты ликвидности Facebook на основе приведенного выше баланса.Вот что мы знаем о книгах Facebook по данным на декабрь 2018 года.

• Денежные средства и их эквиваленты = 10 019 000 долларов США
• Краткосрочные вложения = 31 095 000 долларов США
• Дебиторская задолженность = 7 587 000 долларов США
• Итого оборотные активы = 50 480 000 долларов США
• Итого текущие обязательства = 7 017 000 долларов

Давайте подключим эти числа к трем формулам коэффициента ликвидности, чтобы найти текущий коэффициент ликвидности и коэффициент наличности Facebook.

• Коэффициент текущей ликвидности : 50 480 000 долларов США / 7 017 000 долларов США = 7.19
• Коэффициент кислотного теста : (10 019 000 долларов США + 31 095 000 долларов США + 7 587 000 долларов США) / 7 017 000 долларов США = 6,94
• Коэффициент денежной наличности : (10 019 000 долларов США + 31 095 000 долларов США) / 7 017 000 долларов США = 5,86

Исходя из этих расчетов, у Facebook дела идут очень хорошо. Все их коэффициенты намного выше единицы, и у них не будет проблем с выплатой краткосрочных или долгосрочных долгов. Фактически, у Facebook есть некоторый избыток ликвидности, и он может потратить или инвестировать немного денег.

Groupon

Изображение предоставлено Nasdaq

Вот еще один пример баланса компании, который мы можем использовать для определения коэффициентов ликвидности. На этот раз мы будем использовать данные Groupon за декабрь 2018 г.

• Денежные средства и их эквиваленты = 841 021 долл. США
• Краткосрочные вложения = $ 0
• Дебиторская задолженность = 69 493 долларов США
• Итого оборотные активы = 998 629 долларов США
• Итого текущие обязательства = 957 174 долларов

Давайте подключим эти числа к трем формулам коэффициента ликвидности, чтобы найти текущие коэффициенты, коэффициенты ликвидности и коэффициенты наличности Groupon.

• Коэффициент текущей ликвидности : 998 629 долларов / 957 174 доллара = 1,04
• Коэффициент кислотного теста : (841 021 доллар + 0 + 69 493 доллара) / 957 174 доллара = 0,95
• Соотношение денежных средств : (841 021 доллар + 0 долларов) / 957 174 доллара = 0,87

Коэффициент текущей ликвидности Groupon чуть выше единицы, но если взглянуть на показатели компании по кислотному тесту и коэффициент наличности, то при 0,95 и 0,87 они оба падают ниже единицы. Это означает, что у Groupon могут возникнуть проблемы с выплатой долгов в следующем году.

Твердое понимание ликвидности делает жизнь газом

Ликвидность сводится к способности превращать активы в наличные. Мы можем измерить его в различных соотношениях, чтобы получить представление об устойчивости компании, или сравнить отрасли по ликвидности их активов. Мы даже можем применить его к нашим личным активам, чтобы выяснить, являются ли они мусором или сокровищем в глазах корпоративной экономики.

Узнайте коэффициент ликвидности вашей компании с помощью программного обеспечения для бухгалтерского учета.

Бухгалтерский баланс — Что такое баланс?

Балансовый отчет — это финансовый отчет, который показывает, сколько стоит бизнес в данный момент времени

Легко создавайте баланс своей компании с помощью Debitoor.Попробуйте бесплатно в течение 7 дней.

Цель баланса — дать представление о финансовом положении компании. Это достигается путем выделения общих активов, которыми владеет компания, и любых сумм, которые она должна, например, кредиторам или банкам, а также суммы собственного капитала.

НАЧАТЬ УПРАВЛЕНИЕ СЧЕТАМИ

Балансы не показывают результатов, даже если они могут быть выведены путем сравнения остатков на счетах за разные периоды времени.

Стандартный баланс компании состоит из трех частей: активов, обязательств и собственного капитала или капитала.

Для более крупных компаний с ограниченной ответственностью бухгалтерский баланс должен подаваться один раз в год как часть обязательной отчетности компании.

Как работает бухгалтерский баланс

Баланс имеет две стороны, которые должны быть равны или уравновешены. Логика этого более проста, чем кажется: компания должна оплачивать свои активы, занимая деньги у кредиторов или через инвесторов.

Например:

Если компания Тома возьмет ссуду в банке на сумму 5000 фунтов стерлингов, активы увеличатся на 5000 фунтов стерлингов, но обязательства также увеличатся на 5000 фунтов стерлингов, что фактически уравновесит счета.

Итак, формула баланса:

Активы = Обязательства + Собственный капитал

Баланс представляет собой снимок счетов компании на данный момент времени. Баланс, наряду с отчетом о доходах и движении денежных средств, является важным инструментом для владельцев, но также и для инвесторов, поскольку он используется для получения информации о компании и ее финансовых операциях.

Важно, чтобы инвесторы понимали, как использовать, анализировать и читать документ.

Активы

Актив — это любая ценность, которой владеет компания. Сюда входят денежные средства, основные средства, товарно-материальные запасы, дебиторская задолженность и многое другое. Актив — это то, что можно конвертировать в денежную стоимость.

В балансе общая стоимость активов представляет собой важную часть уравнения. Активы являются показателем владения компанией и вносят свой вклад в общую стоимость.

Обязательства

Обязательство — это сумма, которую компания должна.Как правило, обязательство включает деньги, взятые взаймы для поддержки деловой активности, поэтому также может включать кредиторскую задолженность и общую задолженность.

В балансе общая сумма пассивов — это общая сумма денег, которая должна быть перед кредитором, банком или поставщиком. Что касается активов, это дает представление о том, насколько стабилен бизнес, а также о том, просрочены ли счета.

Собственный капитал

Собственный капитал — это деньги, которые можно рассматривать как чистые активы.Это активы за вычетом пассивов. Любая оставшаяся стоимость активов может быть отнесена к собственному капиталу.

Почему важен баланс

Данные, отображаемые в балансе, позволяют предприятию получить лучшее представление о финансовом состоянии предприятия в заданный период времени. Вопросы о ликвидности и эффективности — два наиболее распространенных аспекта бизнеса, отражаемых в балансе.

• Ликвидность : ликвидность, как правило, более тщательно измеряется путем применения одного или нескольких коэффициентов для получения процента, который можно легко сравнить с предыдущими, будущими и рыночными процентами.Наиболее часто используемые коэффициенты — это коэффициент текущей ликвидности и коэффициент быстрой ликвидности.

• Эффективность : эффективность кажется довольно простой, поскольку она включает в себя то, насколько хорошо бизнес управляет своими активами, включая оборотный капитал. Это дает лучшее представление о финансовой эффективности на повседневной основе за данный период времени.

Балансовый отчет также может дать представление о левередже бизнеса, который может проиллюстрировать величину принимаемого риска, а также отдачу, такую ​​как рентабельность инвестиций (ROI).

Понимание баланса

Хотя это может показаться пугающим для тех, кто не знаком с практикой бухгалтерского учета, баланс легко интерпретируется, особенно для малых предприятий, у которых меньше проводок, чем, например, в крупной корпорации.

Хотя один баланс сам по себе предоставляет информацию только о выбранном периоде, может быть полезно сравнить его с балансами за предыдущие периоды, а также рассчитать коэффициенты, упомянутые выше, для сравнения за эти финансовые периоды.