Как зарабатывать на рынке ценных бумаг: Как заработать на акциях и ценных бумагах — Клинбиз | Клининговая компания в Нижнем Новгороде

Содержание

Услуги финансового брокера на рынке ценных бумаг

В широком смысле этого слова, брокер – это посредник, помогающий получить клиенту определенную услугу или товар.

Услуги финансового брокера на рынке ценных бумаг включают в себя соответственно предоставление комплекса услуг на финансовых рынках, в том числе:

Предоставление доступа к торгам на фондовой бирже;
Напрямую без посредников на фондовой бирже могут торговать только дилеры (юридические лица, имеющие особую лицензию). Таким образом, возможность участия в торгах на бирже (для частных лиц и юридических лиц, не имеющих дилерскую лицензию) возможна только при посредничестве брокера. Как правило, дилер получает также брокерскую лицензию и таким образом они (дилер и брокер) в большинстве случаев представляют одно юридическое лицо.
Предоставление информационно-торговой системы (ИТС) клиентам;
Для осуществления торгов на бирже в режиме on-line из любой точки мира клиентам брокерских компаний получают доступ к ИТС — многофункциональной системе, позволяющей осуществлять различные сделки на бирже, просматривать информацию о совершенных операциях, получать текущие новости, осуществлять вывод на экран монитора графиков изменения цен на акции, облигации, фьючерсы и т. п.
Оказание депозитарных и других услуг, связанных с учетом прав собственности и хранением ценных бумаг;
Приобретенные ценные бумаги являются в основном бездокументарными. Это означает, что свидетельством того, что Вы являетесь владельцем, например, акции служит не сертификат этой ценной бумаги, а выписка, выдаваемая специальной организацией, Такими организациями являются депозитарий и реестродержатель. Эти организации удостоверяют право собственности на ценные бумаги, регистрируют переход прав собственности (в случае, например, совершения операций купли и продажи), а также предоставляют ряд других услуг.

Предоставление заемных ресурсов для осуществления операций на рынке ценных бумаг. Брокер может предоставлять клиенту денежные средства и ценные бумаг для осуществления торговых операций. Такая торговля называется маржинальной, позволяет зарабатывать как на росте, так и на падении цены акций.
Предоставление финансовой аналитики. Предоставление клиентам на основе подписки разного рода обзоров ситуации на финансовых рынках, на бирже, предоставление собственных аналитических материалов и рекомендаций по покупке и продаже ценных бумаг.

Стоимость услуг брокера.

За совершение операций на фондовой бирже, как сама биржа, так и брокер получают комиссионное вознаграждение размер, которого составляет десятые или даже тысячные доли процента от объема совершенной операции.

В целом, чем больше объем совершенных операций, тем ниже расходы на оплату вознаграждения брокера и биржи.

Стоимость услуг брокера в части комиссионного вознаграждения может включать в себя и другие услуги, например, предоставление доступа к новостной ленте. Помимо брокерской комиссии за доступ к торгам за часть других услуг может взиматься отдельная плата.

Длинная и короткая позиции. Как заработать на росте и падении рынка :: Новости :: РБК Инвестиции

За время существования фондового рынка инвесторы разработали множество стратегий торговли.

Но почти в каждой стратегии применяется один из двух способов заработать на разнице котировок

Фото: uforms.ru для РБК Quote

Что такое длинная позиция

Длинная позиция (long position) — одна из самых популярных торговых сделок на фондовом рынке. Ее механизм понять проще всего, и поэтому новички на бирже обычно начинают именно с нее.

К такому способу торговли инвесторы прибегают тогда, когда ожидают роста котировок. Cмысл длинной позиции состоит в том, чтобы купить акции, пока они стоят дешево, и продать их, когда они подорожают.

Инвестор открывает длинную позицию, когда покупает акции. Пока инвестор держит акции, то говорят, что он «держит длинную позицию». Продавая акции, инвестор длинную позицию закрывает. Прибыль получается как разница между ценами покупки и продажи.

Такая позиция называется длинной, потому что ее можно держать сколь угодно долго. Название происходит от английского long — длинный, долгий. С помощью длинной позиции можно извлекать прибыль, даже если инвестировать на долгосрочный период — не менее года.

В долгосрочной перспективе рынок ценных бумаг растет. Акция отдельной компании теоретически может дорожать до бесконечности. Так что можно особенно не беспокоиться о колебаниях цен в краткосрочной перспективе. Даже если акции подешевеют, то за несколько лет они восстановятся и, скорее всего, вырастут еще больше, принеся прибыль владельцу.

Что такое короткая позиция

Короткую позицию (short position) инвестор открывает в надежде получить прибыль от падения котировок на рынке. Для этого он берет у брокера взаймы акции под залог денежных средств, продает их на рынке и ждет, когда подешевеют.

Ожидается, что затем инвестор покупает то же количество акций, но уже по сниженной цене, и возвращает их брокеру. А разница между ценой продажи и ценой покупки остается у инвестора в качестве прибыли.

В отличие от длинной, короткую позицию можно открыть только на небольшой срок. Это связано с тем, что инвестор обязан вернуть ценные бумаги, которые он одолжил, причем не бесплатно, брокеру.

Короткой продажей не является продажа акций из портфеля инвестора. Когда инвестор продает приобретенные ранее бумаги — это всего лишь закрытие длинной позиции.

Короткую позицию трейдеры еще называют шорт — от английского short (короткий, краткосрочный). Шорт также открывают, держат и закрывают. Об инвесторе, который играет на понижение, говорят, что он шортит (ударение на последний слог). Пока инвестор не выкупит акции и не закроет позицию, про него говорят: «он в короткой позиции», «он в шортах».

Почему короткая позиция рискованнее длинной

Биржевые эксперты не рекомендуют начинающим трейдерам торговать на заемные средства, поскольку это очень рискованная стратегия. Риск состоит в том, что цена акции может вырасти вопреки ожиданиям. И инвестор оказывается в сложной ситуации. Он должен отдать брокеру взятые взаймы бумаги, а для этого вынужден их купить по более высокой цене, чем продавал ранее.

Если же вы все-таки решились попробовать заработать на короткой продаже, лучше подстраховаться. Биржевые эксперты советуют обязательно ставить стоп-лоссы и не брать слишком много взаймы.

Предоставляя трейдеру акции взаймы, сильно рискует и брокер. Поэтому брокерские компании вводят ограничения для желающих заработать на падении акций. Инвесторам разрешается открывать короткие позиции только по самым ликвидным акциям на рынке. Полный список таких бумаг находится на сайте брокера.

Также брокер вводит специальные коэффициенты. С их помощью он определяет сумму, которая должна лежать на брокерском счету клиента перед открытием короткой позиции. Данная сумма превышает совокупную стоимость взятых взаймы акций. Это нужно, чтобы клиент смог покрыть их стоимость, если вместо снижения рынок вдруг начинает расти.

На случай такого развития событий брокер также задает цену, по достижении которой трейдер или брокер могут принудительно закрыть позицию. Это происходит, если брокер видит, что денег, которые инвестор оставил в залог, может не хватить на выкуп акций.

К стратегии коротких продаж могут прибегать манипуляторы рынком. Обычно это крупные инвесторы, у которых достаточно средств, чтобы направить динамику рынка в нужное им русло. Поэтому за игрой на понижение следят специальные комиссии. В США это SEC или Комиссия по ценным бумагам и биржам, в России — Центральный банк.

Как влияют на рынок короткие и длинные позиции

Инвесторов, предпочитающих открывать длинные позиции, называют игроками на повышение

И вот почему: если на рынке больше тех, кто верит в дальнейший рост акций и открывает длинные позиции, рынок растет. То же самое верно и в отношении отдельных компаний.

Аналогичным образом стратегия, основанная на открытии коротких позиций, называется игрой на понижение, а самих трейдеров именуют игроками на понижение. Соответственно, если на рынке преобладают игроки на понижение, рынок падает.

Однако если на рынке накапливается слишком много длинных позиций, то образуется так называемый навес и возрастает вероятность, что участники рынка начнут массово закрывать позиции, то есть продавать акции. А это грозит обвалом котировок.

То же верно и в отношении коротких позиций. Если на рынке становится слишком много коротких позиций, любая новость может вызвать массовый выкуп акций инвесторами. При этом фондовые индексы (или котировки акций) буквально взлетают вверх в короткий срок.

Немного биржевого сленга

Участники фондового рынка любят давать прозвища игрокам, стратегиям и даже результатам торговли. Причем сравнивают их часто с представителями животного мира. На рынке есть «лоси», «зайцы», «волки», «овцы» и даже «свиньи».

Игроков на повышение зовут «быками». Этимология этого слова доподлинно неизвестна, однако его можно запомнить по ассоциации: «бык поддевает рынок на рога, подбрасывает вверх, и цены растут». Соответственно, если на рынке сложился тренд к росту, о нем говорят как об «бычьем».

Если фондовые индексы падают в течение продолжительного времени, то рынок становится «медвежьим». Игроков, подталкивающих его вниз, зовут «медведями». Откуда пошло это прозвище — также неизвестно. Но ассоциация такова: медведь встает на задние лапы, наваливается на рынок, придавливает его к земле — и цены падают.

Начать инвестировать можно прямо сейчас на РБК Quote. Проект реализован совместно с банком ВТБ.

Торговая позиция при биржевых операциях. Она возникает, когда инвестор покупает ценные бумаги, валюту или товар в ожидании роста цен на них.

В этом случае инвестор не ограничен во времени и может владеть инструментом (бумагой, валютой, товаром, контрактом и пр.) сколь угодно долго, отчего такая позиция получила название «длинной» Способ торговли на бирже, когда инвестор заимствует у брокера акции, которыми сам не владеет, чтобы продать их по текущей рыночной цене с тем, чтобы купить эти же акции по более низкой цене и извлечь выгоду. В этом случае инвестор ограничен сроками расчетов, а открытие короткой позиции сопряжено с высоким риском. Финансовый инстурмент, используемый для привлечения капитала. Основные типы ценных бумаг: акции (предоставляет владельцу право собственности), облигации (долговая ценная бумага) и их производные. Подробнее

что это и как она устроена? — Премьер БКС

Во всех странах с рыночной экономикой есть национальные фондовые биржи, и Россия – не исключение. Сейчас, когда ставки по вкладам минимальны, а ситуация на рынке нестабильна, многие ищут новые возможности для вложений. Например, общее число инвесторов на Мосбирже уже составляет 7,5 млн человек. В этой статье мы расскажем, что такое фондовая биржа, какие функции она выполняет, и чем на ней торгуют.

Биржа ценных бумаг – что это?

Давайте разберемся, что такое биржа ценных бумаг. Так называют специализированную организацию, которая предоставляет возможность совершать сделки с ценными бумагами. Биржа обеспечивает контроль над участниками, а также гарантирует честность и быстроту сделок.

Участниками фондовой биржи являются:

Эмитент. Это организация, которая выпускает ценные бумаги для привлечения капитала. Эмитентом может выступать компания, город или государство.
Инвестор. Инвестором может быть как юридическое, так и физическое лицо. Его цель – получение прибыли за счет вложения капитала в определенные активы.
Профессиональные участники торгов. Это компании, прошедшие специальные процедуры по допущению к торгам. Они выступают посредниками между эмитентами и инвесторами (например, брокеры, управляющие компании).

Функции биржи ценных бумаг

Деятельность биржи предполагает выполнение следующих функций:

Предоставление централизованного места для реализации ценных бумаг.
Поддержка и установка справедливой рыночной цены. В зависимости от спроса и предложения на актив на бирже котировки могут меняться как в лучшую, так и худшую сторону.
Хранение и сбор денежных средств инвесторов.
Обеспечение открытости и честности торгов. Деятельность биржи в России регулируется Центральным Банком. Это необходимо для защиты инвесторов, а также контроля профессиональных участников.
Распределение финансовых средств между странами, различными секторами экономики и промышленности внутри одной страны, а также между отдельными организациями.
Фиксирование доли участия всех инвесторов в тех или иных активах.
Разработка правил для участников биржевых торгов.

Чем торгуют на бирже?

На биржах представлены различные инвестиционные инструменты. Например, акции, паи паевых инвестиционных фондов, облигации. Мы уже выяснили, что бумаги выпускаются эмитентами для привлечения капитала. Эмитент может предложить покупателю долю в своей компании, выпустив акции. При покупке акций вы автоматически становитесь совладельцем бизнеса. Конечно, ваша доля может быть очень маленькой, но тем не менее вы имеете определенные права. Например, при покупке обыкновенных акций у вас появляется право на участие в управлении компанией. Если вы приобретаете привилегированные акции, то вам положена часть прибыли бизнеса (дивиденды). Облигации работают по другому принципу. Размещая облигации на бирже, компания берет деньги у инвесторов в долг с обещанием выплаты процентов за использование.

Как заработать на бирже?

Предположим, вы купили акцию какой-либо компании. Заработать на ней можно двумя способами: за счет дивидендов или за счет перепродажи по более выгодной цене. Если говорить про доход по облигациям, то он формируется иначе. Вы можете, например, держать облигацию до погашения, не перепродавая ее на рынке. При таком подходе ваша доходность может быть рассчитана как сумма купонов плюс разница между ценой покупки облигации и ее номиналом. Однако, такая разница может быть как положительной, так и отрицательной. Помните, что при инвестировании в любую ценную бумагу вы не застрахованы от возможных рисков потери капитала.

Стоит отметить, что ваша прибыль будет также зависеть от стратегии поведения на бирже. Например, если вы консервативный инвестор и предпочитаете не рисковать, то вам подойдут защитные инструменты, а они, как правило, имеют невысокую, но стабильную доходность. Если же вы готовы рисковать, можете присмотреться к инструментам с более высокой доходностью. Но при этом помните, что в случае неудачи можете потерять вложения.

Фондовые биржи в России

Первая биржа в России была основана при Петре I в Санкт-Петербурге. Она предназначалась для торговли товарами. Первые сделки, связанные с ценными бумагами стали заключаться в России в начале 19 века.

На данный момент основными биржами России являются Московская и Санкт-Петербургская. Московская биржа была открыта в 2011 году. Она предоставляет доступ фондовому, срочному, валютному рынкам. На фондовом рынке происходят операции, связанные с ценными бумагами – инвестиционными паями, акциями, еврооблигациям, корпоративным и региональным облигациям, ОФЗ, ETF и др. С 2013 года на Московской бирже также стало возможно торговать золотом и серебром.

На Санкт-Петербургской бирже можно продавать и покупать ценные бумаги иностранных компаний. Кроме того, на бирже СПБ можно торговать корпоративными облигациями российских эмитентов, еврооблигациями, ETF.

Самые крупные биржи мира

Нью-Йоркская биржа.Мы уверены, что многие из вас знают о ней. Эта биржа – самая крупная по обороту в мире. Ее история берет начало с 1792 года. Сейчас для допуска эмитентов на Нью-Йоркскую биржу существуют строгие критерии листинга, поэтому размещать бумаги на ней считается престижным. На бирже представлены бумаги самых крупных и именитых компаний – например таких, как Bank of America, General Electric, Ford и др.

NASDAQ.Это еще одна крупнейшая биржа США, основанная в 1938 году. Биржа всегда делала ставку на технологический сектор, что вскоре позволило ей занять свою нишу. Традиционно при упоминании NASDAQ у инвесторов возникают ассоциации с акциями высокотехнологичных компаний, таких как Google, Facebook, eBay, Intel. Кроме того, NASDAQ занимается привлечением компаний для первичного размещения акций (IPO).

Токийская биржа.Входит в список крупнейших и старейших бирж мира. На площадке зарегистрировано свыше 2000 компаний. Среди них – автомобильные концерны Mazda, Mitsubishi, Toyota, а также производители товаров высоких технологий Nikon, Olympus, Casio, Sony.

Гонконгская биржа. Эта биржа предлагает инвесторам услуги на трех рынках. Здесь торгуются ценные бумаги, фьючерсы, металлы. Обычно на биржах используются символьные тикеры (краткие названия для ценных бумаг). Например, для Яндекса используется тикер YNDX, для Газпрома GAZP. Что касается Гонконгской биржи, то ее главным отличием является наличие числовых тикеров. Например, акции РУСАЛа на ней торгуются под номером 0486.

Лондонская биржа (LSE).На Лондонской фондовой бирже существует деление на основной и альтернативный рынки. Для размещения бумаг в основном секторе эмитент должен соответствовать жестким критериям отбора. Этот сектор рынка считается наиболее престижным. Альтернативный рынок менее требователен к листингу. На нем размещаются бумаги небольших и быстрорастущих компаний.

Что нужно запомнить

Фондовая биржа – площадка, на которой совершаются сделки с ценными бумагами
В мире существует большое количество бирж, самыми известными из них считаются Нью-Йоркская, NASDAQ, Лондонская.
В России самые популярные биржи – Московская и Санкт-Петербургская.
Для совершения операций на бирже необходимо заручиться поддержкой надежного брокера.

Статья была полезна?

Спасибо за ответ!

Да Нет

Может ли обычный человек заработать деньги на фондовом рынке? – Деньги – Коммерсантъ

&nbspМожет ли обычный человек заработать деньги на фондовом рынке?

       Здесь, как мы и обещали в прошлом номере, мы начинаем публикацию статей нашего внештатного корреспондента Михаила Иванова о его попытке заработать деньги на рынке ценных бумаг.

От редакции
       Кто такой наш корреспондент? Он не является штатным корреспондентом журнала «Деньги», а работает совсем в другом месте. Корреспондентом своим мы его называем постольку, поскольку он решил писать нам о своих впечатлениях.
       Вообще фондовый рынок имеет репутацию такого места, про которые говорят, что «чужие здесь не ходят». Но г-н Иванов настроен очень решительно. И если уж ему не удастся проникнуть на фондовый рынок и заработать здесь денег, значит, сделать это действительно очень и очень нелегко. Заметим также, что никакой специальной нашей поддержкой Михаил Иванов не пользуется.
       До последнего времени наш корреспондент был далек от рынка ценных бумаг как Луна от Земли. В настоящий момент он знает о них лишь столько, сколько может обычный человек узнать за одну неделю. То есть пока он смотрит на рынок ценных бумаг не глазами профессионала и даже не глазами дилетанта, а глазами полного профана. Этот взгляд, как нам кажется, представляет особую ценность для многих из наших читателей, то есть всем нам легко поставить себя на место Михаила.
       Мы надеемся вместе с вами проследить за тем, как наш корреспондент разберется в фондовом рынке, сделает свою первую инвестицию (если до этого дойдет), переживет свою первую удачу и первое поражение. Но в конце концов более всего нас и, смеем надеяться, вас интересует вопрос, вынесенный в заголовок этой статьи: «Может ли обычный человек заработать деньги на фондовом рынке?»
       Будет просто очень здорово, если статьи Михаила нам на это вопрос ответят. А сейчас передаем ему слово.

Где сделать деньги
       Основные пункты моей программы обогащения были следующими: во-первых, зарабатывание денег не должно особенно отвлекать меня от основной работы, во-вторых, оно не должно отнимать много времени от отдыха, в-третьих, механизм, который принесет мне прибыль, должен находиться под моим контролем.
       Наиболее подходящим для всего этого мне показался фондовый рынок. Во-первых, во всем мире множество людей занимаются игрой на акциях не как профессионалы, а помимо работы. Чем я хуже? Во-вторых, по слухам, если разобраться, что к чему, на ценных бумагах действительно можно заработать больше, чем принесет банковский депозит. И наконец, я надеялся, что смогу играть сам. Словом, решено.
       Оставалось выяснить самое главное: где и как я могу торговать акциями. В брокерской конторе, фондовом магазине, на бирже? Все эти организации мне еще предстояло обойти. Купив несколько финансовых изданий, я составил для себя примитивную базу данных — какая фирма какие услуги готова предоставить. Теперь осталось посвятить день телефонным и личным переговорам.
       Но, сначала (не окунаться же в суровый мир бизнеса без поддержки) я обратился за советом к своему школьному другу, который в свое время забросил карьеру переводчика, чтобы заниматься именно акциями, но валютный дилинг, то есть торговля деньгами, дался ему лучше. Кое-какие знания о фондовом рынке у него остались, и он был готов поделиться ими со мной.

Толковый словарь
       Первое открытие. Оказывается, самостоятельно купить акцию непрофессионал не может. Доступ к ним открыт только брокерам, имеющим лицензию Федеральной комиссии по ценным бумагам (ФКЦБ). Чтобы получить лицензию, надо пройти обучение. Обычно на это уходит до полугода. Стало быть, сам я торговать акциями в ближайшие полгода точно не смогу. Но самостоятельности я от этого не утрачу — просто выбранный мною брокер будет в точности исполнять мои поручения. Как бы это работаю я сам. Только надо еще найти этого брокера…
       Открытие второе. На сегодняшний день существует два основных рынка акций: внебиржевой и биржевой.
       Первый рынок называется Российская торговая система. Это компьютерная сеть, к которой имеющий доступ брокер может подключиться, не выходя из своего офиса. Все сделки осуществляются через компьютер. Деньги за проданные акции поступают на счет брокера в его банке.
       Второй рынок — это собственно биржи: МФБ, фондовая секция ММВБ и другие. Сперва мне показалось, что частному инвестору, не имеющему лицензии, совершенно все равно, на каком рынке будут обращаться его деньги — и тот, и другой рынки доступны только через брокера.
       Но все же определенные отличия, важные для клиента, между этими системами есть. На биржевом рынке обращаются только высоколиквидные акции (т. е. те, которые легко продать), стало быть, риск проиграть все что есть, там ниже. С другой стороны, прибыль на биржевом рынке обычно меньше, чем на внебиржевом, так как колебания курса этих акций легче прогнозируемы, а комиссионные брокеров на бирже больше. РТС же более рискованна — там продаются акции малоизвестных эмитентов. Но из-за своей неизвестности они часто оказываются недооценены, и на них можно, в случае удачи, получить большую прибыль. Да и комиссионные брокера тут ниже — операции в компьютерной сети сопровождаются меньшими издержками, чем работа на бирже.
       Третье открытие — самое неприятное. Совершать какие-либо телодвижения на рынке ценных бумаг бессмысленно, не имея в распоряжении по меньшей мере двадцати тысяч долларов. Но в конце концов есть ведь у меня и друзья, и сослуживцы, которых, в принципе, можно убедить сложиться и поиграть вместе. Правда, тогда нужно будет отработать механизм совместного принятия решений, а это понизит их оперативность. .. Ну да ладно, будем решать проблемы по мере их возникновения. Пока же нужно попробовать переговорить лично хотя бы с одним брокером.
       …В конце разговора мой приятель извлек из стола газету «Коммерсантъ-Рейтинг» и протянул ее мне: «Там об акциях все написано». С этим материализованным напутствием я и отправился воплощать свою идею в жизнь — обзванивать и обхаживать фирмы, предлагающие свою помощь на фондовом рынке.

В отказе
       Первая компания — «Мегатрастойл». «Сколько, сколько?» — спросил менеджер, услышав от меня, что я собираюсь вложить в акции (сам он их высокопарно называл ценными бумагами) 20 тысяч долларов. Я про себя думаю: сейчас предложит кофе, обзовет VIP-клиентом. Главное, чтоб не смог обольстить — недоверие прежде всего.
       «В принципе мы с физиками работаем, но только от 50 тысяч долларов, а вам я советую обратиться в другую компанию,— выговаривает внезапно менеджер.— Не знаю, правда, в какую — с такими мелкими суммами никто не работает».
       Собственно, все ясно, только непонятно, почему он решил, что я физик. Оказалось, что «физики» — это на сленге брокеров физические лица. Ладно, хоть «физиком», хоть кем, но вложить свои деньги я должен. Буду искать дальше.
       Отношение ко мне в других брокерских конторах и банках оказалось таким же, как и в «Мегатрастойле»: для одних сумма оказалась слишком мала, другие оказались не готовы взять на себя ответственность по формированию портфеля, а третьи не готовы им управлять.
       В «Тройке-Диалог» мне сразу же дали понять, что заниматься моими 20 тысячами они совсем не собираются. Уважаемый клиент — это клиент с суммой не менее полумиллиона долларов. Лучше наличными.
       Реклама Автобанка сообщала, что он готов предоставить брокерские услуги по покупке-продаже акций в режиме реального времени через Российскую торговую систему (РТС) и через Фондовую секцию ММВБ, готов формировать и осуществлять доверительное управление портфелем ценных бумаг. Осуществлять информационную и аналитическую поддержку клиента. Словом, то, что я хотел получить. Но… минимальный депозитарный взнос — 50 тысяч долларов. Опять не для меня.

Ловушка
       После многодневных поисков и скитаний по офисам крупных компаний мне удалось найти небольшую брокерскую контору, готовую помочь в работе с акциями.
       Условия работы показались мне в целом приемлемыми. С компанией заключается договор, по которому она берется за формирование портфеля ценных бумаг. Я же волен выбрать — передать этот портфель в доверительное управление или управлять им самим, но с помощью брокеров. И в том, и в другом случае брокерская контора получает вознаграждение — 30% от полученной прибыли. Подобный договор может быть заключен на срок от месяца до полугода.
       Еще одна обнаруженная мною брокерская контора, готовая сотрудничать с мелким инвестором, предложила схожие условия.
       Неплохие условия оказались и в одном небольшом банке, совсем недавно начавшем работать с физическими лицами на рынке ценных бумаг. Правда, было одно принципиальное отличие от условий, предложенных брокерской конторой: банк не берется осуществлять доверительное управление моим инвестиционным портфелем. Он готов только выполнять мои поручения по купле-продаже акций, а также консультировать — за комиссионные.
       Честно говоря, я сперва чуть голову не потерял от радости, в смысле — чуть сразу договор с ними не подписал. Потом, правда вспомнил, что денег у меня еще нет. Кстати, после подписания договора деньги можно внести не сразу, просто с момента подписания до момента передачи денег договор не будет иметь никакого веса. Ну и, кроме того, я задумался еще вот над чем.
       Кто они такие — фирмы и банк, легко готовые взять у меня деньги? Вдруг они за меня уцепились потому, что с ними никто больше работать не хочет? Где, интересно, можно узнать, что они собой представляют?
       С банками хоть что-то понятно — открываешь тот же «Коммерсантъ-Рейтинг», смотришь там банковский рейтинг и делаешь соответствующие выводы. А брокерские конторы — кто им рейтинг измеряет?
       На бирже узнать невозможно — меня, «физика», не работающего на бирже, просто не пустят внутрь. Спрашивать у самих брокерских контор — смешно надеяться на объективность. Звоню с этим вопросом в редакцию «Коммерсанта-Рейтинга». Там мне порекомендовали обратиться в общественную организацию ПАУФОР, объединяющую профессиональных участников фондового рынка.
       В ПАУФОРе, как ни странно, к проблеме моей отнеслись с пониманием — секретарь записала названия трех организаций, которые согласились взять мои деньги, и попросила перезвонить позже. Позже (через час) эта любезная женщина предложила мне подъехать и ознакомиться с данными об этих фирмах. Совершенно бесплатно.
       Оказывается, таким образом можно узнать состав учредителей, уставный капитал, наличие лицензий, объем сделок за прошедший месяц практически любой брокерской конторы. (Правда, одной из организаций, где я чуть было не оставил свои деньги, в списках ПАУФОР просто не оказалось. Как вы понимаете, доверия к ней это мне не прибавило.) Но выбор делового партнера — исключительно ваша проблема, прямых рекомендаций никто не даст.
       …Проанализировав всю собранную информацию, я пришел к выводу, что все не так хорошо, как я надеялся. Во-первых, нужна куча денег. Во-вторых, даже с ней в солидную брокерскую фирму не сунешься. В-третьих, те, кто готов взять у меня деньги, вызывают слишком мало доверия.
       Следовательно, мне предстоит либо найти профессионального брокера, которому я смогу доверять, и при этом согласного работать с моими тысячами, либо отдаться первому встречному, наведя о нем все справки, какие удастся. В первом случае мне предстоят дополнительные издержки, во-втором — большой риск. Да стоит ли вообще игра свеч?
       И я решил отыграть назад и самому проверить — а намного ли больше способен принести мне фондовый рынок по сравнению с банковским депозитом и другими легко доступными формами вложения денег? Тут я понял, что не знаю даже того, как это можно достоверно выяснить. Ну, да лиха беда начало! Приступаю к выяснению и буду вас информировать обо всех своих шагах.
Как заработать на рынке ценных бумаг?
Еще двадцать лет назад никому из нас и в голову бы не пришло, что в многообразии выпускаемых на территории нашей страны ценных бумаг легко будет запутаться. А ведь благодаря процессу приватизации госсобственности многие за чеки “Имущество” или за денежные средства приобрели акции приватизируемых предприятий, то есть стали инвесторами.
До недавнего времени купля-продажа акций, приобретенных в процессе приватизации за чеки “Имущество” либо по льготной цене, была запрещена.
С 1 января 2011 года отчуждение акций приватизированных предприятий стало возможным, и многие сразу же изъявили желание это сделать. Что нужно знать продавцам и покупателям акций? Об этом “НГ” рассказала заместитель директора РУП “Республиканский центральный депозитарий ценных бумаг” Онега НАБЕШКО.
Надежное хранение
— Онега Николаевна, кем осуществляется учет ценных бумаг?
— Депозитарием. Это юридическое лицо, осуществляющее депозитарную деятельность, то есть оказывающее услуги по хранению и учету прав на ценные бумаги. Все ценные бумаги, в отношении которых законодательством разрешена депозитарная деятельность, передаются на хранение в депозитарную систему. Она у нас двухуровневая. Первый уровень — центральный депозитарий, который осуществляет централизованное хранение всех выпусков ценных бумаг. Второй уровень — депозитарии (банковские и небанковские), которые учитывают и хранят ценные бумаги на счетах владельцев. Такие счета называются счетами “депо”, а лица, на имя которых открыты счета “депо”, депонентами.
Таким образом, для учета прав на ценные бумаги каждому владельцу ценных бумаг необходим счет “депо”, открытый в депозитарии. Главным и единственным документом, подтверждающим ваши права на ценные бумаги, является выписка по счету “депо”.
— Часто возникает вопрос: акции приватизируемых предприятий гражданин приобретал, но договор с депозитарием не заключал и счет “депо” в депозитарии не открывал. Где в таком случае учитываются приобретенные им акции?
— По закону каждое акционерное общество обязано заключить с одним из депозитариев договор на обслуживание эмитента. По этому договору депозитарий на основании списка, представленного акционерным обществом, формирует электронную базу данных о владельцах акций акционерного общества и открывает каждому, указанному в списке, счет “депо” в безусловном порядке, то есть без его присутствия и какой-либо платы со стороны владельца акций.
Такой счет “депо” называется накопительным и не предназначен для активных операций с ценными бумагами. Вместе с тем, имея данный счет, вы можете быть уверены, что информация о наличии у вас ценных бумаг и правах на них будет полной и достоверной, а вы имеете право получить выписку по такому счету “депо”, просто отправив запрос в депозитарий. Расходы на открытие и обслуживание накопительных счетов “депо” возмещаются депозитарию акционерным обществом.
Если же вы планируете стать активным участником рынка ценных бумаг, то лучше заключить договор с одним из депозитариев (их список есть на сайте центрального депозитария www. centraldeро.bу) и открыть полнорежимный счет “депо”. Для этого вам понадобится только документ, удостоверяющий личность, и письменное заявление на открытие счета “депо”. В этом случае все услуги депозитария по открытию и обслуживанию счета “депо” вам придется оплачивать самостоятельно.
Ценный посредник
— Как акционер может продать свои акции?
— Для этого существуют профессиональные участники рынка ценных бумаг: брокеры, дилеры, депозитарии. Будем именовать их в дальнейшем “профучастники”. Без их помощи не обойтись ни продавцам, ни покупателям акций. Существует целый ряд требований, которые необходимо соблюсти при отчуждении акций. Так, в соответствии с законодательством сделки купли-продажи с акциями открытых акционерных обществ могут совершаться только на фондовой бирже. В стране фондовая биржа одна — ОАО “Белорусская валютно-фондовая биржа”. Однако совершать сделки на бирже путем участия в торгах имеют право только профучастники, то есть продавцу акций открытых акционерных обществ не обойтись без помощи брокера — посредника на рынке ценных бумаг.
Для того чтобы воспользоваться его услугами, вам необходимо заключить с ним договор комиссии, в котором вы определите условия выполнения брокером ваших поручений. Конечно, услуги брокера платные. Список брокеров можно найти на сайте департамента по ценным бумагам Министерства финансов (www.minfin.gov.by/rmenu/departament).
Учитывая, что существует ряд условий, от выполнения которых зависит правомочность совершенной сделки, в договоре с брокером лучше предусмотреть полное консультационное сопровождение сделки. Например, отчуждение акций, приобретенных гражданами в процессе приватизации за чеки “Имущество” или за деньги по льготной цене, возможно только после соблюдения преимущественного права на их приобретение облисполкомами и Минским горисполкомом.
В частности, гражданину, выразившему желание продать принадлежащие ему на праве собственности акции такого акционерного общества, необходимо направить соответствующему исполкому официальное письменное предложение приобрести определенное количество акций по определенной цене и получить от исполкома либо согласие на приобретение акций, либо официальный письменный отказ от приобретения. После того как все препятствия к совершению сделки на бирже вами пройдены, необходимо на вашем счете “депо” заблокировать ценные бумаги, то есть зарезервировать их для торгов на бирже. Для этого в депозитарий представляется поручение “депо” на перевод ценных бумаг, которое вам поможет составить либо ваш брокер, либо ваш депозитарий. После того как ваша биржевая сделка состоялась, в депозитарий поступят электронные документы от биржи и перевод по вашему счету “депо” осуществится без вашего участия.
— А если предметом сделки являются не акции открытых акционерных обществ, а иные виды ценных бумаг? Например, акции закрытого акционерного общества или облигации?
— Также сделки купли-продажи могут совершаться на внебиржевом рынке. Это рынок, на котором совершение сделок с ценными бумагами осуществляется вне торговой системы биржи. Но и такую сделку нельзя совершить без участия профучастника. Регистрация совершаемой сделки профучастником обязательна, за исключением некоторых случаев, таких, например, как наследование либо переход прав по решению суда.
В любом случае, решите ли вы оставаться акционером, захотите ли стать активным игроком на бирже или просто пожелаете подарить свои акции или облигации близкому человеку, профучастники рынка ценных бумаг будут вашими надежными помощниками в таком сложном, на первый взгляд, плавании по волнам взлетов и падений национального фондового рынка.
Риски при осуществлении операций на рынке ценных бумаг – Запсибкомбанк в Тюмени
Декларация (уведомление) о рисках, связанных с осуществлением операций на рынке ценных бумаг
Цель настоящей Декларации — предоставить Инвестору информацию о рисках, связанных с осуществлением операций на рынке ценных бумаг, и предупредить о возможных потерях при осуществлении операций на фондовом рынке. Обращаем Ваше внимание на то, что настоящая Декларация не раскрывает информации о всех рисках на рынке ценных бумаг вследствие разнообразия ситуаций, возникающих на рынке ценных бумаг.
Для целей настоящей декларации под риском при осуществлении операций на рынке ценных бумаг понимается возможность наступления события, влекущего за собой потери для Инвестора;
Риски классифицируются по различным основаниям:
1. По источникам рисков:
1.1 системный риск — риск, связанный с функционированием системы в целом, будь то банковская система. Например, риск банковской системы — включает в себя возможность неспособности банковской системы выполнять свои функции, в частности, своевременно и в полном объеме проводить платежи клиентов, депозитарная система, система торговли, система клиринга, рынок ценных бумаг как система, и прочие системы, влияющие каким-то образом на деятельность на рынке ценных бумаг.
Одной из особенностей системных рисков является то, что они не могут быть уменьшены путем диверсификации.
Таким образом, работая на рынке ценных бумаг, Вы изначально подвергаетесь системному риску, уровень которого можно считать неснижаемым (по крайней мере, путем диверсификации) при любых Ваших вложениях в ценные бумаги;
1.2 несистемный (индивидуальный) риск — риск конкретного участника рынка ценных бумаг: инвестора, брокера, доверительного управляющего, торговой площадки, депозитария, банка, эмитента, регуляторов рынка ценных бумаг, прочие.
Данный вид рисков может быть уменьшен путем диверсификации. В группе основных рисков эмитента можно выделить:
1.3 риск ценной бумаги — риск вложения средств в конкретный инструмент инвестиций;
1.4 отраслевой риск — риск вложения средств в ценные бумаги эмитента, который относится к какой-то конкретной отрасли;
1.5 риск регистратора — риск вложения средств в ценные бумаги эмитента, у которого заключен договор на обслуживание с конкретным регистратором.
2. По экономическим последствиям для Инвестора:
2.1 риск потери дохода — возможность наступления события, которое влечет за собой частичную или полную потерю ожидаемого дохода от инвестиций;
2.2 риск потери инвестируемых средств — возможность наступления события, которое влечет за собой частичную или полную потерю инвестируемых средств;
2.3 риск потерь, превышающих инвестируемую сумму — возможность наступления события, которое влечет за собой не только полную потерю ожидаемого дохода инвестируемых средств, но и потери, превышающие инвестируемую сумму. Данный риск возникает, например, в случаях, когда брокер предоставляет клиенту денежные средства или ценные бумаги с отсрочкой их возврата (так называемые, «маржинальные сделки», или иное название, «операции с использованием финансового плеча» и «продажа ценных бумаг без покрытия»).
3. По связи Инвестора с источником риска:
3.1 непосредственный — источник риска напрямую связан какими-либо отношениями с Инвестором;
3.2 опосредованный — возможность наступления неблагоприятного для Инвестора события у источника, не связанного непосредственно с Инвестором, но влекущего за собой цепочку событий, которые, в конечном счете, приводят к потерям у Инвестора.
4. По факторам риска:
4.1 экономический — риск возникновения неблагоприятных событий экономического характера. Среди таких рисков необходимо выделить следующие:
ценовой — риск потерь от неблагоприятных изменений цен;

валютный — риск потерь от неблагоприятных изменений валютных курсов;

процентный — риск потерь из-за негативных изменений процентных ставок;

инфляционный — возможность потерь в связи с инфляцией;

риск ликвидности — возможность возникновения затруднений с продажей или покупкой актива в определенный момент времени;

кредитный — возможность невыполнения контрагентом обязательств по договору и возникновение в связи с этим потерь у Инвестора. Например, неплатежеспособность покупателя, неплатежеспособность эмитента и т.п.

4.2 правовой — риск законодательных изменений (законодательный риск) — возможность потерь от вложений в ценные бумаги в связи с появлением новых или изменением существующих законодательных актов, в том числе налоговых. Законодательный риск включает также возможность потерь от отсутствия нормативно-правовых актов, регулирующих деятельность на рынке ценных бумаг в каком-либо его секторе.
4.3 социально-политический — риск радикального изменения политического и экономического курса, особенно при смене Президента, Парламента, Правительства, риск социальной нестабильности, в том числе забастовок, риск начала военных действий.
4.4 криминальный — риск, связанный с противоправными действиями, например такими, как подделка ценных бумаг, выпущенных в документарной форме, мошенничество, несанкционированный доступ к документам, направляемым клиенту, во время их доставки и т.д.
4. 5 операционный (технический, технологический, кадровый) – в особую группу в операционных рисках можно выделить информационные риски, которые в последнее время приобретают особую остроту и включают в себя составляющие технического, технологического и кадрового рисков — риск прямых или косвенных потерь по причине неисправностей информационных, электрических и иных систем, или из-за ошибок, связанных с несовершенством инфраструктуры рынка, в том числе, технологий проведения операций, процедур управления, учета и контроля, или из-за действий (бездействия) персонала.
4.6 техногенный — риск, порожденный хозяйственной деятельностью человека: аварийные ситуации, пожары и т.д.;
4.7 природный — риск, не зависящий от деятельности человека (риски стихийных бедствий: землетрясение, наводнение, ураган, тайфун, удар молнии и т.д.)
*** Учитывая вышеизложенное, мы рекомендуем Вам внимательно рассмотреть вопрос о том, являются ли риски, возникающие при проведении операций на российском фондовом рынке, приемлемыми для Вас с учетом Ваших инвестиционных целей и финансовых возможностей.
Данная Декларация публикуется не для того, чтобы Вы отказались от осуществления операций на фондовом рынке, а для того, чтобы Вы оценили риски этого вида бизнеса и ответственно подошли к решению вопроса о выборе Вашей инвестиционной стратегии.
Зарабатывать деньги на фондовом рынке легко — если вы избегаете этого 1 штука
Как говорит экономист Бертон Малкил, автор классической книги по инвестированию A Random Walk Down Wall Street : «На рынке нетрудно зарабатывать деньги. Трудно избежать соблазнительного искушения выбросить деньги. на короткие спекулятивные запои, чтобы быстро разбогатеть «.
Инвестирование на фондовом рынке может быть настолько простым или сложным, насколько вы себе представляете.Вы можете вручную выбирать десятки акций в своем портфеле и активно торговать каждый день. Вы также можете держать единый торгуемый на бирже фонд (ETF), который отражает S&P 500 , и навсегда удерживать эти инвестиции. Вы можете зарабатывать деньги обоими способами, хотя ваша доходность и риск будут значительно различаться.
Источник изображения: Getty Images.
Акции мемов могут быть спекулятивными запоями
Хотя вы, безусловно, можете привести доводы в пользу того, что акции мемов являются хорошими долгосрочными инвестициями, в наши дни у многих инвесторов возникает соблазн попытаться заработать значительную сумму денег за очень короткое время.И в ближайшей перспективе акции могут быть очень неустойчивыми. Хорошим примером этого является Ocugen (NASDAQ: OCGN). В прошлом году биотехнологическая компания зафиксировала выручку только за работу, которую она выполняла, чтобы помочь своему коллеге-биотехнологу Адвайту разработать набор для тестирования COVID-19. И всего 42 620 долларов, это ничтожно мало по сравнению с чистыми убытками Ocugen, которые составили 22 миллиона долларов.
Не имея налаженного бизнеса, инвесторы размышляли об успехе вакцины-кандидата от COVID-19, Коваксина, которую Ocugen разрабатывает совместно с индийской компанией Bharat Biotech. Но даже в случае успеха вакцина может оказаться слишком маленькой, слишком поздно, учитывая, что половина американцев уже получила хотя бы одну дозу. В соответствии с соглашением с Bharat, Ocugen будет получать 45% прибыли от продаж вакцин на рынке США; это недавно было расширено и теперь включает Канаду (58% людей получили хотя бы одну дозу вакцины). Коваксин не получил одобрения ни на одном из рынков, хотя Ocugen планирует подать запрос на разрешение на применение в экстренных случаях в США.Управление по санитарному надзору за качеством пищевых продуктов и медикаментов уже в этом месяце.
Несмотря на то, что прибыль может оказаться ограниченной, инвесторы скупают акции, как будто они принесут миллиарды доходов; Акции Ocugen выросли в этом году более чем на 460%, в то время как S&P 500 поднялся только на 12%. Сравните это с гораздо более безопасными акциями, такими как DexCom (NASDAQ: DXCM), которые приносят миллиарды доходов и фиксируют фактическую прибыль — их акции выросли всего на 5% за то же время.
Безопасные инвестиции могут показаться скучными, но они не подвергают вас значительному риску
Инвестиции в компанию по производству медицинского оборудования, такую как DexCom, которая занимается помощью людям с диабетом, — гораздо более безопасный вариант в долгосрочной перспективе.Прогнозы Американской диабетической ассоциации предполагают, что в будущем это заболевание будет гораздо более распространенным — количество больных диабетом в США в 2000 году, составлявшее примерно 11 миллионов, как ожидается, почти удвоится до 20 миллионов в 2025 году. А в 2050 году это произойдет. может быть до 29 миллионов американцев, живущих с этим заболеванием.
DexCom и его системы непрерывного мониторинга глюкозы помогают людям оставаться на высоком уровне глюкозы, и спрос на эти продукты будет оставаться высоким в обозримом будущем; здесь не так много догадок или домыслов, связанных с этим бизнесом.И хотя эта безопасность не особенно интересна для спекулянтов, инвесторам, которые действительно хотят зарабатывать деньги на фондовом рынке, несомненно, следует выбрать DexCom, а не Ocugen.
Точно так же вы можете купить ETF, например iShares U.S. Healthcare ETF , который содержит многие из лучших акций здравоохранения, которые вы найдете на рынках — нет, Ocugen к ним не относится. Инвестирование в широкий спектр акций через ETF распределяет ваш риск, гарантируя, что ваша прибыль не будет зависеть от того, как работает один холдинг.Вот что делает инвестирование в ETF еще более надежным: до тех пор, пока их составляющие акции будут хорошо себя чувствовать в долгосрочной перспективе, стоимость вашего портфеля, вероятно, со временем будет расти.
Итог
Малкиэль упоминает в своей книге, что некоторые инвесторы любят строить «воздушные замки» и фантазировать о том, какой будет компания в будущем, и, конечно же, платят значительные премии на основе этих невероятно оптимистичных прогнозов. Но во многих случаях фантазии не совпадают с реальностью.
Сосредоточение внимания на акциях, которые уже приносят прибыль, с сильным бизнесом и четким путем к росту, дает вам отличное положение для получения прибыли в долгосрочной перспективе — до тех пор, пока вы сопротивляетесь желанию рисковать другими инвестициями с высоким риском. А если вам неудобно выбирать собственные акции, вы можете использовать ETF. Просто будьте осторожны со спекуляциями — ставки на большие деньги в краткосрочной перспективе могут быть невероятно опасными и дорогостоящими для вашего портфеля.
Эта статья представляет мнение автора, который может не согласиться с «официальной» позицией рекомендаций премиальной консультационной службы Motley Fool.Мы разношерстные! Ставка под сомнение по поводу инвестиционного тезиса — даже нашего собственного — помогает всем нам критически относиться к инвестированию и принимать решения, которые помогают нам стать умнее, счастливее и богаче.
Ценные бумаги денежного рынка и др.
Существует ряд категорий облигаций, которыми в основном торгуют профессиональные или опытные инвесторы, и которые отличаются от казначейских облигаций, муниципальных образований, корпораций, агентств и ценных бумаг с ипотечным покрытием. Они включают ценные бумаги денежного рынка, обеспеченные активами и привилегированные ценные бумаги, а также ценные бумаги с аукционными ставками и ценные бумаги, привязанные к событиям.
Ценные бумаги денежного рынка
Ценные бумаги денежного рынка часто считаются хорошим местом для инвестирования средств, которые необходимы в более короткий период времени — обычно один год или меньше. Инструменты денежного рынка включают банковские акцепты, депозитные сертификаты и коммерческие бумаги. Банковские акцепты обычно используются для финансирования международных транзакций с товарами и услугами, в то время как депозитные сертификаты (CD) представляют собой оборотные срочные вклады большого номинала, выпущенные коммерческими банками и сберегательными учреждениями.Коммерческие векселя имеют форму краткосрочных необеспеченных векселей, выпущенных как финансовыми, так и нефинансовыми корпорациями.
Некоторая комбинация этих продуктов составляет фонд денежного рынка. Все фонды денежного рынка должны иметь средневзвешенный по доллару срок погашения портфеля, который не может превышать 90 дней. Хотя ценные бумаги денежного рынка очень ликвидны (обычно вы можете получить свои деньги в течение нескольких дней, по сравнению с месяцами или годами с компакт-диском), процент, который вы зарабатываете на свои деньги, как правило, довольно низок и может не поспевать за инфляцией.
Ценные бумаги, обеспеченные активами
Ценные бумаги, обеспеченные активами, представляют собой сертификаты, которые представляют долю в пуле активов, таких как дебиторская задолженность по кредитным картам, автокредиты и аренда, ссуды под залог собственного капитала и даже будущие гонорары музыканта (например, облигации Боуи). Как только вы выйдете за рамки ценных бумаг, обеспеченных ипотекой, которые являются одним из видов ценных бумаг, обеспеченных активами, инвестирование и торговля на рынке, обеспеченном активами, почти полностью осуществляется более искушенными инвесторами; как и ценные бумаги, обеспеченные ипотекой, любые ценные бумаги, основанные на активах, могут быть сопряжены со значительными рисками.
Привилегированные ценные бумаги
Существует два распространенных типа привилегированных ценных бумаг: долевые привилегированные акции и долговые привилегированные акции.
Привилегированные обыкновенные акции во многом похожи на обыкновенные в том смысле, что они никогда не подлежат погашению, и по ним объявляются дивиденды, а не выплачиваются регулярные процентные выплаты.
По долговым привилегированным бумагам выплачиваются проценты, как по традиционным облигациям, и, поскольку они являются корпоративными долговыми обязательствами, они опережают долевые привилегированные ценные бумаги в иерархии выплат в случае дефолта компании.Однако многие предпочтительные инструменты являются гибридами — они содержат комбинацию характеристик долга и капитала, и не всегда ясно, к какому типу ценных бумаг они относятся.
В отличие от традиционных облигаций, привилегированные облигации обычно имеют номинальную стоимость 25 долларов вместо традиционной 1000 долларов. Они также, как правило, выплачивают проценты ежеквартально, а не раз в полгода, как это обычно бывает с большинством облигаций. Большинство привилегированных акций котируются так же, как и акции, при этом большинство из них торгуется на Нью-Йоркской фондовой бирже. Как и традиционные облигации, привилегированные облигации, как правило, имеют кредитные рейтинги, а повышение и понижение рейтинга часто играют важную роль в цене, которую привилегированные акции могут иметь на вторичном рынке.
Аукционная ставка ценных бумаг
Ценные бумаги с аукционными ставками (ARS) часто представляют собой долговые инструменты (корпоративные или муниципальные облигации) с долгосрочным сроком погашения, но их процентные ставки могут регулярно обновляться через голландские аукционы. В течение многих лет инвесторы покупали ARS в поисках денежных вложений, которые приносили более высокую доходность, чем паевые инвестиционные фонды денежного рынка или депозитные сертификаты. Эти ожидания изменились в начале 2008 года, когда турбулентность кредитного рынка привела к провалу многих аукционов ARS. Для получения дополнительной информации см. Предупреждение для инвесторов FINRA, Ценные бумаги с процентной ставкой аукциона: что происходит, когда аукционы не проходят.
Облигации, связанные с событием
Облигации с привязкой к событиям — также называемые облигациями с привязкой к страховке или «катастрофами» — это финансовые инструменты, которые позволяют инвесторам спекулировать на различных событиях, включая такие катастрофы, как ураганы, землетрясения и пандемии. Эти продукты не предлагаются напрямую индивидуальным инвесторам. Но различные фонды, включая паевые инвестиционные фонды и фонды закрытого типа, приобрели или имеют право покупать их от имени индивидуальных инвесторов. Хотя это и не является широко распространенным явлением, наличие в этих фондах связанных с событиями ценных бумаг — особенно фондов с высоким доходом — также не является чем-то необычным.Ценные бумаги с привязкой к событиям в настоящее время предлагают более высокие процентные ставки, чем корпоративные облигации с аналогичным рейтингом. Но если произойдет запускающее катастрофическое событие, держатели могут потерять большую часть или всю свою основную сумму и невыплаченные процентные платежи.
Для получения дополнительной информации см. Ценные бумаги, связанные со страхованием.
Аудиокнига недоступна | Audible.com
трещать:
Evvie Drake: более
,
Роман ,
К: Линда Холмс ,
Рассказал: Джулия Уилан, Линда Холмс ,
Продолжительность: 9 часов 6 минут
, Несокращенный
,
Общий ,
4.5 из 5 звезд , 5 319 5,319 оценок,
Представление ,
4.5 из 5 звезд , 4 756 4756 оценок,
История ,
4.5 из 5 звезд , 4 740 4740 оценок,
,
В сонном приморском городке в штате Мэн недавно овдовевшая Эвелет «Эвви» Дрейк редко покидает свой большой, мучительно пустой дом почти через год после гибели ее мужа в автокатастрофе.Все в городе, даже ее лучший друг Энди, думают, что горе держит ее взаперти, а Эвви не поправляет их. Тем временем в Нью-Йорке Дин Тенни, бывший питчер Высшей лиги и лучший друг детства Энди, борется с тем, что несчастные спортсмены, живущие в своих худших кошмарах, называют «ура»: он больше не может бросать прямо, и, что еще хуже, он не может понять почему.
3 из 5 звезд
Что-то заставляло меня слушать….
К Каролина Девушка на 10-12-19
Фондовый рынок может терять обороты. Пора продавать?
физкес | iStock | Getty Images
Возможно, у вашего плана 401 (k) были лучшие времена.
Волна рыночных рисков привела к падению акций на этой неделе, при этом индекс Dow Jones Industrial упал более чем на 800 пунктов в понедельник, или на 2,4%. В то же время S&P 500 также упал на 2,4%.
Но как бы неудобно ни было видеть падение ваших сбережений, вы, скорее всего, пожалеете о продаже.
«Боль — признак того, что вы хорошо инвестируете», — сказал Аллан Рот, основатель финансовой консалтинговой фирмы Wealth Logic в Колорадо-Спрингс, штат Колорадо.
Если вы не можете выдержать плохие дни, сказал он, вы потеряете и хорошие.
Больше из Personal Finance:
В США может появиться политика оплачиваемых отпусков по семейным обстоятельствам
Демократическая палата предлагает продлить расширенный налоговый кредит на детей до 2025 года
Число нуждающихся арендаторов не снижается
За последние 20 или около того лет S&P 500 давал среднегодовую доходность около 6%.
Если вы пропустили лучшие 20 дней на рынке за этот промежуток времени, потому что вы убедились, что должны продать, а затем реинвестировать позже, ваша доходность упадет до нуля.1%, согласно анализу Charles Schwab.
«Долгосрочным инвесторам мы рекомендуем придерживаться выбранного курса, если они могут», — сказал Роб Уильямс, вице-президент по финансовому планированию Charles Schwab.
На протяжении многих лет рынок дает больше, чем требует.
В период с 1900 по 2017 год средняя годовая доходность акций составляла около 11%, согласно расчетам Стива Ханке, профессора прикладной экономики Университета Джона Хопкинса в Балтиморе. С поправкой на инфляцию эта средняя годовая доходность все еще составляла 8%.
В результате финансовые консультанты предостерегают от внесения каких-либо значительных изменений в вашу инвестиционную стратегию в любой период спада.
Еще одна вещь, о которой следует помнить: сентябрь, как правило, является тяжелым временем для акций, в среднем падение составляет 0,4%.
Неудивительно, однако, что рынок имеет тенденцию к восстановлению по мере приближения к октябрю.
ПОДПИСАТЬСЯ: Money 101 — это 8-недельный курс обучения финансовой свободе, который еженедельно доставляется на ваш почтовый ящик.
ВЫПЛАТИТЬ: Сколько денег вам нужно сэкономить на зарплату, чтобы максимально увеличить свой IRA в 2021 году и достичь трех других больших новогодних решений через Grow with Acorns + CNBC.
Раскрытие информации: NBCUniversal и Comcast Ventures являются инвесторами в Acorns .
Как мне ежедневно зарабатывать деньги на фондовом рынке с небольшим капиталом?
Получите прибыль или уменьшите убыток. Дисциплина в трейдинге — это готовность преодолеть жадность и страх. Всегда фиксируйте прибыль или сокращайте убыток, как планировалось, если только вы не решили в качестве альтернативы удерживать позицию дольше, если торговый прогноз оказался неверным. Но любая незавершенная позиция связывает капитал, и ее следует избегать, когда общая сумма капитала ограничена.
Подсказка
Использование импульсной и противоположной стратегии — это практика «покупать дорого, продавать дороже» и «покупать дешево и продавать дорого». Выбор стратегии кажется вопросом предпочтений и стиля трейдеров, но также включает в себя терпимость к риску и время удержания. По мнению профессора Асват Дамодарана из Школы бизнеса Стерна при Нью-Йоркском университете, в то время как обратная торговля считается более длительным временем ожидания, импульсная торговля считается более рискованной.
Предупреждение
Немногие индивидуальные инвесторы имеют капитал, ресурсы и информацию, необходимые для успешной дневной торговли.Рынок и отдельные акции могут резко измениться, и прибыль, полученная за несколько дней торговли, может быть уничтожена за одну.
Каждая сделка с акциями имеет комиссию. Так что частая торговля может быстро сократить ваш капитал. Кроме того, прибыль будет облагаться краткосрочным налогом, если вы торгуете ежедневно. И сумма убытков, которые вы можете вычесть из своего налогооблагаемого дохода каждый год, ограничена.
Помните, что расчет по сделке с акциями занимает три рабочих дня. На денежном счете любые средства от продажи акций не будут доступны для использования для завершения другой сделки до того, как средства будут рассчитаны.Однако вы можете использовать невыплаченные средства для покупки новых акций, но не можете продать их до даты расчетов по последней сделке. Для ежедневной торговли может потребоваться дополнительный капитал.
Если вы зарегистрировались на маржинальном счете, для которого требуется минимальный депозит в размере 2000 долларов США в соответствии с маржинальными правилами FINRA (Регулирующий орган финансовой отрасли), вам разрешается проводить трехдневные сделки каждые пять рабочих дней. Дневная торговля не регулируется правилами расчета денежных средств, и вы можете использовать любую невыплаченную выручку от продажи для другой сделки.
Как профессиональные дневные трейдеры зарабатывают деньги на фондовом рынке
Как профессиональные дневные трейдеры действительно зарабатывают деньги на фондовом рынке — это вопрос, который я задаю довольно часто. Я даже недавно объявил о сессии вопросов и ответов на странице WanderingTrader в Facebook, и большинство вопросов касалось дейтрейдинга, а не путешествий.
Уолл-стрит и фондовый рынок создают ауру больших денег. Большинство людей смутно знакомы с фондовым рынком и понимают только то, что здесь замешаны большие деньги.
Некоторые из нас в последние годы даже начали не любить всех, кто связан с фондовым рынком, потому что у них есть все деньги, которые мы должны иметь. Если ты сможешь победить их, присоединяйся к ним, верно?
По мере того, как я продолжаю получать все больше и больше вопросов о дейтрейдинге, я планирую немного подробнее объяснить, что такое дейтрейдинг и как я учу людей зарабатывать на жизнь этим.
Что на самом деле делают дневные трейдеры….
Основы того, как профессиональные дневные трейдеры зарабатывают деньги на фондовом рынке
Финансовая система значительно сложнее, чем она была даже 10 или 20 лет назад.Основная предпосылка существования фондового рынка заключается в том, что компаниям нужны деньги для роста. После того, как компания доходит до определенного уровня, ей нужно больше денег для роста. Частная компания превращается в публичную, и именно тогда компания впервые появляется на фондовом рынке.
Фондовый рынок можно сравнить с eBay. EBay — это версия гаражной распродажи 21 века, у нас есть вещи, которые нам не нужны, но которые все еще имеют ценность, и мы хотим за них деньги.
Фондовый рынок — это, по сути, то же самое, но с компаниями, которым нужен капитал (деньги) для продолжения роста.В конце концов компания становится настолько большой, что они перестают давать ссуды своим друзьям, местным банкам и семье. Они выходят на биржу, чтобы получать денежные вливания, необходимые для продолжения роста и конкуренции в своей отрасли. Как только человек изначально инвестирует в компанию через фондовый рынок, мы становимся совладельцами компании.
Фондовые рынки работают с акциями. Если у Google 100 акций, и я покупаю одну акцию, значит, мне принадлежит 1% Google.
Это относительно, потому что на самом деле у некоторых компаний есть миллионы акций.
Каждая компания помещается в группу акций, называемых фондовыми индексами, во многом аналогично категориям на eBay. Если захотим приобрести фотоаппарат или ноутбук, заглянем в раздел электроники. Когда кто-то хочет купить новую кровать, мы заглядываем в раздел мебели. Категории на eBay немного отличаются от фондовых индексов, но для неподготовленного глаза мы можем смотреть на это одинаково. Например, композитный индекс NASDAQ в основном известен своими акциями технологических компаний. Индекс S&P 500 — это индекс 500 крупнейших публичных компаний США.
Итак, как только компания переходит из частной в публичную, мы начинаем инвестировать в нее. Оставшиеся акции имеют стоимость, и широкая публика решает, какая эта стоимость основана на фондовом рынке. С помощью всего, что имеет ценность, можно определить будущую стоимость. Это причина, по которой существует фондовый рынок, и основной способ, которым профессиональные дневные трейдеры действительно зарабатывают деньги на фондовом рынке.
Они покупают и продают акции исходя из их будущей стоимости.
Как выглядят наши дневные торговые графики
Фундаментальный и технический анализ
Для определения стоимости акций или компании трейдеры и инвесторы использовали две типичные модели: фундаментальный анализ и технический анализ.Важно отметить, что эти два типа анализа являются основными формами инвестирования / торговли на фондовом рынке.
Фундаментальный анализ предполагает понимание таких понятий, как здоровье компании через ее конкуренцию, выручку и прибыль, ее менеджмент и потенциал для будущего роста (вспомним Уоррена Баффета). Идея здесь состоит в том, чтобы понять, что компания находится в хорошем положении для роста и увеличения стоимости.
Когда компания увеличивает свою стоимость, она радует инвесторов и профессиональных трейдеров.
Трейдер или инвестор купил бы акции по более низкой цене, и, поскольку компания имеет более высокую стоимость (более дорогие акции), она приносит человеку деньги.
Технический анализ не включает ничего из вышеперечисленного. Технический анализ предполагает строгое рассмотрение графика с набором индикаторов и распознавание паттернов. Один случайный пример может быть, если определенная компания поднимается в определенное время года.
Если мы предположим, что Apple будет производить больше продаж во время курортного сезона, то мы сможем предположить, что цена ее акций будет расти в это время года.Профессиональный трейдер, изучающий акции Apple, может искать закономерности в изменении цены в течение определенной даты или времени года.
Технический анализ не включает анализ финансовых показателей или менеджмента компании. Это просто включает в себя просмотр диаграммы и принятие решений.
Пример двух моделей разворота, который является частью технического анализа
У профессиональных дневных трейдеров есть преимущества и недостатки с обоими типами анализа, но это также зависит от того, какой трейдер человек.
Если кто-то хочет инвестировать в компанию в долгосрочной перспективе, мы можем больше обратить внимание на фундаментальный анализ. Я предпочитаю строго технический анализ из-за неопределенного экономического времени, в котором мы находимся. Я просто предпочитаю, чтобы мои деньги не были на рынках, когда может произойти что-то неустойчивое или нестабильное.
Также нужно много работать, чтобы смотреть новости и связывать точки со всеми различными мнениями и источниками новостей в Интернете. Вместо этого я включаю свой компьютер и начинаю смотреть на график, делаю несколько минут перед рыночным анализом и начинаю торговать.
Большинство людей, которых мы называем внутридневными трейдерами, смотрят на рынок исключительно с помощью технического анализа. Обычно они делятся на три разных типа трейдеров; скальперы, внутридневные трейдеры и свинг-трейдеры. Все три типа профессиональных дневных трейдеров стремятся делать одно и то же, получать прибыль на основе разной стоимости. Единственная разница между этими тремя — это количество времени, в течение которого они занимают должности.
Скальперы
Профессиональных дневных трейдеров, которые зарабатывают деньги на фондовом рынке с высокой частотой и низкой прибылью, называют скальперами.Цель состоит в том, чтобы использовать небольшие несоответствия на рынке в дополнение к быстрым движениям (изменение стоимости за секунды или минуты).
Скальпер может находиться в позиции только пять, 10 секунд или, возможно, минуту. Скальпер также имеет тенденцию чаще совершать сделки, и, поскольку их прибыль обычно ниже за сделку. Более высокая частота позиций (вход и выход из сделок) необходима для получения более высокой прибыли.
Типы внутридневных трейдеров
Внутридневные трейдеры
Профессиональные дневные трейдеры, ежедневно зарабатывающие на фондовом рынке, считаются внутридневными трейдерами.Внутридневной трейдер никогда не держит позицию на ночь, отсюда и термин «внутридневной». Внутридневные трейдеры обычно занимают позиции от нескольких минут до нескольких часов. Внутридневные трейдеры, как правило, не так часто работают, как скальперы, но чаще торгуют должным образом, чем свинг-трейдеры.
Я бы считал себя внутридневным трейдером, поскольку обычно торгую на TheDayTradingAcademy.com час или два в день. Большинство наших трейдеров зарабатывают деньги в течение часа или двух в день. Наши живые занятия обычно длится несколько часов, так как лучшая активность на рынках происходит в первые несколько часов.
Свинг-трейдеры
Профессиональные дневные трейдеры, которые зарабатывают на свинг-трейдинге, занимают гораздо более длительный период времени. Свинг-трейдер использует фундаментальный или технический анализ, но остается в сделках в течение нескольких дней или даже недель. Чтобы сравнить различия между скальперским и внутридневным трейдером, свинг-трейдер может находиться в позиции в течение нескольких дней или недель, тогда как внутридневной трейдер никогда не удерживает позицию в течение ночи.
Этот термин трейдера на колебаниях подразумевает, что кто-то играет на колебаниях фондового рынка, а не на более быстрых движениях.
Есть также гораздо более долгосрочные дневные трейдеры, называемые позиционными трейдерами, которые проводят сделки в течение нескольких недель или даже месяцев. Мы не будем выделять таких трейдеров в сегодняшнем посте.
Заключение
Вся основа профессионального дневного трейдера, зарабатывающего деньги на фондовом рынке, заключается в точном измерении стоимости акций. Акция компании — это, по сути, цена, по которой, по мнению широкой публики, она стоит.
С тех пор, как финансовая система изменилась, она стала более сложной, и появилось больше инвестиционных инструментов, чем просто акции, в которые можно инвестировать.Это могут быть акции, фьючерсы, опционы и даже форекс (колебания валют). Основная предпосылка зарабатывания денег на фондовом рынке проста: оценить стоимость чего-либо и получить прибыль, когда ваша оценка верна. (Посетите YouTube Академию дневной торговли, чтобы увидеть, как мы торгуем на самом деле)
Одна из самых важных вещей, которую нужно понять, — это то, что дневной трейдер может зарабатывать деньги, когда рынок идет вверх или вниз. Если мы оцениваем стоимость чего-либо, мы также можем оценить, что стоимость снижается, и получить на этом прибыль.
Дневные трейдеры действительно могут зарабатывать больше денег, когда рынок падает, когда экономика находится в рецессии или когда есть кризис. Одна из причин, по которой я люблю учить людей зарабатывать на жизнь дневной торговлей, заключается в том, что мы на самом деле зарабатываем больше денег на экономическом спаде и кризисе, чем когда дела идут хорошо. Я все еще надеюсь на лучшее для вас!
Вот и все! Немного новичков о том, как зарабатывать на жизнь дневной торговлей и путешествовать по миру.
Как заработать на биржевой торговле
В Кении и за рубежом на фондовом рынке появились миллионеры.
Именно здесь Уоррен Баффет, один из самых богатых людей в мире, заработал большую часть своего состояния в 8 триллионов шиллингов.
Все больше кенийцев, в том числе «мелких инвесторов», имеющих всего 20 000 шиллингов, теперь торгуют на фондовом рынке в надежде добиться больших успехов.
Однако здесь есть свои хитрости. К ним относятся терпение, правильный опыт, правильное время и даже удача.
Но с чего начать или зачем инвестировать в Найробийскую фондовую биржу (NSE) — один из самых простых способов владеть компанией или сетью компаний в Кении?
Сотрудник делает заметки перед экраном электронной информации об акциях внутри Nairobi Securities Exchange Ltd. (NSE) в Найроби, Кения, во вторник, 8 декабря 2015 г.
Как начать торговать акциями
Первым шагом является открытие счета в центральной депозитарной системе (CDS), который позволит покупать и продавать акции и другие ценные бумаги.Также важно помнить, что вы не специалист. Здесь на помощь приходят биржевые маклеры. Они помогут вам создать учетную запись.
Хороший брокер посоветует вам, какие акции доступны, как работают компании и в какой момент вам следует покупать или продавать.
После того, как вы внесете на них свои средства, они выполнят торговлю за вас, и ваши доходы будут зачислены на ваш счет.
Каким вы будете инвестором?
Вы можете выбрать среднесрочный или долгосрочный инвестор.Вы также можете быть обоими.
Уоррен Баффет, крупнейший инвестор в мире, использует долгосрочную стратегию, требующую терпения. Он определяет акции с низкой стоимостью, обладающие потенциалом роста.
Как долгосрочный инвестор, вы получаете годовые дивиденды. Минимальное количество акций, которые вы можете купить, — 100. Нет ограничений на количество компаний, в которых вы можете владеть акциями.
Здесь главное — терпение, и важно не расстраиваться.
Существуют также внешние факторы, которые могут заставить фондовый рынок предлагать хорошую прибыль.
Они включают экономический спад, например, вызванный пандемией коронавируса.
Компании работают хорошо, когда экономика находится в хорошем состоянии.
Быть среднесрочным инвестором может означать, что вы подходите к фондовому рынку с торговой целью.
Курсы акций обычно повышаются и понижаются под действием сил спроса и предложения.
Вот почему вам нужен эксперт, который подскажет, когда покупать или разгрузить.
Какие счетчики на NSE самые лучшие?
Возможно, вы можете начать с обзора индекса акций NSE 20, который включает 20 самых эффективных счетчиков.
В какой-то момент в этом году около пяти акций указанной выше категории владели более 75% всего инвесторского капитала на бирже.
Это были Safaricom, Equity Bank, East African Breweries Limited, Kenya Commercial Bank и Co-operative Bank, на долю которых приходилось 2,85 трлн шиллингов.
Нетрудно понять, почему инвесторы сосредоточились на этих пяти компаниях вместо того, чтобы распределять свои риски по 65 счетчикам, составляющим NSE.
Следите за лучшими инвесторами
На каждом фондовом рынке всегда есть один проницательный инвестор.Кения не исключение.
Есть несколько избранных, которые настолько хороши в этом, что очень важно оценить их поведение на рынке.
Отчет Knight Frank о благосостоянии за 2019 год показал, что сверхбогатые Кении вкладывают 25 процентов своих денег в публичные компании, акции которых котируются на бирже.
По оценкам, в 2019 году на фондовом рынке было отчеканено более 9000 долларовых миллионеров.
Похоже, что большая часть их акций принадлежит компаниям, занимающимся финансовыми услугами, сельским хозяйством, технологиями, энергетикой и производством.
Знай свою компанию
При покупке акций они автоматически становятся собственниками. Они участвуют в прибылях и убытках компании.
Поэтому важно следить за развитием компании.
Это означает изучение финансовой отчетности, посещение ежегодных общих собраний, задание вопросов и привлечение к ответственности руководителей компании.
Это не значит, что вы избегаете «амбициозных» компаний, которые встряхивают рынок инновационным продуктом.
No related posts.