Формула инвестиций: УК «Арсагера» Как рассчитать доходность? Метод Арсагеры

alexxlab

Содержание

«Правило 72» в инвестировании. Простая формула удвоения капитала :: Новости :: РБК Инвестиции

Инструмент, основанный на принципе сложного процента, поможет узнать, сколько времени потребуется на то, чтобы инвестиция выросла в два раза. Вы удивитесь, но на самом деле — не так много, как кажется

Фото: Shutterstock

Каждый мечтает удвоить или даже утроить свой капитал. Для этого люди приходят на фондовый рынок  , покупают акции, облигации  и другие активы. Но прежде надо поставить цель и посчитать, через сколько она будет достигнута. Для этого и было выработано «правило 72», которое позволяет

приблизительно рассчитать, через сколько лет удвоится капитал при заданной ставке.

Перед тем как мы перейдем к сути правила, разберемся, что такое сложный процент. Сложный процент — это начисление процентов и на основную сумму, и на проценты за предыдущий период. Предположим, вы положили на вклад ₽100 тыс. под 10%. За первый год вы получите ₽10 тыс. На второй год проценты будут начисляться уже на ₽110 тыс. — доход получится уже ₽11 тыс., на третий — ₽12,1 тыс. (121 000*10%) и так далее. Итого за три года доход получится ₽33,1 тыс. В случае с простыми процентами доход будет равен лишь ₽30 тыс.

Рассмотрим другой пример, где вы вложили ₽100 тыс. в акцию со стабильной полугодовой дивидендной доходностью 10%. Если вы будете реинвестировать полученные дивиденды  , то почувствуете магию сложного процента. Уже через три с половиной года вы почти удвоите свой капитал, а через десять лет увеличите его в 6,7 раза. Для сравнения — без реинвестирования капитал за десять лет лишь утроится. В этом и заключается сила сложного процента.

На рынке дивидендов межсезонье. Но в России есть пара звездных акций

«Правило 72» — что оно значит и как его применять в инвестициях?

Этот математический принцип позволяет быстро посчитать приблизительное количество лет, которое потребуется для удвоения капитала при инвестировании под фиксированную ставку сложных процентов. Для этого нужно найти отношение 72 к процентной ставке. К примеру, вы удвоите свой капитал за четыре года, если вложите средства под 18% годовых (72 / 18 = 4).

Обратите внимание, что делить нужно именно на 18, а не на 0,18.

Первое упоминание о «правиле 72» приписывают Луке Пачоли, известному итальянскому математику. Он описал эту закономерность в своей книге 1494 года «Сумма арифметики, геометрии, пропорции и пропорциональности», не указав, как именно было выведено число 72.

На самом деле такое соотношение, которое показывает необходимое количество лет для удвоения капитала при фиксированной ставке, можно легко вывести из формулы сложных процентов. Однако если рассчитывать, то получится не 72, а 69,3. Но математики стали использовать 72, так как оно близко по значению к 69,3, а главное — имеет больше делителей (2, 3, 4, 6, 12 и так далее), что дает простоту в расчетах.

Стратегия «60/40» разочаровала фонды. Из-за низкой доходности облигаций

Это правило хорошо работает с процентными ставками в диапазоне от 6% до 10%. Однако при увеличении ставки погрешность увеличивается. Экономисты советуют прибавлять единицу к 72 при каждом отклонении на три процентных пункта от 8% (середина идеального диапазона «правила 72»). К примеру, если рассчитываете правило для 11%, то в числитель следует ставить 73, если 14%, то 74, и по аналогии.

Также это правило работает, если вы хотите посчитать, под сколько процентов надо инвестировать средства, чтобы удвоить капитал через n лет. Например, если вы хотите удвоить капитал через шесть лет, то вам нужно проинвестировать деньги под 12% годовых (72 / 6 = 12). Формула остается прежней, но теперь в знаменателе будет количество лет.

Помимо «правила 72», есть еще и «правило 115» — оно предназначено для определения приблизительного количества лет для того, чтобы утроить свой капитал. Если же высчитывать количество лет для увеличения вложенной суммы в четыре раза, то используется «правило 144». Суть одна и та же, но в числителе необходимо брать 115 или 144 соответственно. Важное примечание: все правила работают исключительно при начислении сложных процентов.

Следует помнить, что все расчеты приблизительны и для точности все же необходимо воспользоваться формулой. Но описанное правило позволит легко прикинуть нужное количество лет.

Естественно, что на фондовом рынке нет никаких гарантий доходности, тем более стабильной (кроме облигаций). Но если использовать среднюю доходность какого-либо индекса за определенный период, то можно оценить будущую выгоду.

Например, среднегодовая доходность с 1993 года ETF  -фонда SPDR S&P 500 Trust (

тикер  SPY), который наиболее точно повторяет динамику индекса S&P 500, составляет 10,48%. Тогда мы можем посчитать, за сколько лет удвоится наш капитал при инвестировании в этот ETF-фонд. При делении 72 на 10,48 получим, что нам понадобится около семи лет для удвоения капитала при инвестировании в S&P 500.

«Всегда покупайте S&P 500». Главный совет от топ-инвесторов США

Анализ событий, «распаковка» компаний, портфели топ-фондов — в нашем YouTube-канале

Биржевой фонд, вкладывающий средства участников в акции по определенному принципу: например, в индекс, отрасль или регион. Помимо акций в состав фонда могут входить и другие инструменты: бонды, товары и пр. Краткое обозначение акций компании, валюты или товара на бирже. Чаще всего состоит из букв, использованных в названии компании. Реже — из цифр (на азиатских биржах). В тикерах облигаций указаны базовые характеристики ценной бумаги — обычно цифрами. Тикеры валют состоят из трех букв. Первые две обозначают страну, а третья — первая буква в названии валюты (например, RUR — это российский рубль, а USD — доллар США). Долговая ценная бумага, владелец которой имеет право получить от выпустившего облигацию лица, ее номинальную стоимость в оговоренный срок. Помимо этого облигация предполагает право владельца получать процент от ее номинальной стоимости либо иные имущественные права. Облигации являются эквивалентом займа и по своему принципу схожи с процессом кредитования. Выпускать облигации могут как государства, так и частные компании. Дивиденды — это часть прибыли или свободного денежного потока (FCF), которую компания выплачивает акционерам. Сумма выплат зависит от дивидендной политики. Там же прописана их периодичность — раз в год, каждое полугодие или квартал. Есть компании, которые не платят дивиденды, а направляют прибыль на развитие бизнеса или просто не имеют возможности из-за слабых результатов. Акции дивидендных компаний чаще всего интересны инвесторам, которые хотят добиться финансовой независимости или обеспечить себе достойный уровень жизни на пенсии. При помощи дивидендов они создают себе источник пассивного дохода. Подробнее Фондовый рынок — это место, где происходит торговля акциями, облигациями, валютами и прочими активами. Понятие рынка затрагивает не только функцию передачи ценных бумаг, но и другие операции с ними, такие, как выпуск и налогообложение. Кроме того, он позволяет устанавливать справедливое ценообразование. Подробнее

Автор

Геворг Шахназарян

полезные функции и инструкция по использованию

Как рассчитывается доходность портфеля в профиле?

Доходность на главной странице профиля в Пульсе и в каталоге отражает доходность за последний год. Например, если сегодня 12 августа, то показана доходность с 12 августа прошлого года и до настоящего момента. Доходность выражается в процентах годовых и показывает, сколько зарабатывает инвестор на каждый вложенный рубль за одинаковый период времени.

Нажмите на блок «Доходность», чтобы посмотреть детализацию в процентах по месяцам и годам. Здесь показана доходность за периоды — конкретный месяц или календарный год, для завершенных периодов она статична.

Ваша доходность видна всем пользователям — в вашем профиле, в каталоге инвесторов и в списках рекомендаций. Вы можете скрыть ее, только закрыв свой профиль в Пульсе.

Доходность в Пульсе отличается от доходности на главной странице в приложении Тинькофф Инвестиций, потому что учитывает весь портфель инвестора — то есть если у него ИИС и несколько брокерских счетов в Тинькофф, то все изменения по ним будут считаться в сумме.

Формула расчета доходности в Пульсе выглядит так:

(КП + В − НП − П) / (НП + П) × 100 = Доходность за день в процентах.

Где:

КП — стоимость портфеля на конец дня

НП — стоимость портфеля на начало дня

В — выводы за период

П — пополнения за период

Важно: Итоговая доходность считается, как сумма дневных доходностей за определенный период: например, за месяц и год.

Если стоимость портфеля на начало для с учетом пополнений составляет менее 10 000 Р, делитель (НП + П) принимает значение 10 000 Р. Условие взято из формул конкурса лучшего частного инвестора (ЛЧИ) и помогает верно рассчитать доходность для небольших портфелей: например, если в портфель с нулевым значением поступили дивиденды.

Для примера попробуем рассчитать доходность пользователя за два отдельных дня — 20 и 21 декабря 2021 года:

ПериодВеличина портфеля на начало периодаВеличина портфеля на конец периодаПополненияВыводы
20 декабря10 000 ₽10 300 ₽200 ₽0
21 декабря10 300 ₽10 300 ₽03000 ₽

Величина портфеля на начало периода

10 000 ₽

Величина портфеля на конец периода

10 300 ₽

Пополнения

200 ₽

Величина портфеля на начало периода

10 300 ₽

Величина портфеля на конец периода

10 300 ₽

Расчеты будут выглядеть так:

Доходность за 20 декабря

(10 300 + 0 − 10 000 − 200) / (10 000 + 200) × 100 = 0,01%

Доходность за 21 декабря

(10300 + 3000 − 10 300 − 0) / 10 300 × 100% = 29,12%

Суммарная доходность за 20 и 21 декабря

0,01% + 29,12% = 29,13%

Функция БС

БС — одна из финансовых функций, возвращающая будущую стоимость инвестиции на основе постоянной процентной ставки. В функции БС можно использовать как периодические постоянные платежи, так и единый общий платеж.

Воспользуйтесь средством Excel Formula Coach для расчета будущей стоимости серии платежей. При этом вы узнаете, как использовать функцию БС в формуле.

Excel Formula Coach также можно использовать для расчета будущей стоимости единого общего платежа.

Синтаксис

БС(ставка;кпер;плт;[пс];[тип])

Дополнительные сведения об аргументах функции БС и других функциях, связанных с аннуитетами, см. в описании функции ПС.

Аргументы функции БС описаны ниже.

  • Ставка    — обязательный аргумент. Процентная ставка за период.

  • Кпер    — обязательный аргумент. Общее количество периодов платежей по аннуитету.

  • Плт    — обязательный аргумент. Выплата, производимая в каждый период; это значение не может меняться в течение всего периода выплат. Обычно аргумент «плт» состоит из основного платежа и платежа по процентам, но не включает других налогов и сборов. Если он опущен, аргумент «пс» является обязательным.

  • Пс    — необязательный аргумент. Приведенная к текущему моменту стоимость, т. е. общая сумма, которая на текущий момент равноценна ряду будущих платежей. Если аргумент «пс» опущен, предполагается значение 0. В этом случае аргумент «плт» является обязательным.

  • Тип    Необязательный. Число 0 или 1, обозначающее срок выплаты. Если аргумент «тип» опущен, предполагается значение 0.

Тип

Выплата

0

В конце периода

1

В начале периода

Замечания

  • Убедитесь, что единицы измерения аргументов «ставка» и «кпер» используются согласованно. При ежемесячных выплатах по четырехгодичному займу из расчета 12 процентов годовых используйте значение 12%/12 в качестве аргумента «ставка» и 4*12 — в качестве аргумента «кпер». При ежегодных платежах по тому же займу используйте значение 12% в качестве аргумента «ставка» и 4 — в качестве аргумента «кпер».

  • Все аргументы, которым соответствуют выплачиваемые денежные средства (например, сберегательные вклады), представляются отрицательными числами, а получаемые (например, дивиденды) — положительными.

Примеры

Скопируйте образец данных из следующей таблицы и вставьте их в ячейку A1 нового листа Excel. Чтобы отобразить результаты формул, выделите их и нажмите клавишу F2, а затем — клавишу ВВОД. При необходимости измените ширину столбцов, чтобы видеть все данные.

Данные

Описание

0,06

Годовая процентная ставка

10

Количество платежей

-200

Объем платежей

-500

Стоимость на текущий момент

1

Платежи осуществляются в начале периода (0 означает, что платежи осуществляются в конце периода)

Формула

Описание

Результат

=БС(A2/12; A3; A4; A5; A6)

Будущая стоимость инвестиций при условиях, указанных в ячейках A2:A5.

2 581,40 ₽

Пример 2

Данные

Описание

0,12

Годовая процентная ставка

12

Количество платежей

-1000

Объем платежей

Формула

Описание

Результат

=БС(A2/12; A3; A4)

Будущая стоимость инвестиций при условиях, указанных в ячейках A2:A4.

12 682,50 ₽

Пример 3

Данные

Описание

0,11

Годовая процентная ставка

35

Количество платежей

-2000

Объем платежей

1

Платежи осуществляются в начале года (0 означает конец года)

Формула

Описание

Результат

=БС(A2/12; A3; A4;; A5)

Будущая стоимость инвестиций с условиями, указанными в ячейках A2:A4.

82 846,25 ₽

Пример 4

Данные

Описание

0,06

Годовая процентная ставка

12

Количество платежей

-100

Объем платежей

-1000

Стоимость на текущий момент

1

Платежи осуществляются в начале года (0 означает конец года)

Формула

Описание

Результат

=БС(A2/12; A3; A4; A5; A6)

Будущая стоимость инвестиций при условиях, указанных в ячейках A2:A5.

2 301,40 ₽

Формула для анализа текущей стоимости инвестиций по ЧПС в Excel

Функция ПС (Приведенная Стоимость) используется для вычисления текущей стоимости денге в Excel, но при условии, что все платежи (выплаты по инвестиционным дивидендам или оплата погашения по кредиту) будут равными суммами. На практике же часто случается, что суммы регулярных выплат бывают разными. Для решения данной задачи программа Excel предлагает функцию ЧПС (Чистая Приведенная Стоимость), которая позволяет вычислить чистую текущую стоимость инвестиций при разных суммах регулярных платежей.

Пример анализа инвестиционного плана с функцией ЧПС в Excel

Допустим, молодое предприятие ищет инвестора, который проинвестирует его на сумму 300 000$. По договору предприятие обязуется на протяжении семи лет ежегодно выплачивать инвестору дивиденды. Оценка планируемой прибыльности предприятия за каждый год при данном объеме инвестиций на старте изображена в графике ниже на рисунке. Планируемая доходность данного инвестиционного проекта для инвестора составляет 8% годовых.

Чтобы проанализировать рациональность привлечения инвестиций под 8% годовых в данное предприятие используется функция ЧПС, которая вычисляет чистую текущую стоимость вложенных финансовых средств.

Функция ЧПС дисконтирует с определенной процентной ставкой каждую дивидендную выплату по отдельности подобно, как и функция ПС, но немного по-другому. В Функции ЧПС используется диапазон значений всех платежей будущих доходов, а не одна сумма платежа. Существенным отличием также является тот факт, что функция ЧПС не имеет аргумента «Количество периодов (Кпер)», так как количество указанных значений в диапазоне и определяет количество будущих платежей:

Хоть платежи могут иметь разные суммы, все же они должны выплачивается регулярно (в данном примере – ежегодно). Кроме того, также, как и в других финансовых функциях Excel вычисляющих стоимость денег во времени, процентная ставка должна соответствовать согласно периодами платежей (процентов годовых, ежемесячных или ежедневных). В данном примере принята процентная ставка 8% годовых, а регулярность платежей так же ежегодно – значит входящие данные согласованы между собой. Если бы дивиденды выплачивались ежеквартально, тогда необходимо было-бы использовать ежеквартальную процентную ставку (8%/4 – восемь процентов годовых разделить на 4 квартала, в результате получим 2% ежеквартальных).

Функция ЧПС возвращает для указанных доходов сумму 826 691,60$ уже с вычетом дивидендов, но без вычета начальных инвестиций, которые следует вернуть инвестору на его точке выхода по окончанию 7-ми летнего периода. Поэтому следует вычесть от полученной сумы 300 000$ (то есть 826 691,60-B2). Так как полученная сумма 632 840,57$ в результате вычислений является больше суммы инвестиций 300 000$ — значит инвестору стоит инвестировать с целью получить итоговую прибыль в размере 332 840,57$ заработав ее за 7 лет. Для собственников фирмы сделка также является прибыльной – за 7 лет они заработали 526 691,61$ при всех вычетных расходах на оплату дивидендов и после возврата основой суммы инвестиций инвестору. Все как в современном бизнесе – в выигрыше должны оставаться обе стороны.

В предыдущем примере инвестору необходимо было в самом начале сделать большую инвестицию, чтобы в будущем получить прибыль. Функцию ЧПС можно также использовать и в других ситуациях. Например, инвестор должен делать инвестиционные взносы, разбитые на меньшие суммы вначале инвестирования, а под конец получать доходы от вложенных средств.



Анализ текущей стоимости денег при разных суммах взносов и выплат

Допустим, что вместо разового инвестиционного взноса 300 000$ можно вложить только 150 000$ в первом году, 100 000$ – во втором и 50 000$ – в третьем году. Суммы, которые будут инвестированы уменьшаются в меру развития предприятия так как с каждым годом оно может позволить себе использовать большую сумму рефинансирования своих собственных средств. На четвертый год не обязательно уже инвестировать, так как ожидается что предприятие буде уже на столько прибыльным, что будет иметь возможность начинать выплачивать дивиденды.

Ниже на рисунке изображен график инвестиционных взносов на протяжении 3-х лет и выплаты дивидендов на протяжении остальных 4-х лет. Используется та же функция ЧПС, что и в предыдущем примере изменены только входящие значения и нет вычитания в формуле, так как в аргументах функции уже используются отрицательные числа:

В первом примере инвестированная сумма не использовалась в вычислениях функции ЧПС. Просто итоговый результат вычисления сравнивался с объемом необходимых инвестиционных средств. В данном примере инвестированная сумма, разбитая на части и все они выражены отрицательными числами (расход), а суммы прибыли фирмы выражены положительными числами (приход).

В данном примере уже не сравнивается результат вычислений с объемом инвестиций, а сразу получаем итоговый результат через функцию ЧПС, поэтому нет смысла делать вычитание. Если в итоговом результате вычислений получаем число больше чем >0 – это значит, что серия прибыли фирмы, приносит больше чем >8% годовых. Если же в результате было число меньше чем <0 – тогда доходность фирмы составляла меньше <8% годовых (чего не хватило бы даже чтобы рассчитаться с инвесторами). Как видно на рисунке данный инвестиционный план имеет положительный результат с точки зрения привлекательности для инвесторов, но значительно менее привлекательный для собственников фирмы.

Регистрация нового пользователя

Регистрация
Логин (мин. 3 символа) :*
Пароль :*
Подтверждение пароля :*
Адрес e-mail :*
Имя :
Фамилия :
Cтатус пользователя: нетЮридическое лицоФизическое лицоИндивидуальный предприниматель
Защита от автоматической регистрации
Введите слово на картинке:*
Нажимая кнопку «Регистрация», я подтверждаю свою дееспособность,
даю согласие на обработку моих персональных данных в соответствии с Условиями

Пароль должен быть не менее 6 символов длиной.

*Поля, обязательные для заполнения.

Формула доходности инвестиций на готовом примере с подробным описанием

По формуле доходности инвестиций выводится одним из основных показателей финансовой активности коммерческих предприятий. Для получения точных расчетов потребуются показатели доходности продолжительностью не менее чем за год. Этот показатель иногда ошибочно считают синонимом рентабельности. Каждая отдельно взятая коммерческая организация иногда формулирует в своей документации «доходность инвестиций» по-разному: «рентабельность капитала», «рентабельность прибыльности активов», «рентабельность реализованной продукции». Однако, ставить знак равенства между данными экономическими терминами категорически нельзя. Доходность в инвестициях – это только составная часть рентабельности. Доходность измеряется и выводится из формулы в процентах. Расчет формулы доходности инвестиций достаточно прост: делимый доход на показатель объема инвестиций умножают на 100. Далее нам нужно разобраться, что же являет собой каждая из величин, которая задействована в этой формуле. В основе доходов лежит индекс доходности за определенный период. В формуле годовой доход является первым показателем. Годовой доход – это суммарное количество доходов предприятия за каждый месяц года. Эту величину получают путем сложения ежемесячных доходов предприятия. Показатель общего объема реального инвестирования для формулы – это будет число полученное таким же аналогичным способом, что и годовой доход. Путем суммирования ежемесячных показателей в одну сумму годовых. В конце статьи для наглядности разберем формулу на готовом примере простого инвестиционного проекта.

Анализ информации об инвестициях выводит справедливую доходность из формулы

Инвестиции как денежные средства, которые задействованы коммерческим предприятием на протяжении годового периода включают в себя оборотные и долгосрочные активы. Отличительной чертой этих активов является отсутствие определенных обязательств, связанных с ними. В эту группу включают кредитные выплаты. Перед тем как вывести по формуле доходность предприятия, крайне важно учесть все элементы денежных потоков, которые проходят через предприятие на протяжении года. Все эти элементы включают в себя:

  • приток и отток денежных активов;
  • объем инвестиций;
  • чистые денежные поступления;
  • дисконтированные инвестиционные средства.

Конечно же, для правильных значений величин необходимо:

  • вычесть все налоги;
  • кредитные выплаты;
  • расходы на зарплату и другие регулярные выплаты.

Если детально разобраться в значении формулы доходности инвестиций, то следует акцентировать внимание на том, что в приведенной выше формулой не было учета фактора риска. Риск – это вероятность бесприбыльности и даже полного банкротства при некачественном управлении инвестициями. Оценка и планирование рисков — это огромное пахотное поле для работы аналитики и маркетинга.

Применять формулу в инвестиционном планировании следует при минимальных рисках

Формула расчета доходности по инвестициям работает только для тех случаев, когда риск минимален или хотя бы относительно не высок. Зачем инвестировать что-либо, если большая вероятность отдачи и заработка не будет. А возможность снизить риски на должный уровень требует существенных расходов. Также следует понять, что доход – это конкретная величина, а доходность – относительная и выражается в процентах. Значит и формула делает относительные расчеты. Поэтому, не обязательно брать за единицу времени год. Просто нужно помнить, что какой бы период вы не взяли за основу, все величины в формуле должны быть взяты только за этот период. И чем длиннее период, тем точнее прогнозы. Иначе, объективности и точности не будет. Интересно, что по этой формуле может работать даже не посвященный в коммерческие тонкости начинающий инвестор. Ведь каждому из нас иногда приходится начинать что-то новое. Просто не каждый перед началом нового дела прибегает к расчетам. Простейшие задачи на определение выручки от инвестиции на готовом примере:

Молодой начинающий инвестор делает свой первый шаг. Выкупает складское помещение за 10 000$ и сдает его в аренду за 200$ в месяц. С какой доходностью работают вложенные средства? 200$ X 12мес. / 10 000$ X 100 = 24% годовых составляет доходность вложений. Точность формулы очень легко проверить расчетом срока окупаемости проекта: 100% / 24% = 4.17 года, прямо пропорционально 10 000$ / (200$ X 12мес.)= 4.17 года. Как мы видим все цифры сошлись.

Формула успеха – это слегка завышена самооценка и слегка занижены цели для достижений. При своевременном новом достижении вы обретаете веру в себя и становитесь успешным человеком.

ЕМИСС

Единая межведомственная информационно-статистическая система (ЕМИСС) разрабатывалась в рамках реализации федеральной целевой программы «Развитие государственной статистики России в 2007-2011 годах».

Целью создания Системы является обеспечение доступа с использованием сети Интернет государственных органов, органов местного самоуправления, юридических и физических лиц к официальной статистической информации, включая метаданные, формируемой в соответствии с федеральным планом статистических работ.

ЕМИСС представляет собой государственный информационный ресурс, объединяющий официальные государственные информационные статистические ресурсы, формируемые субъектами официального статистического учета в рамках реализации федерального плана статистических работ.

Доступ к официальной статистической информации, включенной в состав статистических ресурсов, входящих в межведомственную систему, осуществляется на безвозмездной и недискриминационной основе.

Система введена в эксплуатацию совместным приказом Минкомсвязи России и Росстата от 16 ноября 2011 года
№318/461.

Координатором ЕМИСС является Федеральная служба государственной статистики.

Оператором ЕМИСС является Министерство связи и массовых коммуникаций РФ».

Контактная информация

В случае возникновения проблем при работе с системой пишите нам:
[email protected]
или звоните:

Страница не найдена

  • Образование

    • Общий

      • Словарь
      • экономика
      • Корпоративные финансы
      • Рот ИРА
      • Акции
      • Паевые инвестиционные фонды
      • ETF
      • 401 (к)

    • Инвестирование/Трейдинг

      • Основы инвестирования
      • Фундаментальный анализ
      • Управление портфелем
      • Основы трейдинга
      • Технический анализ
      • Управление рисками
  • Рынки

    • Новости

      • Новости компании
      • Новости рынков
      • Торговые новости
      • Политические новости
      • Тенденции

    • Популярные акции

      • Яблоко (AAPL)
      • Тесла (ТСЛА)
      • Амазонка (АМЗН)
      • АМД (АМД)
      • Фейсбук (ФБ)
      • Нетфликс (NFLX)
  • Симулятор
  • Твои деньги

    • Личные финансы

      • Управление капиталом
      • Бюджетирование/экономия
      • Банковское дело
      • Кредитные карты
      • Домовладение
      • Пенсионное планирование
      • Налоги
      • Страхование

    • Обзоры и рейтинги

      • Лучшие онлайн-брокеры
      • Лучшие сберегательные счета
      • Лучшие гарантии на дом
      • Лучшие кредитные карты
      • Лучшие личные кредиты
      • Лучшие студенческие кредиты
      • Лучшее страхование жизни
      • Лучшее автострахование
  • Советники

    • Ваша практика

      • Практика управления
      • Непрерывное образование
      • Карьера финансового консультанта
      • Инвестопедия 100

    • Управление капиталом

      • Портфолио Строительство
      • Финансовое планирование
  • Академия

    • Популярные курсы

      • Инвестирование для начинающих
      • Стать дневным трейдером
      • Трейдинг для начинающих
      • Технический анализ

    • Курсы по теме

      • Все курсы
      • Курсы трейдинга
      • Курсы инвестирования
      • Финансовые профессиональные курсы

Представлять на рассмотрение

Извините, страница, которую вы ищете, недоступна.Вы можете найти то, что ищете, используя наше меню или параметры поиска.

дома
  • О нас
  • Условия эксплуатации
  • Словарь
  • Редакционная политика
  • Рекламировать
  • Новости
  • Политика конфиденциальности
  • Связаться с нами
  • Карьера
  • Уведомление о конфиденциальности штата Калифорния
  • #
  • А
  • Б
  • С
  • Д
  • Е
  • Ф
  • грамм
  • ЧАС
  • я
  • Дж
  • К
  • л
  • М
  • Н
  • О
  • п
  • Вопрос
  • р
  • С
  • Т
  • U
  • В
  • Вт
  • Икс
  • Д
  • Z
Investopedia является частью издательской семьи Dotdash Meredith.

Страница не найдена

  • Образование

    • Общий

      • Словарь
      • экономика
      • Корпоративные финансы
      • Рот ИРА
      • Акции
      • Паевые инвестиционные фонды
      • ETF
      • 401 (к)

    • Инвестирование/Трейдинг

      • Основы инвестирования
      • Фундаментальный анализ
      • Управление портфелем
      • Основы трейдинга
      • Технический анализ
      • Управление рисками
  • Рынки

    • Новости

      • Новости компании
      • Новости рынков
      • Торговые новости
      • Политические новости
      • Тенденции

    • Популярные акции

      • Яблоко (AAPL)
      • Тесла (ТСЛА)
      • Амазонка (АМЗН)
      • АМД (АМД)
      • Фейсбук (ФБ)
      • Нетфликс (NFLX)
  • Симулятор
  • Твои деньги

    • Личные финансы

      • Управление капиталом
      • Бюджетирование/экономия
      • Банковское дело
      • Кредитные карты
      • Домовладение
      • Пенсионное планирование
      • Налоги
      • Страхование

    • Обзоры и рейтинги

      • Лучшие онлайн-брокеры
      • Лучшие сберегательные счета
      • Лучшие гарантии на дом
      • Лучшие кредитные карты
      • Лучшие личные кредиты
      • Лучшие студенческие кредиты
      • Лучшее страхование жизни
      • Лучшее автострахование
  • Советники

    • Ваша практика

      • Практика управления
      • Непрерывное образование
      • Карьера финансового консультанта
      • Инвестопедия 100

    • Управление капиталом

      • Портфолио Строительство
      • Финансовое планирование
  • Академия

    • Популярные курсы

      • Инвестирование для начинающих
      • Стать дневным трейдером
      • Трейдинг для начинающих
      • Технический анализ

    • Курсы по теме

      • Все курсы
      • Курсы трейдинга
      • Курсы инвестирования
      • Финансовые профессиональные курсы

Представлять на рассмотрение

Извините, страница, которую вы ищете, недоступна.Вы можете найти то, что ищете, используя наше меню или параметры поиска.

дома
  • О нас
  • Условия эксплуатации
  • Словарь
  • Редакционная политика
  • Рекламировать
  • Новости
  • Политика конфиденциальности
  • Связаться с нами
  • Карьера
  • Уведомление о конфиденциальности штата Калифорния
  • #
  • А
  • Б
  • С
  • Д
  • Е
  • Ф
  • грамм
  • ЧАС
  • я
  • Дж
  • К
  • л
  • М
  • Н
  • О
  • п
  • Вопрос
  • р
  • С
  • Т
  • U
  • В
  • Вт
  • Икс
  • Д
  • Z
Investopedia является частью издательской семьи Dotdash Meredith.

Инвестиционный калькулятор | Изучите формулу инвестирования

Прежде чем делать какие-либо инвестиции, вам нужно знать, как различные факторы влияют на ваш доход. Кроме того, чтобы иметь возможность правильно использовать этот инструмент и понимать его вычислительную основу, необходимо ознакомиться с его спецификациями.

  • Первоначальные инвестиции и желаемый баланс

Это начальный баланс , с которого вы начинаете свои инвестиции, и окончательный баланс , который вы достигли или намереваетесь получить.В финансовом плане это текущая стоимость и будущая стоимость, которые связаны между собой временной стоимостью денег, что является одним из наиболее фундаментальных понятий в финансах. Чтобы узнать больше о том, как связаны настоящая и будущая стоимость инвестиций, воспользуйтесь калькулятором IRR или калькулятором TVM.

Это один из наиболее важных факторов в ваших инвестициях. Обычно это относится к изменению стоимости инвестиций или их денежных потоков, таких как процентные платежи или дивиденды.В этом калькуляторе она заметно связана с годовой процентной ставкой, а точнее процентной ставкой от вложенной суммы за год. Если вы хотите оценить доход за полный срок инвестиций, вы можете воспользоваться калькулятором ROI, который даст вам больше информации о прибыльности инвестиций. ROI сообщает вам, насколько эффективны ваши инвестиции, или позволяет сравнить эффективность нескольких различных вариантов инвестиций. Этот расчет выполняется путем проверки того, какую прибыль вы получите от своих инвестиций с учетом затрат.

Это период времени, в течение которого вы намерены отказаться от использования денег для получения прибыли.

Сложные проценты — одна из самых мощных концепций в финансах, и большинство финансовых/инвестиционных продуктов основаны на ней. Сложный процент может быть определен как доход, полученный не только от первоначальной суммы инвестиций, но и от баланса, увеличенного за счет ранее заработанных процентов. Легко заметить, что чем чаще происходит начисление сложных процентов, тем выше начисленные проценты.В конце концов, это может оказать существенное влияние на окончательный баланс, особенно в долгосрочной перспективе. Самая простая частота начисления процентов — ежегодно, что означает, что проценты начисляются на ваш баланс ежегодно. Однако в реальном мире начисление сложных процентов происходит чаще, например, раз в полгода или ежемесячно, в зависимости от типа финансового инструмента. Компаундирование может происходить еще чаще. Теоретически он может достигать максимальной частоты, называемой непрерывным соединением , что является теоретическим пределом процесса.Чтобы лучше понять этот механизм, вы можете узнать интересные вещи в разделе Натуральный логарифм калькулятора логарифмов.

Поскольку инфляция может существенно изменить покупательную способность денежной суммы, необходимо учитывать ее размерность. Когда уровень инфляции высок, реальная доходность с поправкой на инфляцию или реальная процентная ставка по вашим инвестициям ниже, что может даже не компенсировать потерю покупательной способности, вызванную скачками общего уровня цен.В таком случае, хотя в номинальном выражении вы получили прибыль, в реальном выражении вы потеряли инвестиции.

В этом разделе вы можете установить конкретную сумму, которую вы намерены добавить к своим инвестициям в течение срока их действия. Помимо его количества ( Сколько? ), можно указать его регулярность ( Как часто? ) и его время ( Когда? ), которое может быть началом или концом периода . Кроме того, вы можете установить годовой темп роста взноса или периодический темп роста .Возможность установить темп роста дополнительного депозита позволяет вам следить за ожидаемым увеличением денег, выделяемых на ваши инвестиции, или компенсировать потерю покупательной способности в результате инфляции.

Да, кстати, если вы заинтересованы в дополнительном заработке на фондовом рынке, вам следует рассматривать деривативы как инструмент с высоким риском и высокой прибылью. Если вы больше заинтересованы в ограниченном риске, но также и в дополнительном доходе, мы рекомендуем вам проверить наш калькулятор спреда опционов.

Словесные задачи «Инвестиции»

«Инвестиции» Задачи Word (стр. 1 из 2)

Инвестиционные проблемы обычно подразумевают простые годовые проценты (в отличие от сложных проценты), используя формула процентов I = Prt , где I означает для процентов на первоначальные инвестиции P означает сумму первоначальных инвестиций (называемых «основной суммой»), r — процентную ставку (выраженную в десятичной форме), а t — время.

Для годовых процентов, время t должно быть в годах. Если вам дадут срок, скажем, девять месяцев, вы должны сначала преобразуйте это в 9 / 12 = 3 / 4 = 0,75 года. В противном случае вы получите неправильный ответ. Единицы времени должны соответствуют единицам процентной ставки. Если вы получили кредит от вашего дружественного соседства ростовщик, где процентная ставка ежемесячная, а не годовая, то ваше время должно измеряться в месяцах.

Инвестиционные словесные задачи обычно не очень реалистичны; в «реальной жизни», интерес практически всегда каким-то образом усугубляется, и инвестиции, как правило, не все за целые числа лет. Но вы доберетесь до более «практичного» вещи позже; это просто разминка, чтобы подготовить вас к дальнейшему.

Во всех случаях этих проблем вы захотите подставить всю известную информацию в » I = Prt «уравнение, а затем решить, что осталось.

  • Вы вложили 1000 долларов США в инвестиции, приносящие 6% годовых; вы оставили деньги на два года. Сколько процентов вы получите в конце этих двух лет?

    В этом случае P = 1000 долларов США, r = 0,06 (потому что мне нужно преобразовать проценты в десятичную форму), а время т = 2. Подставляя, Я получаю:

      I = (1000)(0.06)(2) = 120

      Я получу 120 долларов в виде процентов.

Другой пример:

  • Вы вложили 500 долларов и получили 650 долларов через три года. Какова была процентная ставка?

    Для этого упражнения я Сначала нужно найти сумму процентов.Так как проценты добавляются к основному долгу, а поскольку P = 500 долларов, то I = 650 долларов – 500 = 150 долларов. Время t = 3. Подставляя все эти значения в формулу простых процентов, я получаю:

    Конечно, мне нужно не забудьте преобразовать эту десятичную дробь в проценты.

Труднее всего, когда упражнения включают несколько инвестиций.Но есть хитрость в этих что делает их довольно простыми в обращении. Авторские права © Элизабет Стапель 1999-2011 Все права защищены

  • У вас есть 50 000 долларов для инвестирования, и два фонда, в которые вы хотели бы инвестировать. The You-Risk-It Fund (Fund Y) дает 14% годовых. Сверхтупой фонд (Фонд X) приносит 6% годовых. Из-за последствий финансовой помощи колледжа вы не думаете Вы можете позволить себе заработать более 4500 долларов в виде процентного дохода в этом году.Сколько вы должны положить в каждый фонд? »

    Проблема здесь из-за того, что я делю эти 50 000 долларов на две меньшие суммы. Вот как с этим справиться:

        я П р т
      Фонд Х ? ? 0.06 1
      Фонд Y ? ? 0,14 1
      Всего 4 500 50 000 — —

    Как заполнить эти вопросительные знаки? Начну с основного P .Допустим, я поставил « x » долларов в фонд X, а « и » долларов в фонд Y. Тогда 90 609 x 90 612 + 90 609 y 90 612 = 50 000. Это мало помогает, так как я умею решать уравнения только на одна переменная. Но затем я замечаю, что могу решить x + y = 50 000, чтобы получить 90 609 y 90 612 = 50 000 – 90 609 x 90 612.

    ЭТА ТЕХНИКА ВАЖНЫЙ! сумма в фонде Y (общая) меньше (того, что мы уже учли в фонде X), или 50 000 — х .Вам понадобится эта техника, эта конструкция «сколько осталось», в будущем, поэтому убедитесь, что вы понимаете это сейчас.

        я П р т
      Фонд Х ? х 0.06 1
      Фонд Y ? 50 000 – х 0,14 1
      Всего 4 500 50 000 — —

    Теперь я покажу вам, почему Я поставил стол так.Организовав столбцы в соответствии с формулу процентов, теперь я могу умножать (справа налево) и заполнить графу «интерес».

        я П р т
      Фонд Х 0.06 х х 0,06 1
      Фонд Y 0,14(50 000 – х ) 50 000 – х 0,14 1
      Всего 4 500 50 000 — —

    Поскольку проценты от Фонд X и проценты от фонда Y составят 4500 долларов, могу добавить вниз по столбцу «проценты» и установить эту сумму равной с учетом общих процентов:

      0.06 х + 0,14 (50 000 – 90 609 х 90 612) = 4 500
      0,06 х + 7000 – 0,14 х = 4500
      7000 – 0,08 х = 4500
      –0,08 90 609 х 90 612 = –2 500 90 957 90 609 х 90 612 = 31 250

    Тогда y = 50 000 – 31 250 = 18 750.

      Я должен положить 31 250 долларов в фонд X и 18 750 долларов в фонд Y.

Обратите внимание, что ответ не включать «аккуратные» значения, такие как «10 000 долларов США» или «35 000 долларов».Вы должны понимать, что это означает, что вы не можете всегда ожидать быть в состоянии использовать «угадай-н-проверить», чтобы найти ваши ответы. Вы действительно нужно знать, как делать эти упражнения.

Топ  |  1 | 2   | Вернуть к индексу  Далее >>

Цитировать эту статью как:

Стапель, Элизабет.«Инвестиционные» словесные задачи». Пурпурная математика . Доступно с
https://www.purplemath.com/modules/investmt.htm . Доступ [Дата] [Месяц] 2016
 

 

10 финансовых расчетов, которые необходимо знать для управления своими финансами

Первый шаг к финансовой безопасности – взять под контроль свои финансы.Управление капиталом — это искусство, которое включает в себя сохранение нужных сумм и инвестирование в правильные инструменты. Однако есть несколько факторов, таких как инфляция и время, которые снижают стоимость денег. Поэтому необходимо научиться рассчитывать стоимость своих инвестиций.

Несколько калькуляторов финансового планирования доступны в Интернете. Однако также важно знать некоторые основные формулы, которые вы можете использовать для собственных расчетов. (nt)

Где

A = сумма после времени t

P = основная сумма (ваши первоначальные инвестиции)

r = годовая процентная ставка (разделите число на 100)

t = количество лет

n = количество начислений сложных процентов в год

ПРИМЕР

процентная ставка 10%, начисление сложных процентов производится ежегодно.10 = 2 59 374,25

Это показывает, что проценты, полученные за 10 лет, составляют 1 59 374,25

рупий. ,72 749,99. Интересно, что ваши инвестиции выросли более чем в четыре раза за 20 лет. Вот почему сложные проценты — ваш лучший друг, когда дело доходит до инвестирования. Более длительный срок в сочетании с более высокой частотой начисления сложных процентов (ежеквартально, раз в полгода) может творить чудеса.Итак, в следующий раз, когда ваш финансовый консультант попросит вас остаться надолго и насладиться поездкой, знайте, что он имеет в виду силу сложных процентов.

2. Последующая налоговая декларация

 Мы инвестируем, думая о возможных доходах, которые можно получить. Но мы забываем, что эти доходы будут намного ниже, если мы примем во внимание и налоги.

Продолжая предыдущий пример, приведенные выше доходы указаны до вычета налогов. То, что вы видите на своем срочном депозитном сертификате, является абсолютной цифрой.Согласно правилам подоходного налога, любой доход от банковского депозита облагается налогом в соответствии с налоговой ставкой. Таким образом, если вы подпадаете под 30-процентную налоговую категорию, заработанные проценты упадут на 30 процентов.

Формула = Процентная ставка — (Процентная ставка*налоговая ставка)

= 10-(10*30%) = 7

Это означает, что эффективная процентная ставка, полученная после налогообложения, падает до 7 процентов. При инвестировании в финансовый инструмент всегда разумно рассчитывать доходность после уплаты налогов.

3.10 = 6 139

Стоимость 10 000 рупий уменьшится на 90 007 90 006 до 6 139 рупий через 10 лет, если инфляция составит 5 процентов.

5.n)-1*100

Где

r = номинальная доходность, разделенная по количеству начислений сложных процентов в год

n = количество начислений сложных процентов в году

ПРИМЕР

быть

Эффективная годовая ставка =

(1+(0.4) -1 * 100  = 9,3 процента

Благодаря способности начисления процентов эффективная годовая ставка срочного депозита оказывается равной 9,3 процента

 

6. Правило 72  

Правило 72 относится к временная стоимость денег. Это поможет вам узнать время (в годах), необходимое для удвоения ваших денег при заданной процентной ставке. Вот почему он широко известен как принцип «удвоения денег».

Эмпирическое правило: разделить 72 на процентную ставку Процентная ставка = 72/12 = 6 лет

7.Совокупный годовой темп роста (CAGR)

 Это используется для обозначения возврата инвестиций за период. Это также лучший инструмент для сравнения доходности двух разных классов активов, например, золота/акции или акций/недвижимости.(1/n)) — 1

Где

FV — конечная стоимость/стоимость погашения инвестиции

PV — начальная стоимость инвестиции/ начальная стоимость

n — продолжительность в годах

ПРИМЕР

Случай I

Предположим, что инвестиции в размере 1000 рупий вырастают до 5000 рупий за 10 лет.(1/2)) — 1, среднегодовой темп роста составляет 41,42%.

Следовательно, если вам нужно сравнить производительность любых двух классов активов или проверить доходность инвестиций в разные периоды времени, CAGR — лучший инструмент, поскольку он блокирует всю волатильность, которая в противном случае может сбить с толку.

8. Кредит EMI  

Равные ежемесячные платежи (EMI) распространены в нашей повседневной жизни. Во время получения кредита нам показывают аккуратный лист бумаги формата А4, объясняющий структуру EMI в упрощенной форме.180] — 1)

= 11 361 рупий

Это уравнение поможет вам проверить, взимает ли банк правильную сумму.

9. Будущая стоимость SIP  

Все мы откладываем небольшие суммы через определенные промежутки времени для достижения цели. Это может быть взаимный фонд SIP или PPF. Но как мы можем узнать возможную экономию через десять лет? Именно здесь проявляется будущая ценность формулы SIP. Давайте посмотрим, как это работает. [Один из лучших способов инвестировать во взаимный фонд — SIP.n-1/i) (1+i)

Где

S = будущая стоимость инвестиций

R = регулярные ежемесячные инвестиции

i = предполагаемая процентная ставка /12

n = продолжительность (количество месяцев или число лет *12)

ПРИМЕР

Предположим, вы инвестируете 1000 рупий каждый месяц в течение следующих 10 лет и ожидаете доход в размере 15 процентов.

Ваш доход рассчитывается следующим образом Платежи:

Ежемесячно в течение следующих 10 лет = 12*10 = 120 месяцев

Проценты: 15% годовых — 15/12 = 1.120 — 1}/0,0125] *

(1+ 0,0125)

Результат равен 2 78 657 рупий, что является будущей стоимостью SIP.

Таким образом, с помощью этой простой формулы вы можете узнать, какую отдачу могут принести ваши инвестиции.

10. Коэффициент ликвидности

Несмотря на то, что это может выглядеть как жаргон, который аналитики используют, говоря о балансе, он не менее важен в личных финансах. Этот коэффициент указывает на общее состояние финансов. Это помогает увидеть, готовы ли вы столкнуться с кризисом ликвидности.

Формула: Коэффициент ликвидности = Общие ликвидные активы\Общий текущий долг

В идеале значение этого коэффициента должно быть больше единицы.

Меньшее число означает, что ваши обязательства превышают ваши активы, и поэтому ваша финансовая стабильность находится под угрозой.

Возврат инвестиций — определение, формула, расчет рентабельности инвестиций

Возврат инвестиций (ROI) Определение

Рентабельность инвестиций (ROI) — это финансовый коэффициент, который показывает, насколько хорошо инвестиции оправдали себя (получили или потеряли деньги) по сравнению с вложенной суммой.ROI рассчитывается по простой формуле, т. е. чистая прибыль, деленная на первоначальные капитальные затраты на инвестиции. Чем выше ROI бизнеса, тем лучше бизнес работает.